Статистическое исследование инвестиций в основной капитал в Российской Федерации

brief description

Год:

2011

Автор научной работы:

Сакова, Оксана Игоревна

Ученая cтепень:

кандидат экономических наук

Место защиты диссертации:

Москва

Код cпециальности ВАК:

08.00.12

Специальность:

Бухгалтерский учет, статистика

Количество cтраниц:

168

Оглавление диссертациикандидат экономических наук Сакова, Оксана Игоревна

Введение
СОДЕРЖАНИЕ
Глава 1.Инвестициив основной капитал как предмет статистического исследования.
1.1. Понятие, сущность и классификацияинвестицийв основной капитал.
1.2. Механизмы регулирования инвестиций восновнойкапитал.
1.3. Особенности организации статистического наблюдения заинвестициямив основной капитал и факторами, их определяющими.
Глава 2. Статистический анализ инвестиций в основнойкапиталв Российской Федерации.
2.1. Анализ структуры инвестиций в основной капитал вкризисныеи посткризисные периоды.
2.2. Многомерные классификации субъектовРоссийскойФедерации по уровню инвестиционнойпривлекательности.
2.3. Оценка влияния факторов на инвестиционнуюпривлекательностьсубъектов Российской Федерации.
Глава 3. Методика эвристического анализа инвестиционной привлекательности субъектов РоссийскойФедерации.
3.1. Оценка инвестиционной привлекательности субъектов Российской Федерации.
3.2. Теоретико-методологические аспекты проведения экспертной оценки и разработка анкеты обследования инвестиционной привлекательности субъекта Российской Федерации.
3.3. Статистическая оценкарейтингаинвестиционной привлекательности субъектов Российской Федерации и их потребности винвестицияхв основной капитал.

Введение диссертации (часть автореферата)На тему "Статистическое исследование инвестиций в основной капитал в Российской Федерации"

Актуальность темы исследования. Эффективное развитие любой страны, включая Россию, возможно только при постоянном насыщении ееинвестициями. Определение объема инвестиций, их видового состава, дифференциации по направлениям и формамсобственностиявляется стратегической основой развития экономики страны и ее регионов. Без увеличениятемповроста инвестиций в основнойкапиталсложно ожидать кардинальных улучшений в механизмах взаимодействия» инвестиционных составляющих экономики страны.
Хорошо налаженная инвестиционная деятельность экономики имеет ключевое значение и во всем мире считается важнейшим признаком эффективности управления. Массовое внедрение новейшейнаукоемкойтехники и современных технологий сопряжено с высокимикапитальнымизатратами. На основе инвестиций создаются новые производства, а уже существующие расширяются, разрабатываются новые современные виды продукции, что приноситвыгодуне только потребителям инвестиций, их партнерам побизнесуи самим, инвесторам, но и государству, которое получает от успешно работающих предприятий большедоходныхпоступлений в виде налогов.
В процессе становления рыночной экономики в Российской Федерации обострилась проблема износа большей части основных средств, что привело к падению производства и, вследствие этого, к ухудшению социально-экономического положения населения.
Дляпривлеченияинвестиций Правительство Российской Федерации провело реформы, направленные налиберализациюэкономики в виде приватизации предприятий,либерализациицен, а также свободного перемещениякапитала, что способствовало улучшению инвестиционного климата в стране.
Существующая методика статистического анализаинвестицийв основной капитал в Российской Федерации не в полной мере позволяет оценить инвестиционнуюпривлекательностьрегионов страны, а также их потребность винвестицияхв основной капитал. Особую значимость приобретает разработка новогоинструментариядля проведения комплексного статистического- анализа инвестиций в основной капитал, способного учесть специфические особенности инвестиционной деятельности в России.
В связи с этим, статистические исследования, направленные на анализ состояния, и перспектив роста инвестиций в основной капитал и оценку инвестиционной'привлекательностирегионов Российской Федерации и страны в целом, являются весьма актуальными и могут быть использованы как частнымиинвесторами, так и государством при принятиистратегическиважных решений в выборе объектаинвестирования.
Степень разработанности проблемы. Теоретические аспекты и категориальный аппарат инвестиционной деятельности нашли отражение в ряде научных исследований Б.Александера, Т.Р. Архимова, C.J1. Брю, Е.М.Бухвальда, С.Ф. Быльцова, Дж. Бэйли, Э. Дж.Долана, BiB. Ковалева, Дж. М.Кейнса, K.P. Макконела, И.Т. Павлова, Я. Урисина, У.Шарпаи др. Проблемы правового регулирования инвестиционной деятельности рассмотрены в работах В. Андросова, А. Кульмана, Д. Правдина и др. Методологические основы формирования системы показателей, характеризующей инвестиционную привлекательность регионов, состав и структуру инвестиций в основной капитал, тенденции развития и проблемы организации инвестиционной деятельности Российской Федерации анализировались в работах B.C.Барда, С.Н. Бузулукова, С.Е. Щепетовой и др. Основы статистического анализа заложены в трудах российских ученых Т.Н.Агаповой, G.A. Айвазяна, О.Э. Башиной, Т.А.Дубровой, И.И. Елисеевой, В.Г. Минашкина, B.C.Мхитарянаи др., а также ряда зарубежных ученых. Проведенный анализ публикаций показал, что в научной литературе недостаточное внимание уделено методике комплексного статистического анализа инвестиций в основной капитал и оценке инвестиционной привлекательности регионов и России в целом, что и обусловило выбор темы диссертационного исследования, его цели и задач.
Цель и задачи исследования. Целью диссертационной работы является разработка и апробация методики комплексного статистического анализа инвестиций в основной капитал в Российской Федерации.
В соответствии с целью в работе поставлены и решены следующие задачи:
• исследовать сущность инвестиций в основной капитал, изучить особенности инвестиционной деятельности в Российской-Федерации, а также определить совокупность факторов, характеризующихинвестициив основной капитал;
• провести статистический анализ состояния, структуры, • особенностей и тенденций изменения инвестиций в основной капитал в России, а также оценить влияние финансовыхкризисов1998 и 2008 гг. на объем и структуру инвестиций в основной капитал в России;
• построить многомерную классификацию регионов России по показателям инвестиционной привлекательности;
• разработать методику проведения экспертных оценок и построениярейтингарегионов Российской Федерации по их инвестиционной привлекательности;
• предложить методику расчета среднего ранга факторов, характеризующих инвестиционную привлекательность регионов, с учетомкорректировкивесов оценок экспертов;
• определить факторы, характеризующие потребность регионов России в , инвестициях в основной капитал и разработать методику расчета индекса потребности в инвестициях в основной капитал, а также провести сопоставление инвестиционной привлекательности регионов и их потребности в инвестициях в основной капитал.
Объектом исследования являются инвестиции в основной капитал в Российской Федерации.
Предметом исследования является совокупность показателей и методов анализа состояния и развития инвестиций в основной капитал в Российской Федерации.
Теоретической и методологической основой исследования послужили труды отечественных и зарубежных ученых в области экономики и организации инвестиционной деятельности, статистики,эконометрики. При решении поставленных задач в диссертации использовались методы корреляционного, кластерного« ииндексногоанализа, методы экспертных оценок,ранжирования, а также табличные и графические методы представления результатов исследования. При обработке результатов исследования использованы пакеты прикладных программ MS Excel, STATISTICA, SPSS.
Информационную базу исследования составили официальные данные Федеральной службы государственной статистики, Министерства финансов Российской Федерации, Федеральной налоговой службы, Федерального1казначействаи Банка'России, данные периодических изданий и ресурсы сети Internet по исследуемой тематике.
Научная новизна исследования заключается в разработке методики комплексного статистического анализа инвестиций в основной капитал в Российской Федерации.
К числу наиболее существенных результатов, полученных автором и обладающих элементами научной новизны, относятся:
• уточнена специфика российского рынка инвестиций, позволившая выявить основные тенденции и предпосылки неравномерного распределения инвестиций в основной капитал по регионам России;
• усовершенствована система статистических показателей и разработан индекс потребности регионов в инвестициях в основной капитал для проведения комплексного анализа инвестиционной привлекательности субъектов Российской Федерации, позволяющая оценитьдиспропорциив инвестиционных потоках в различные субъекты Российской Федерации;
• проанализировано влияние финансовых кризисов 1998 и 2008 гг. на объем и структуру инвестиций в основной капитал в Российской Федерации и построена многомерная классификация регионов страны по инвестиционной привлекательности, позволяющая оценить влияние экономической ситуации на предпочтенияинвесторов;
• разработана методика проведения экспертиз и осуществлена чрейтинговаяоценка.регионов России по инвестиционной привлекательности, способствующая повышению информированности об1 инвестиционном климате конкретного региона;
• предложена методика определения потребности регионов России в инвестициях в основной1 капитал, проведен сравнительный анализ инвестиционной привлекательности регионов и их потребности в инвестициях, позволивший оценить степень несоответствия предпочтения инвесторов и реальной необходимости субъектов страны в,инвестициях.
Соответствие темы диссертации требованиям паспорта специальности»ВАКМинобрнауки России (по экономическим1 наукам). Исследование выполнено в рамках паспорта отрасли «Экономические науки», специальности по коду ВАК Минобрнауки России 08.00.12 «Бухгалтерскийучет, статистика» в соответствии с пунктами: 4.8. Инвестиционная статистика; 4.11. Методы обработки статистической информации: классификация и группировки, методы анализа социально-экономических явлений и процессов, статистического моделирования, исследования экономическойконъюнктуры, деловой активности, выявление трендов и циклов, прогнозирования и развития социально-экономических явлений и процессов.
Практическая значимость результатов исследования. Разработанные методики, полученные результаты проведенного анализа и выводы могут быть использованы Федеральной службой государственной статистики и еетерриториальнымиорганами при формировании системы показателей оценки инвестиционной привлекательности регионов, а также Правительством Российской Федерации при разработке программ поподдержкеи регулированию инвестиционной деятельности регионов, а также частными инвесторами при выборе объекта инвестирования.
Предложенная в диссертационном исследовании методика оценки инвестиционной привлекательности регионов Российской Федерации была использована при разработке «Стратегии развитияКоммерческогобанка «Национальный инвестиционно-промышленный банк» (Закрытоеакционерноеобщество) на 2010 - 2013 гг.» в части принятия решения о расширении географии присутствия Банка (филиалов) в регионах России.
Апробация работы. Основные положения и результаты диссертационной работы докладывались на 13-й Международной научно-практической конференции «Экономика, экология и общество России в 21-м столетии (г. Санкт-Петербург, 2011 г.); Всероссийской научно-практической конференции молодых ученых, студентов и. аспирантов «Экономика, образование, управление: новые вызовы и перспективы» (г. Шахты, 2010 г.); III Научно-практической конференции молодых ученых, аспирантов и 7 студентов «Актуальные проблемы статистического анализа социально-экономических явлений» (г. Москва, 2009 г.), а также опубликованы в 9 научных работах общим объемом 4,9 п. л. (авторских 3,8 п. л.), в том числе в 4-х статьях в журналах, рекомендованных ВАК Минобрнауки России объемом 2,6 п. л. (авторских 2,1 п. л.).
Структура работы. Диссертационная'работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений. В-работе содержатся 34 таблицы и 29 рисунка. ,

bibliography

Заключение диссертациипо теме "Бухгалтерский учет, статистика", Сакова, Оксана Игоревна

ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Нами был проведен статистический анализ структуры и структурных сдвиговинвестицийв основной капитал в: 1999, 2006 и 2009 гг. На основании данного.анализа можно сделать следующие выводы;
За последние годы сильно-снизилась доля; собственных средств в общем объеме источников- инвестиций в основнойкапитал, что может довольно негативно отразиться- на объемеинвестирования; в; периоды нестабильной экономической ситуации в стране и мире.
Также следует отметить преобладание российских, инвестиций в. разрезе формсобственности,, несмотря на то,, что многие компании стремятся ккредитованиюза рубежом по причинам более низких процентных.ставок.
Большая часть инвестиций в основной капитал направляется в такие виды экономической деятельности, как;транспортИ' связь, обрабатывающие i производства; операции; с недвижимым /имуществом идобыча; полезных ископаемых. • •
В ходе проведения многомерной классификации регионов; Российской; Федерации по инвестиционной'привлекательности с использованием метода кластерного анализа были получены следующие результаты.
Большинство регионов, попавших в 1999 г. в группу наименее инвестиционнопривлекательныхрегионов,, в 2006 г. уже оказались в группе инвестиционно привлекательных регионов. Для-инвесторовна протяжении всего анализируемого периода наиболеепривлекательнымибыли регионы, имеющие богатыезапасыполезных , ископаемых, а именно; нефти и газа; Данное обстоятельство^ обусловлено, в первую очередь,сырьевой; направленностью российской экономики на международной арене и достаточно высокими ценами на продуктынефтедобычина мировом рынке.
Кризисы1998 и 2008 гг. сильно повлияли- на объем инвестиций в менее инвестиционнопривлекательныесубъекты Российской^ Федерации, при этом практически не отразившись на объеме инвестиций в наиболее инвестиционно привлекательные регионы, что обусловило существенное увеличение разницы в объемах инвестиций в основной капитал наиболее и наименее инвестиционно привлекательных регионов именно в постркризисные годы (1999 и 2009 гг.).
На объем инвестиций в основной капитал в 1999, 2006 и 2009 гг. наиболее сильное влияние оказывали объемваловогорегионального продукта субъекта Российской' Федерации и стоимость основных фондов.
Далее в исследовании была проведена группировка регионов Российской Федерации по инвестиционнойпривлекательностина основании рейтинговых оценок инвестиционного потенциала и инвестиционного риска регионов. С целью получения значенийсводныхинтегральных индексов инвестиционного потенциала и инвестиционного риска был проведен экспертный опрос, главной задачей которого было определение степени влияния (весов) составных индексов на итоговыйсводный. Для проведения экспертного опроса нами было проведено анкетирование 25 экспертов, отвечающих обусловленным нами требованиям. При составлении анкеты для опроса автором было предложено оценить не только степень влияния того или иного фактора, но и проранжировать данные факторы по их значимости. Для проверки достоверности полученных данных был использован коэффициент ранговой корреляции для связных рангов (коэффициентконкордации). На основе расчета данного коэффициента получено, что мнения экспертов согласованы и полученные экспертные оценки достоверны, т. е. при дальнейшем расчете индекса инвестиционного потенциала регионов России и индекса инвестиционного риска субъектов России можно опираться на полученные значения весов рассчитываемых индексов.
Для интерпретации полученных данных была предложена методика усреднения рангов. Анализ ответов экспертов показал, что на общий индекс инвестиционного потенциала наиболее существенное влияние оказывает природно-ресурсный потенциал региона, а на общий индекс инвестиционного риска региона - финансовый риск региона.
Далее было предложено сгруппировать регионы по значению индекса инвестиционного потенциала и инвестиционного риска в 4 группы:
1. Регионы с наибольшим инвестиционным потенциалом и наименьшим инвестиционным риском.
2. Регионы с наибольшим инвестиционным потенциалом и наибольшим инвестиционным риском.
3. Регионы с наименьшим инвестиционным риском и наименьшим инвестиционным потенциалом. .
4. Регионы с наибольшим инвестиционным риском и наименьшим инвестиционным потенциалом:
Результаты группировки регионов по инвестиционной привлекательности показали, что регионами; относящимися? к группе; для которой характерен высокий инвестиционный потенциал и минимальный риск (I группа), являются Ярославская, Архангельская, Вологодская,Калининградская, Астраханская, Нижегородская; Самарская^ Свердловская; Челябинская, Кемеровская, Томская области; Республики Карелия, Коми и Еврейская автономная область.
Группу регионов с высоким инвестиционным риском и значительным потенциалом (II группа)5 составили в основном регионы Центрального, Дальневосточного иПриволжскогофедеральных округов; а именно: г. Москва и Санкт-Петербург; Белгородская; Калужская,Липецкая, Московская; Ленинградская, Мурманская, Новгородская, Ульяновская, Тюменская, Иркутская, Амурская,Магаданскаяи Сахалинская области; Красноярский, Приморский и Пермский край; Республики Саха (Якутия), Башкортостан, Мордовия, Татарстан;Чукотскийавтономный округ.
К группе регионов с невысоким инвестиционным; потенциалом и низким уровнем риска (III группа) относятся субъекты Центрального и Южного федеральных округов, а также регионы Сибирского федерального округа: Владимирская, Воронежская, Ивановская, Костромская, Орловская, Смоленская, Тверская, Псковская, Кировская и Курганская области; Республики Ингушетия, Кабардино-Балкарская, Калмыкия; Карачаево-Черкесская, Северная Осетия -Алания, Чеченская,МарийЭл, Удмуртская, Чувашская, Алтай, Тыва; Ставропольский, Алтайский и Забайкальский край.
В группу регионов с высоким уровнем инвестиционного риска и низким уровнем потенциала (IV группа) вошли 15 субъектов Российской Федерации, относящиеся по большей части к Центральному, а также Южному федеральным округам: Брянская, Курская, Рязанская, Тамбовская, Тульская, Волгоградская, Ростовская, Оренбургская, Пензенская, Саратовская области; РеспубликиАдыгея, Дагестан, Бурятия, Хакасия, Краснодарский край.
Для более всестороннего анализа была предложена методика и рассчитан индекс потребности регионов. России винвестицияхв основной капитал. Данный индекс позволил не только оценить степень износа основногокапиталарегиона, но и учесть при • дальнейшем анализе движение основного капитала региона. В результате данного анализа регионы России были разделены на две группы:
I. Регионы,.остро нуждающиеся в инвестициях в основной капитал.
II. Регионы, в меньшей степени нуждающиеся в инвестициях в основной капитал. ' :
В группу регионов, в наибольшей степени нуждающихся в инвестициях в основной капитал,; относятся следующие регионы: Тюменская область, 1 Республики Чеченская, Мордовия, Марий Эл и Ингушетия. На первый взгляд, кажется « нелогичным попадание в «нуждающиеся» регионы Тюменской области, в которой сосредоточена основная частьзапасовнефти и газа страны, региона — донора для страны. Однако, если сопоставить степень износа основных фондов, значение которого для данного региона составляет 56,4%, со значением данного показателя для России в целом (44.,3%)^ то очевидно, что хотя Тюменская область и является одним из главных источников российских богатств, состояние основных фондов региона неудовлетворительное.
Далее было предложено сопоставить инвестиционныйрейтингрегиона и его реальную потребность в инвестициях в основной капитал. В результате чего были получены следующие выводы: наибольшую долю регионы, остро нуждающиеся винвестировании, занимают в. группе регионов с высоким уровнем инвестиционного риска и низким уровнем инвестиционного потенциала. Наименьшую долю регионы, остро нуждающиеся в - инвестициях в основной капитал, заняли в группе регионов с высоким уровнем инвестиционного потенциала и высоким уровнем инвестиционного риска.
Учитывая вышеизложенное, необходимо еще раз заметить, что наибольшая потребность в инвестициях в основной капитал возникает у регионов, крайненепривлекательныхдля инвесторов.
Таким образом, для развития Российской Федерации в целом, для преодоления дотационно-донорской политики составлениябюджетарегионов необходимо равномерное распределение инвестиций в основной капитал по регионам страны.
Распределение инвестиций между регионами России происходит неравномерно, порой разница между притоком инвестиций в разные регионы достигает нескольких сотен раз. Инвестиционные ресурсы в основном концентрируются в крупныхмегаполисахи богатых природными ресурсами регионах. Для преодоления столь сильной разницы' в инвестиционных потоках регионов необходимо, в первую очередь, проводить информационную политику, направленную напредоставлениепотенциальным инвесторам сведений об инвестиционной привлекательности, инвестиционном потенциале и риске того или много региона. А также, учитывая данные о потребности региона в инвестициях, принимать решения на федеральном и региональном уровне о необходимости выделения дополнительных средств для наиболее нуждающихся в инвестировании регионов.

Список литературы диссертационного исследованиякандидат экономических наук Сакова, Оксана Игоревна, 2011 год

1.АбалкинЛ.И. Бегство капитала: природа, формы, методы борьбы // Вопросы экономики. 2006.
2. Абрамов,С.И.Инвестирование. М.: ИНФРА-М, 2000.
3.АгаповаТ.А., Серегина С.Ф. Макроэкономика. М.: Дело иСервис,2004.
4.АдамовВ.Е. Статистическая оценка экономической эффективности. В кн.: Статистическое изучение экономической эффективности общественного производства. М: Наука, 1977.
5. Албекова КМ. Государственная экономическая политика: опыт перехода к рынку / Под общей ред. д. э. н., профессораСидоровичаA.B. / И. Албекова, Р.Емцов, А. Холопов. М.: Дело и Сервис, 1998.
6.АлбековаИ.М., Емцов Р.Г., Холопов A.B. Государственная экономическая политика. — М., 2007.
7.АндриановВ.Д. Россия: экономический и инвестиционный потенциал. -М.: Наука, 1999.
8.АрсентьеваИ.И. Регионализация как новая форма пространственной организации России в условияхглобализации. Восточная книга. 2011.
9. Архимов Т.Р. Сущность, цели, задачи и принципы построения организационно-экономического и правового механизма формирования благоприятного инвестиционного климата'врегионе // Экономика, 2007.
10. Андросов В. Инвестиционные механизмы регионального развития / В. Андросов, В. Жданов. Калининград:БИЭФ, 2001.
11.БакановМ.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. М.:Финансыи статистика, 2000.
12.БашкатовБ.И., Карпухина Г.Ю. Международная статистика труда: Учебник. М.: Дело и сервис, 2001.
13.БашкатовБ.И. Практикум по международной статистике труда: Уч. пособ. М.: Дело и сервис, 2002.
14. Беленькая О. Особенностифинансированиякапиталообразующих инвестиций в России // Рынокценныхбумаг. 2002. № 14.
15. Беренс В.,Хавранек77. Руководство по оценке эффективностиинвестиций. М.: Инфра-М, 1995.
16.БирманГ., Шмидт С. Капиталовложения. Экономический анализ инвестиционных проектов. М.:Биржии банки, ЮНИТИ-ДАНА, 2003.
17.БланкИ.А. Основы инвестиционного менеджмента: В 2-х томах. К.: Эльга-Н, Ника-Центр, 2004.
18. Боди 3., Кейн А., Маркус А. Принципы инвестиций. М.: Издательский дом «Вильяме», 2002.
19. Бочаров В. Финансово-кредитные методы регулирования рынка инвестиций. М.: Финансы и статистика, 1993.
20.БрейлиР., Майерс С. Принципыкорпоративныхфинансов. М.: Олимп-Бизнес, 2004.
21.БригхэмЮ., Эрхардт М. Финансовыйменеджмент. 10-е изд. Пер.с англ. СПб.: Питер, 2007.
22.БуничП.Г. Хозмеханизм: Идеи и реальности. М., 2008.
23. Буренин, А. Н. Рынок ценныхбумаги производных финансовых инструментов: учебное пособие / А. Н. Буренин. М.: Финансы и статистика, 2007. -С. 37.
24.БуренинА.Н. Рынок ценных бумаг и производных финансовыхинструментов. М.: Научно-техническое общество имени академика С. И.Вавилова, 2002.
25.БуздалинА., Каминская А., Крючков К. Организация отношений синвесторами: Российская и зарубежная практика.ОООАльпина Паблишерз, 2010.
26. Бухвалъд Е.М.,ПавловИ.Т. Инвестиционная политика в регионе. М.: Наука, 1994. С. 20.
27. Былъцов С.Ф. Настольная книга российскогоинвестора: Учеб. практ. пособие/ С.Ф.Быльцов. СПб.: Бизнес-Пресса, 2000.
28.ВасильевВ.П. Государственное регулирование экономики. 2-е изд. перераб. и доп. Издательство "Дело и сервис", 2008.
29.ВиленскийП.Л., Лившиц В.Н., Орлова Е.Р.,СмолякA.C. Оценка эффективности инвестиционных проектов. М.: Дело, 2001.
30. Вознесенская Н. Иностранныеинвестиции: Россия и мировой опыт (сравнительно-правовой комментарий). М.: Юридическаяфирма«Контракт», «ИНФРА-М», 2001.
31.ГригорьеваР.П., Басова И.И. Статистика труда: Конспект лекций. -СПб.: изд-воМихайловВ.А., 2000.
32. Григорьев А. В поисках пути, к экономическому росту. // Вопросыэкономики. №8, 1998.
33.ГолубковЕ.П. Основы маркетинга. 2 изд. - М.: Дело и Сервис, 2003.
34. Государственное регулирование рыночной экономики: федеральный, региональный,муниципальныйуровни (вопросы теории и практики): под ред. И.Волгина, В. Кушлина, А. Фоломьева. М.; Изд-воРАГС, 1997.
35. Государственное регулирование экономики России (теория, методология, опыт): под ред. С. Пирогова. М.; 1992.
36. Государственное регулирование инвестиций: под ред. В.Орешина. -М.: Наука, 2000.
37. Государственное регулирование рыночной экономики: под ред. В.j
38.Видяпина. М.: Изд. дом «Путь России»,ЗАО«Издательский дом «Экономическая литература», 2002.
39.ГусаровВ.М. Статистика: Учебное пособие. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006.
40.ГусаровВ.М. Теория статистики: Уч. пособ. М.:Аудит, ЮНИТИ, 1998.
41.ГусаровВ.М. Статистика: Учеб пособие/ В.М. Гусаров, Е.И.Кузнецова. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007.
42.ДееваА.И. Инвестиции: Учебное пособие для вузов. 2-е изд. М.: Экзамен, 2005.
43.ДоланЭ. Дж., Кэмпбелл К.Д.,КэмпбеллР. Дж. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика / Пер. с англ.Л., 1991.
44.ДубровA.M., Мхитарян B.C., Трошин Л.И. Многомерные статистические методы. «Финансы и статистика». 2003.
45. ДульщиковЮ.С. Региональная политика и управление. М, 1999. С. 78.
46.ЕлисееваИ.И., Егорова И.И., Курышева С.В.,ЛаптевВ.И., Никифоров О.Н., Флуд Н.А.,БуроваН.В., Гордеенко Н.М. Статистика: Учебник. Проспект, 2010 г.
47.ЕпифановВ.А. Активизация инвестиционной деятельности региона // Экономикастроительства. — 2005.
48.ЕфимоваО.В. Финансовый анализ. Учебник для ВУЗов 2-е изд. Омега-JI, Москва, 2010 г.
49.ЕреминаН.М., Маршалова В.П. Статистика труда: Учебник. М.: Финансы и статистика, 1998.
50.ЖдановВ.П. Организация и финансирование инвестиций. М.: Наука,2000.
51. Иванов Г. Инвестиции: сущность, виды, механизмы функционирования //«Феникс», 2002.
52.ИвановаЕ.В. Инвестиционная инфраструктура // Российский экономический журнал. — 2003. № 12
53.ИгонинаЛ.Л. О механизмах переориентацииденежныхпотоков в реальный сектор экономики // Финансы. 2009.
54.ИльенковаН.Д Некоторые направления построения классификаций экономических рисков предприятия // Экономика икоммерция. 1997.
55. Инвестиционный потенциал Российской экономики/ В. С.Бард, С.Н. Бузулуков, И.Н. Дрогобыцкий, С.Е.Щепетова. М.: Издательство «Экзамен», 2003.
56.КармановМ.В. Демографическая статистика: учебник.КноРус, Москва, 2010 г.
57.КачаловМ.Р. Управление хозяйственным риском. Москва: Наука, 2002.
58.КейнсДж.М. Общая теория занятости,процентаи денег. Перевод с английского. -М.: Прогресс, 1978.
59.КлоцворгФ., Кушникова И. Ресурсный потенциал субъектов Федерации и его использование //Экономист. 1997.
60.КовалевВ.В. Введение в финансовый менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2006.
61.КовалевВ.В. Инвестиционный анализ, методы и процедуры / В.В. Ковалев. — М.: Финансы и статистика, 2007.
62. Кожухарь ЛИ. Основы общей теории статистики. М.: Финансы и статистика, 1999.
63.КозловА.Ю., Мхитарян B.C., Шишов В.Ф. Статистические функции MS Excel в экономико-статистических расчетах: Учеб. пособие для вузов/Под ред. проф. B.C.Мхитаряна. М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2003.
64.КолесниковаИ.И. Социально-экономическая статистика: Учеб. пособие. М.: Новое Издание, 2002.
65. Коттл С.,МюррейФ.Р., Блок Ф:Е. «Анализ ценных бумаг Грэма и Додда. М.: Олимп-Бизнес, 2000.
66.КравченкоП.П. Экономика упущенных возможностей. Издательство "Дело и сервис", 2010 г.
67.КремерН.Ш. Теория вероятностей и математическая статистика: Учебник для вузов. М., ЮНИТИ-ДАНА, 2001 г.
68.КрушвицЛ. Финансирование и инвестиции. М.: Питер, 2000.
69. Кульман А. Экономические механизмы / Пер. с фр. А. Кульман; Под ред. Н.И. Хрусталевой. М.: Прогресс-Универс, 2008.
70. Курс социально-экономической статистики: Учебник для вузов / Под ред. проф. М.Г. Назарова. М.: ОМЕГА-Л, 2006.
71.ЛитвакБ.Г. Экспертные технологии управления, М.: Дело, 2004.
72. Логвина А. От формальной к реальной финансовой стабилизации // Экономист. 2007.
73.ЛукасевичИ.Я. Анализ финансовых операций. Методы, модели, техника вычислений. М.: Финансы,ЮНИТИ, 2000.
74.ЛукасевичИ.Я. Финансовый менеджмент: учебник. М.: Эксмо, 2007.
75.ЛукасевичИ.Я. Анализ финансовых операций. Методы, модели, техника вычислений: Учебн. пособие для вузов. М.: Финансы, ЮНИТИ, 1998.
76.ЛукашинЮ.П. Адаптивные методы краткосрочного прогнозирования временных рядов. Финансы и статистика, 2003 г.
77. Магденко В. Что мешает иностранныминвесторамв России? // Инвестиции в России. М., № 2, 2000.
78.МакароваН.В., Трофимег} В.Я. Статистика в Excel: Учеб. пособие. М.: Финансы и статистика, 2002.
79. Мак-КинД. Стратегии. Издательство "Дело и сервис", 2010 г.
80.МакконелК.Р., Брю СЛ. Экономикс. М., 1999.
81.МаршаллДж., Бансал В. Финансовая инженерия. М.: Инфра-М, 2000.
82. Машкин В. Управление инвестиционнойпривлекательностьюреальным сектором экономики региона.// Менеджмент в России и за рубежом. 2003.
83.МелкумовЯ.С. Социально-экономическая статистика: Учебно-методическое пособие. М.: ИМПЭ-ПАБЛИШ, 2004.
84.МелкумовЯ. С. Организация ифинансированиеинвестиций М.: Инфра-М, 2001.
85.МеньшиковИ. С. Финансовый анализ ценных бумаг. М.: Финансы и статистика, 1998.
86. Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов: (вторая редакция) / М-воэкон. РФ, М-во фин. РФ, ГК по стр-ву, архит. и жил. политике; рук. авт. кол.:КоссовВ.В., Лившиц В.Н., Шахназаров А.Г. М.: «Экономика», 2001.
87.МироновН.М. Журнал "Практика муниципального управления". Практикамуниципальногоуправления №5, 2010.
88. Мищенко В. Государственная экономическая политика России в переходный период: направления и методы реализации: монография. Барнаул: Изд-во Алт. ун-та, 2002.
89.МухетдиноваН.М. Инвестиции и государственная инвестиционная политика // Российский экономический журнал. 2008.
90.МхитарянB.C., Айвазян С.А. Прикладная статистика и основыэконометрикиМ.: Юнити, 1998 г.
91.МхитарянB.C., Трошин Л.И., Адамова Е.В.,ШевченкоК.К., Бамбаева Н.Я. Теория вероятностей и математическая статистика / Московский международный институт эконометрики, информатики, финансов и права. — М., 2002 г.
92. Никитин С., Никитин А., Степанова М. Налоговыельготы, стимулирующие предпринимательскую деятельность в развитых странах Запада //Мироваяэкономика и международные экономические отношения. 2007.
93. Общая теория статистики: Статистическая методология в изучениикоммерческойдеятельности: Учебник/ Под ред. О.Э.Байтной, A.A. Спирина. М.: Финансы и статистика,2005.
94.ОлейникА.Н. Власть и рынок: система социально-экономического господства в России "нулевых" годов. Ин-т современной истории (Мюнхен-Берлин,ФРГ). 2011.
95.ПалийВ.Ф. Финансовые операции "Бератор-Пресс", 2003.
96.ПоповЛ.А. Анализ и моделирование трудовых показателей: Учебник. -М.: Финансы и статистика. 1999.
97.ПортерМ. Международная конкуренция: пер. с англ. М.: Международные отношения, 1993.
98. Правдин Д. Проблемы управления экономическими и социальными процессами. М., 1981.
99. Практикум по статистике: Учебное пособие для вузов/ Под ред.СимчерыВ.М.- М.: Минстатинформ, 1999.
100.ПудоваН.В. Статистика рынка: Учебное пособие. М.: Изд-во Рос. Экон. Акад., 2002.
101. Региональная статистика: Учебник / Под. ред. Е.В.Заровой, Г.И. Чудилина. М.: Финансы и статистика, 2006.
102. Рэй К. Рынокоблигаций. Торговля и управление рисками М.: Дело,2000.
103. Рыкунов В. Основы управления. Многоаспектный подход. М.: Изограф, 2000. 111с.
104. Савченко В. Государственноепредпринимательствов рыночной экономике-М.: ОАО «ЕШО «Экономика», 2000.
105.СадовниковаH.A., Шмойлова P.A. Анализ временных рядов и прогнозирования. Вып. 2. Учебное пособие. / Московский международный институт эконометрики, информатики, финансов и права М., 2002.
106.СалинВ.Н., Медведев В.А., Кудряшова С.И., Шпаковская. Е.П.Микроэкономическаястатистика: Учеб. пособие. М.: Дело, 2000.
107.СалинВ.Н., Чурилова Э.Ю. Практикум по курсу «Статистика» (в системе STATISTICA). М.: Социальные отношения, Перспектива, 2002.
108.СалинВ.Н., Шпаковская Е.П. Социально-экономическая статистика: Учебник. М.: Юристъ, 2001.
109. Социальная статистика: Учебник / Под ред. чл. корр.РАНИ.И. Елисеевой. - М.: Финансы и статистика, 2003.
110. Социально-экономическая статистика: учебник для вузов (Под ред проф. Б.И.Башкатова) М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2002.
111. Статистика: учебник / Под ред. проф. В.Г. Минашкина М.: Проспект,2005.
112. Статистика: Учебник/под ред. проф. И.И.Елисеевой. М.: Витэрм, 2002. 114'. Статистика рынкатоварови услуг: Учебник / Под ред.БеляевскогоИ.К.- М.: Фининсы и статистика, 2004.
113. Статистический словарь. М.:Финстатинформ, 1997.
114. Столяров И. Государственное регулирование рыночной экономики:учеб. пособие. -М.: Дело, 2001.
115. Суворов И. Инвестиционнаяинфраструктура— необходимая среда для реализации инвестиционных программ и формирования организованного рынка // Финансовыйбизнес. 2005.
116.СухаревО.С. Экономическая политика и развитиепромышленности. Финансы и статистика, 2010 г.
117.ТеймуроваТ.Ю., Клизогуб JI.M. Финансовая статистика: Учебное пособие/Под. ред. Теймутовой Т.Ю. Калуга: ЭЙДОС, 2003.
118. Теория статистики: Учебник/под ред. проф. P.A.Шмойловой. М.: Финансы и статистика, 2001; 2003;2006.
119. Тихомиров Ю. Механизм управления в развитом социалистическом обществе.-М., 1972.
120.ТопсахаловаФ.М. Совершенствование механизма инвестирования как условие повышенияпривлекательностисельского хозяйства. // Финансы икредит. -2006.
121.ТумусовФ.С. Управление экономическим развитием. М., 2000.124'.УринсонЯ. О мерах пооживлениюинвестиционного процесса в России // Вопросы экономики, 2003.
122.ФабоцциФ.Дж. Управление инвестициями. М.: Инфра-М, 2000.
123. Финансовая статистика: Учебное пособие/Под. ред. Т.В. Тимофеевой. -М.: Финансы и статистика, 2006.
124.ФренкельA.A., Адамова Е.В. Корреляционный и регрессионный анализ в экономических приложениях: Учебное пособие / МЕСИ М:, 1987 г.
125.ФренкельA.A. Прогнозирование производительности труда: Методы и модели. Изд. 2-е, доп., перераб. Экономика, 2007.
126.ХасановИ.Ф. Формирование механизма реализации региональной инвестиционной политики. -М.: Изд-во Палеотип, 2007.
127. Чаусский А. Как привлечь зарубежные инвестиции.АльпинаБизнес Букс. 2010.
128.ЧекулаевМ.В. Риск-менеджмент. М.: АльпинаПаблишер, 2002.
129.ЧетыркинЕ.М. Финансовая математика. М.: Дело, 2000.
130. ХЪЪ.Шапкин А.С.,ШапкинВ.А. Экономические и финансовые риски: оценка, управление,портфельинвестиций. ИТК "Дашков и К". 2011.
131. ХЪА.Шарп У.,АлександерБ., БэйлиДж. Инвестиции- М.: ИНФРА-М, 1997.
132. Экономика и статистикафирм: Учебник/под ред. С.Д. Ильенковой. М.: Финансы и статистика, 2000.
133. Экономико-статистический анализ: Учеб. пособие для вузов./ Под ред. проф. С Д.Ильенковой. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002.
134. Экономическая статистика: Учебник/под ред. Ю.Н. Иванова. М.: Инфра-М, 2003.
135.ЯсинЕ. Перспективы российской экономики: проблемы и факторы роста // Общество и экономика. 2002. № 2
136. Федеральный закон «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в формекапитальныхвложений» от 25 февраля 1998 г. №39-Ф3 (в редакции от 2 января 2000 г. №22-ФЗ).
137. Двухсторонние соглашения Российской Федерации с зарубежными странами о поощрении и взаимной защите капитальныхвложений. М.: Юридическая литература, 2000.
138. Carol! С. Saving and Growth: A Reinterpretation / С Cfroll, D. Weil. Carnegie-Rochester Conference Series on Public Policy 40, North Holland, 1994.
139. DuningL. Investment Tax Regulation. The Principle of Theory and Practice / L. Dunmg, G. Saibel // Quarterly Journal of Economics. 2000. № 7.
140. Modigliani F. The Life-Cycle Hypotheic of Saving and Intercountry Differences in the Saving Ratio in W. Eltis at al. eds. Induction, Trade and Growth:
141. Essays in Honor of Sir Roy Harrod. Oxford: Claredon Press. 1970. World Economic Outlook. IMF. 2003. September.
142. Электронный ресурс Энциклопедии «Лучшие люди России» www.llr.ru.
143. Электронный ресурс журнала «Эксперт» www.expert.ru.
144. Электронный ресурс Университетской информационной системы России www.cir.ru.
145. Электронный ресурс Федеральной Службы Государственной Статистики www.gks.ru.
146. Электронный ресурс www.ru.wikipedia.org
147. Электронный ресурс www.km.ru
148. Электронный ресурс www.cbr.ru