Аксюхина Наталья Владимировна. Многоуровневая система мониторинга и прогнозирования банковских рисков в Российской Федерации

brief description

Аксюхина Наталья Владимировна. Многоуровневая система мониторинга и прогнозирования банковских рисков в Российской Федерации : диссертация ... кандидата экономических наук : 08.00.10 / Аксюхина Наталья Владимировна; [Место защиты: Орлов. гос. техн. ун-т].- Орел, 2009.- 181 с.: ил. РГБ ОД, 61 09-8/3448

Содержание к диссертации

Введение
1.Теоретическое обоснование необходимости мониторинга рисков и прогнозирования устойчивости банковской системы12
1.1 Теория устойчивости и адаптация ее методов применительно к банковской системе 12
1.2 Определение роли системного информационного обмена в обеспечении процесса прогнозирования на основе концепции асимметричной информации 26
1.3 Методы оценки надежности контрагентов банка и сравнительный анализ способов обнаружения кредитных рисков 39
2.Организация процесса мониторинга и прогнозирования рисков с учетом современных тенденций на рынке банковского кредитования56
2.1 Оценка и прогнозирования качества кредитного портфеля в системе мониторинга рисков 56
2.2 Использование скоринговых моделей в качестве инструмента прогнозирования рисков потребительского кредитования 70
2.3 Построение кредитных рейтингов и их интеграция в систему мониторинга рисков 86
3.Формирование многоуровневой системы мониторинга и прогнозирования банковских рисков в Российской Федерации100
3.1 Становление системы кредитной информации в России и проблемы обеспечения ее функционирования с учетом зарубежного опыта 100
3.2 Создание многоуровневой системы бюро кредитных историй на основе информационного пула Банка России «Мониторинг нефинансовых предприятий» 114
3.3 Модернизация системы мониторинга кредитных историй и прогнозирования банковских рисков 127
Заключение 145
Список использованных источников 153
Приложения 164

Введение к работе

з
Актуальность темы исследования.В настоящее время и в перспективе устойчивость развития и функционирования банковской системы становится одной из главных ее характеристик Только устойчивая банковская система в долгосрочном плане может выполнять возложенные на нее задачи, с одной стороны, а с другой - служить определенной гарантией общей стабильности экономики Кризисные явления на мировых и отечественных финансовых рынках подтвердили необходимость совершенствования системы риск -менеджмента в банковской сфере Актуальность развития институтов мониторинга банковских рисков обусловлена тем, что различные сферы экономики, такие как, банковская система и реальный сектор, взаимодействуют друг с другом Это иногда ведет к распространению негативных явлений из других сфер на банковскую систему Поэтому важно, чтобы подходы к мониторингу и прогнозированию рисков были скоординированы с учетом внешних факторов и направлены на снижение вероятности негативных последствий
Повышение эффективности надзора за банковской системой выдвигает на первый план задачу поиска новых методов определения надежности кредитных организаций При этом для органов надзора важно иметь представление не только о текущем финансовом положении банка, но и о вероятности устойчивого сохранения его в перспективе Поэтому для оценки надежности банка необходимо осуществлять прогнозирование его будущего финансового положения с использованием данных, которые возможно получать в процессе функционирования централизованной системы сбора, обработки и анализа информации В качестве основы для формирования системы мониторинга и прогнозирования банковских рисков может являться действующая в настоящее время сеть бюро кредитных историй Однако на практике не удалось сформировать единую систему бюро кредитных историй Таким образом, исследование проблем устойчивости банковской системы и создания системы мониторинга и прогнозирования банковских рисков являются в настоящее время весьма актуальными
Степень разработанности проблемы.В российской экономической литературе публикации по проблемам банковских рисков появились только в начале 60-х годов Большой вклад в изучение банковских рисков внесли
И Т Балабанов, Н И Валенцева, Е Ф Жуков, В С Захаров, Г Г Коробова, Л Н Красавина, О И Лаврушин, Ю С Маслеченков, О П Овчинникова, В С Панова, В Г Садков, В Т , Световцева Т А, Севрук, В М Усоскин, Э А Уткин, 3 Г Ширинская и другие Несмотря на расширение масштабов исследования в этой области и освещения теоретических подходов к систематизации и анализу рисков, решение проблем не всегда сопровождалось прогрессом в разработке и практике применения инструментов мониторинга банковских рисков Методики определения составляющих финансовой устойчивости банка подробно описаны ГС Пановой, АЮ Петровым, КР Тагирбековым, Г Г Фетисовым, AM Тавасиевым Принципиально эти методики сводятся к расчетам коэффициентов финансовой устойчивости, то есть к проведению ретроспективного анализа, не нацеленного на предупреждение кризисных явлений Проводя диссертационное исследование, автор обращался к работам сотрудников и экспертов Банка России Козлова А А, Морозовой Т Ю , Беляева М К , Симановского А Ю , Степанова Ю В , Матюхина Г Г, приняты во внимание публикации Тосуняна Г А, Мурычева А В, Киевского В , Хандруева А , Викулина А, Герасимова В , Малеева В , использованы разработанные А М Ляпуновым методы определения устойчивости
В числе зарубежных исследователей можно отметить работы Дж Акерлофа, Дж Стиглица, М Спенса, представителей теории информационной ассиметрии, Хенни Ван Грюнинг, Сони Брайович Братанович, сотрудников Всемирного банка, К Борио, К Фэрфайна, ФЛоу, А Крокетга, экспертов Банка международных расчетов Зарубежными экономистами детально изучена теория информационной асимметрии, вопросы анализа и регулирования банковских рисков, но не раскрываются практические аспекты реализации предложенных ими методов в тех условиях, в которых работают российские кредитные организации Таким образом, отсутствие эффективных систем мониторинга и оценки рисков банковской системы, инструментов предупреждения кризисных явлений и нерезультативное функционирование российских бюро кредитных историй определили выбор темы, цели и задач диссертационного исследования
Объектом исследованияявляются институты кредитно-финансового сектора как составляющие общенациональной многоуровневой банковской системы
Предметом исследованияявляется методы и механизмы формирования системы мониторинга и прогнозирования банковских рисков
Область исследованиясоответствует п 9 1 Законы и закономерности кредитной сферы банковской деятельности, п 94 Развитие инфраструктуры кредитных отношений, современных кредитных инструментов, форм и методов кредитования, п 9 6 Формирование банковской системы и ее инфраструктуры в условиях переходного периода, проблемы обеспечения институциональной основы развития банковского сектора и его взаимодействиясЦентральным банком РФ, п 9 8 Сочетание активной банковской политики с обеспечением устойчивости банковской системы РФ и стратегии ее развития, п 9 17 Совершенствование системы управления рисками российских банков, п 9 18 Проблемы оценки и обеспечения надежности банка Паспорта ВАК РФ специальности 08 00 10 - Финансы, денежное обращение и кредит
Целью диссертационной работыявляется обоснование теоретико-методических основ и разработка практических рекомендаций по формированию многоуровневой системы мониторинга и прогнозирования рисков, способствующей предотвращению системных банковских кризисов
В соответствии с поставленной целью определены основныезадачи исследования
- адаптировать методические основы теории устойчивости применительно к банковской системе,
обосновать необходимость мониторинга возмущений, влияющих на установленные Банком России параметры, в рамках которых банковская система является устойчивой,
провести сравнительный анализ методик оценки кредитных рисков и определить наиболее перспективные, а также выявить проблемы, связанные с внедрением и использованием данных методик,
разработать методические и практические рекомендации по созданию скоринговых и рейтинговых моделей оценки кредитных рисков, выявить условия, определяющие основу построения данных моделей,
- разработать концепцию по модернизации мониторинга кредитных историй посредством формирования централизованных баз данных Банка России с выделением региональных звеньев,
разработать методические рекомендации по использованию аккумулируемой информации для мониторинга и оценки кредитного риска, а
бтакже с целью проведения надзорных мероприятий Банком России, анализа и прогнозирования устойчивости банковской системы
Теоретической н методологической основойдиссертационного исследования являются материалы, содержащиеся в научных трудах отечественных и зарубежных ученых в области банковского дела Исследование опирается на законы и нормативные акты российской Федерации, инструкции и положения Центрального банка РФ, рекомендации Базельского комитета по банковскому надзору и регулированию
Информационной базой работы послужили банковское законодательство Российской Федерации, статистические материалы Банка России, Ассоциации российских банков, Ассоциации региональных банков России, кредитных организаций, расположенных в Орловском регионе, материалы практических семинаров Достижение конечных результатов работы обусловило использование общенаучных методов исследования логического, сравнительного, статистического анализа, системного подхода, экспертных оценок, моделирования
Научная новизнадиссертационного исследования заключается в разработке и обосновании теоретико-методических положений по формированию многоуровневой системы мониторинга и прогнозирования банковских рисков в Российской Федерации, что позволяет от отличие от известных разработок, существенно повысить качество исходной информации и выработки решений по оптимизации банковских рисков
Научная новизна диссертационного исследования раскрывается следующиминаучными результатами
- адаптированы методы теории устойчивости применительно к банковской системе, проведено сопоставление и обобщение методических основ данной теории с концепцией ассиметричной информации, что позволило доказать оптимальность и целесообразность формирования государственной системы мониторинга, обеспечивающей стабильность банковской системы (п 9 1 Паспорта специальности 08 00 10),
- обоснована необходимость постоянного мониторинга возмущений, влияющих на установленные Банком России параметры, в рамках которых банковская система является устойчивой, непрерывность наблюдения позволит надзорному органу заметить отклонения от нормы на самых ранних стадиях и принять соответствующие меры (п 9 8 Паспорта специальности 08 00 10),
определены инструменты, позволяющие оперативно отслеживать и оценивать кредитные риски, обоснована потребность в статистических базах данных, формирование которых возможно при наличии централизованных систем аккумуляции и обработки информации (п 9 17 Паспорта специальности 08 00 10),
предложены рекомендации по разработке экспресс - методик и построению кредитных рейтингов на основе статистической информации, получаемой бюро кредитных историй, что позволит снизить издержки российской банковской системы при внедрении требований Базельского комитета и сократить сроки перехода на стандарты «Базеля-П» (п 9 4 Паспорта специальности 08 00 10),
- разработана концепция по модернизации мониторинга кредитных историй посредством формирования централизованных баз данных Банка России с выделением репюнальных звеньев, для сбора, обмена и хранения информации должна использоваться инфраструктура и разветвленная сеть территориальных отделений Банка России (п 9 6 Паспорта специальности 08 00 10)
- разработаны научно-методические рекомендации по использованию аккумулируемой централизованными бюро информации для мониторинга и прогнозирования банковских рисков, проведения надзорных мероприятий Банком России, формирования риск-ориентированного надзора и предотвращения кризисных ситуаций в банковской системе (п 9 18 Паспорта специальности 08 0010)
Теоретическая значимостьрезультатов диссертационной работы заключается в том, что в ходе исследования доказана оптимальность и целесообразность формирования государственной системы мониторинга, обеспечивающей стабильность банковской системы Проведена интеграция методических основ теории устойчивости с концепцией ассиметричной информации Предложена классификация основных подходов к анализу финансовых кризисов
Практическая значимость результатов диссертационной работызаключается в том, что выполненное исследование создает научно-методическую основу для создания системы мониторинга кредитных историй, посредством формирования централизованных баз данных, которая позволит повысить уровень надежности банковской системы Использование на практике, предлагаемых в диссертации рекомендаций, послужит основой для
разработки статистических продуктов, необходимых кредитным организациям при формировании рейтинговых систем и построении моделей скоринга Разработана методика прогнозирования банковских рисков на основе информации, получаемой в процессе функционирования централизованной системы бюро кредитных историй, с целью совершенствования банковского надзора и оперативного устранения проблем в деятельности кредитных организаций
Апробация и реализация результатов работы.Результаты диссертационного исследования обсуждались и были одобрены на научно-практической конференции «Экономический рост и тенденции развития АПК теория и практика» (г Орел, 2005), международной научно-практической конференции «Проблемы и перспективы развития финансовых рынков и инструментов в регионах России» (г Орел, 2008), на практическом семинаре «Актуальные вопросы лицензирования банковской деятельности и финансового оздоровления кредитных организаций» (г Санкт-Петербург», 2008)
Разработанные в диссертационном исследовании практические рекомендации по мониторингу и прогнозированию банковских рисков внедрены и применяются в работе Главного управления Банка России по Орловской области, в филиале ОАО «Банк ВТБ» в г Орле
Основные положения работы используются в учебном процессе при преподавании дисциплин «Банковское дело», «Финансы, денежное обращение и кредит», «Региональная экономика и управление», «Финансовый анализ и моделирование» в высших учебных заведениях
Публикации.По результатам исследования опубликовано 9 научных работ общим объемом 4,25 п л, в том числе авторских - 4,12 п л, отражающих основное содержание диссертации, из них 3 статьи опубликованы в журналах, рекомендованных ВАК
Структура и объем работы.Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы, приложений Диссертация содержит 163 страницы основного текста, включает 16 таблиц, 6 рисунков, и 3 приложения

Определение роли системного информационного обмена в обеспечении процесса прогнозирования на основе концепции асимметричной информации

Уроки финансовых кризисов, свидетельствующие о возрастании проциклической роли финансового сектора в развитии экономических циклов, подтверждают, что в настоящее время становится актуальным изменение подходов к макропруденциальному анализу проблем устойчивости банковской системы. Подлежащие анализу и прогнозированию современные тенденции в финансовой сфере обусловлены скорее не эволюционными изменениями и процессами, а, как правило, резким, внезапным ухудшением ситуации. Такое становится возможным в результате реализации системных рисков и возникновения системного финансового кризиса, что связано, главным образом, с нарушением посреднической роли кредитных организаций. В этом контексте ощущается явный дефицит адекватных эффективных инструментов финансового анализа и прогнозирования рисков.
Возникновение и развитие системных банковских кризисов связано, как правило, с целым комплексом факторов макроэкономического, структурного и институционального характера. В различных теориях дается свое видение причин и путей преодоления кризисных явлений в банковском секторе. Концептуальные подходы к изучению кризисов финансово-банковских систем эволюционировали от традиционного эмпирического анализа, а также кейнсианских и монетаристких теорий к современной теории информационной асимметрии, которая акцентирует внимание, главным образом, на необходимости анализа конкретных специфических ситуаций в кредитных организациях. Как показывает практика, эмпирический анализ, основанный на детальном рассмотрении фактологического материала и конкретных эпизодов, имеет ряд недостатков. Так, акцентируя внимание на текущих кризисах, он не учитывает те потенциально дестабилизирующие риски, которые могли бы быть успешно ограничены с помощью превентивных мер. Зачастую эмпирические исследования искаженно трактуют любые сколько-нибудь значительные колебания на финансовых рынках, подчеркивая, что их причинами почти всегда являются проблемы системного характера.
В свою очередь, представители кейнсианского и монетаристского направлений в экономической науке с позиций своих теоретических подходов пытались преодолеть недостатки эмпирического анализа. Так, сторонники кейнсианства считают, что поскольку главной причиной финансовых кризисов является дефицит спроса, то оценка финансовых рисков должна учитывать, главным образом, динамику компонентов агрегированного спроса, взвешенных либо непосредственно, либо через более доступные индикаторы. Несмотря на то, что развитие экономического цикла оказывает непосредственное воздействие на стабильность финансовой системы, далеко не каждая фаза рецессии сопровождается системным кризисом. Вместе с тем, ослабление экономической активности не всегда предшествует обострению системных рисков, но может, напротив, ускорить циклические изменения.
Монетаристы, в отличие от сторонников кейнсианства, не придают особого значения экономическим циклам, поскольку основной акцент при проведении анализа делают на тенденциях развития монетарных факторов. По их мнению, даже банковский кризис 1930 г. в период экономической депрессии в США в 1929-1933 гг. является чисто денежным феноменом, поскольку он отражал лишь кумулятивное сжатие денежного мультипликатора. Поэтому в отсутствие достаточно экспансионистской денежной политики денежное предложение быстро уменьшалось, что и вызвало экономический спад.
Сторонники такого подхода к анализу финансовых кризисов, который предусматривает использование современных моделей «асимметричной информации», пытаются устранить недостатки традиционных экономических школ, предлагая более ясное определение понятия «финансовый кризис» и расширяя ограниченные рамки монетаристского подхода. Следует отметить, что произошедшая в течение последних лет эволюция в теоретических подходах к систематизации и анализу рисков, причин и природы современных финансовых кризисов, отражающая современные тенденции, далеко не всегда сопровождалась прогрессом в разработке и практике применения инструментов оценки банковских рисков. В целом различные теоретические подходы к анализу финансовых кризисов можно классифицировать следующим образом [129,с.120]:
В последние годы значительную популярность приобрела теория информационной асимметрии, наиболее известными представителями которой являются Дж. Акерлоф, Дж. Стиглиц, М. Спепс. Основоположники этой школы связывают возникновение банковских кризисов с асимметричными информационными потоками в экономике, недостаточной прозрачностью корпоративного сектора и отсутствием или неэффективностью институтов, призванных решать проблему информационной асимметрии.
Дж. Акерлоф впервые произвел анализ рынков, на которых, высокую роль играет информация, и показал, что асимметричная информация либо приводит рынок к кризису, либо заставляет производить все менее качественные продукты. Эта ситуация особенно актуальна для развивающихся стран. По мнению Акерлофа: «Многие рыночные институты появляются, как результат попыток решить проблему асимметричности информации, следствием которой является так называемая обратная селекция (доступ к кредитам и инвестициям не наиболее надежных компаний, а тех, кто склонен к рискованной и агрессивной политике). Это явление наблюдается достаточно отчетливо, прежде всего, на новых развивающихся рынках и в новых отраслях экономики, например в сфере информационных технологий. Асимметричная информация между заемщиками и кредиторами приводит к взлету ставки процента на локальных кредитных рынках, прежде всего в развивающихся странах и странах с переходной экономикой, росту системных банковских рисков» [121].
Другой представитель этой теории Дж. Стиглиц рассматривает проблему асимметричной информации с точки зрения менее информированных участников рынка (на примере банков или страховых компаний). В его исследованиях дается конкретное описание асимметр