Дердуга, Вячеслав Владимирович. Финансовое регулирование в нефтегазодобывающих компаниях Краснодарского края

brief description

Дердуга, Вячеслав Владимирович. Финансовое регулирование в нефтегазодобывающих компаниях Краснодарского края : диссертация ... кандидата экономических наук : 08.00.10. - Краснодар, 2005. - 179 с. : ил.

Содержание к диссертации

Введение
ГЛАВА 1. Финансовое регулирование как инструмент финансовой политики
в системе общественного воспроизводства 13
1.1 Экономическое содержание финансовой политики и финансового регулирования в экономике 13
1.2 Финансовое регулирование экономики - исторический аспект 34
1.3 Финансовое регулирование инвестиционной деятельности..45
ГЛАВА 2. Анализ действующей практики финансового регулирования на
нефтегазодобывающих компаниях 54
2.1 Анализ мировой практики финансового регулирования на нефтегазодобывающих копаниях 54
2.2 Обзор отечественных методов финансового регулирования в
нефтегазодобывающей промышленности 78
2.3 Оценка современного состояния и уровня геологоразведоч
ных работ в РФ с учетом мер финансового регулирования 108
ГЛАВА 3 Оптимизация методов финансового регулирования в нефтегазодобывающих компаниях Краснодарского края 118
3.1 Предложения по оптимизации использования методов финансового регулирования в нефтегазодобывающей промышленности Краснодарского края 118
3.2 Расчет коммерческой и бюджетной эффективности предложенных методов в нефтегазодобывающих компаниях Краснодарского края 129
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 141
СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 154
ПРИЛОЖЕНИЯ 160

Введение к работе

Актуальность темы исследования.Российская экономика вступила в XXI век под влиянием нестабильности, во многом вызванной неэффективной политикой государства и отсутствием применения методов финансового регулирования в топливно-энергетическом комплексе страны. Несмотря на проводимые политические, экономические и социальные реформы, в стране до сих пор не создан реальный действенный механизм функционирования и регулирования экономики в рыночных условиях, не преодолен спад производства, жизненный уровень большей части населения крайне низок.
Это состояние характеризуется, на наш взгляд, следующими чертами финансовой системы и экономического механизма:
ненадежностью бюджетного устройства страны, проявляющейся прежде всего в невыполнении субъектами экономики и государством своих обязательств (по фискальным платежам и бюджетному финансированию, погашению задолженности бюджетных организаций соответственно), а также отсутствии четкой регламентации взаимоотношений между федеральным центром и регионами;
малоэффективностью налоговой системы страны;
отсутствием действенных механизмов стимулирования высокоэффективных инвестиций для ускорения процесса трансформации имеющихся накоплений в инвестиции, направляемые в производство, на реконструкцию и повышение конкурентоспособности отечественной продукции;
- проведением внешнеэкономической политики, должным образом не защищающей внутренний рынок и не стимулирующей усилий российских производителей по повышению эффективности производства;
- коррумпированностью и криминальностью существенной части российской экономики;
- крайне неэффективным использованием средств Стабилизационного фонда
страны.
Поэтому несомненно, что решение сегодняшних общеэкономических задач в России невозможно при ухудшении состояния предприятий и организаций реального сектора экономики, особенно нефтедобывающей отрасли промышленности/Общеэкономический спад в России естественно затронул и топливно-энергетический комплекс, также породив задолженности, уменьшение притока инвестиций, кризис оборотных средств и снижение уровня финансовой устойчивости. Кризис охватывает все большую часть жизненно важных подсистем нефтегазодобывающей промышленности и уже приобретает характер общесистемного, особенно на средних и малых предприятиях лишенных возможности экспорта продукции.
Особую актуальность рассматриваемой проблеме придает то, что нефтегазодобывающая отрасль фактически является нетто-кредитором промышленности, сельского и жилищно-коммунального хозяйств, бюджетных предприятий и организаций, и страдает от отсутствия научно обоснованного финансового регулирования в большей степени. Разработка и реализация мер по обоснованию и оптимизации финансового регулирования в нефтегазодобывающей отрасли предполагает на основе научного анализа мировой и отечественной практики финансового регулирования, создание сбалансированного механизма финансирования различных технологических этапов нефтегазодобычи.
Степень разработанности проблемы.Вклад в разработку
концептуальных подходов к определению и анализу методов финансового регулирования внесли ученые Бабич A.M., Романова Т.Ф.. Самсонов Н.Ф., Баранникова Н.П.
Комплексное исследование проблем финансовой политики и финансового регулирования в экономике нашло отражение в трудах. Лаврова В. В, Левчука И.В., Павлова В. С, Шереметьева М. К., Сумароков В.Н., Токаев Н.Х.
Методические аспекты финансового регулирования в отраслях
промышленности, в том числе и в нефтегазодобывающей отрасли, представлены в работах таких зарубежных и российских ученых, как. Д. Джонсон, Зурабцева В.Д, Золотникова Л.Г., Епифанова Н.П., Матвеев Ф.Р., Иванюк В.В., Иванов А.В., Олещук Н.И., Отвагина Л.Н, Саркисов А.С., Семенянка А.Н., Хрычев А.Н..
Однако в работах вышеназванных ученых не в полной мере освещены подходы к оптимизации методов финансового регулирования, особенно применительно к нефтегазодобывающей отрасли, многие методики не были реализованы на практике.
Недостаточная изученность, дискуссионность и высокая востребованность решения данной проблемы определяют цель, задачи, логику и структуру диссертационного исследования.
Цель и задачи исследования.Целью диссертационной работы является научное обоснование необходимости финансового регулирования основных этапов нефтегазодобычи и его оптимизация для повышения коммерческой и бюджетной эффективности топливно-энергетического комплекса. Достижение поставленной цели предопределило необходимость постановки и решения следующих задач:
провести анализ и определить взаимосвязи и взаимовлияние понятий «финансовая политика» и «финансовое регулирование» на современном этапе развития экономики и в исторической ретроспективе;
исследовать роль и методы государственной финансовой политики и ее влияние на состояние и перспективы развития промышленного сектора в России;
-определить и систематизировать системы финансовых взаимоотношений между принимающей страной и нефтедобывающими компаниями;
-разработать методику исследования финансовых потоков предприятий топливно-энергетического комплекса
-выявить и оценить противоречия и дублирование функций
финансового регулирования государства в сфере недропользования;
-разработать механизм оптимизации налога на добычу полезных ископаемых, как основного финансового регулятора деятельности нефтедобывающих компаний и его влияние на объем геологоразведочных работ;
-разработать комплекс мер по повышению конкуренции в нефтегазодобывающей промышленности путем поддержки с помощью финансового регулирования средних и мелких нефтедобывающих компаний;
Предметом диссертационного исследованияявляются методы финансового регулирования и их применение на практике в деятельности нефтедобывающих компаний.
Объектом диссертационного исследованияявляются региональные нефтедобывающие компании Краснодарского края.
Теоретико-методологическую основу исследованиясоставляют диалектический и синергетический подходы к познанию конкретных финансовых процессов и явлений, системный подход к исследованию финансовых отношений хозяйствующих субъектов в процессе их деятельности на рынке, результаты исследований отечественных и зарубежных ученых в экономической и финансовой науке, а также в других областях знаний. В процессе решения поставленных задач были использованы методы категориального, эмпирического, сравнительного и структурного анализов, приемы и методы экономико-статистического анализа, экономико-математического моделирования и экспертных оценок.
В качествеинформационно-эмпирической базы исследованияиспользованы: официальные статистические данные; материалы монографических исследований российских и зарубежных ученых; законодательные и нормативные акты федеральных и региональных органов государственной власти РФ; периодические издания; данные средств массовой информации и материалы публичной финансовой отчетности нефтегазодобывающих компаний Краснодарского края.
Рабочая гипотеза диссертационного исследования состоит в том, что под финансовым регулированием понимается сочетание той или иной схемы финансовой политики государства с ее многообразием элементов и инструментов регулирования в совокупности с финансовым регулированием хозяйствующих субъектов, при котором обеспечивается гармонизация интересов государства и субъектов рыночных отношений.
Основные положения диссертационного исследования, выносимые на защиту.
1. Несмотря на весьма интенсивные научные исследования в области соотношения финансовой политики и финансового регулирования, финансовая политика трактовалась в основном как искусство перераспределения через формирование и использование фондов финансовых ресурсов в интересах создания условий для увеличения натуральной и денежной базы хозяйственного механизма. В связи с новыми основными целями финансовой политики — повышением объема и эффективности использования финансовых ресурсов, оздоровлением и структурной перестройкой экономики, достижением более высокого уровня жизни населения, определение финансовой политики базируется на выработке научно обоснованных концепций финансов, определении основных направлений использования финансов на перспективу и текущий период, разработке комплекса практических действий на основе финансового регулирования, направленных на достижение поставленных перед экономикой целей. Таким образом, финансовое регулирование в макроэкономическом масштабе заключается в согласовании целей финансовой политики государства с финансовыми интересами хозяйствующих субъектов.
2. Исторически сложились два основных финансовых регулятора экономической жизни государства: налоговая политика и политика государственного кредита. Увеличение налогового бремени угнетает производство, снижая вероятность возникновения кризисов
перепроизводства, нормализуя дисбаланс между потреблением и производством за счет увеличения потребления со стороны государства и социальных программ, снижение налогов способствует экономическому росту и целесообразно при стагнации и спаде производства. Политика государственного кредита посредством снижения ставки рефинансирования, способствует активизации инвестиционной деятельности в реальный сектор экономики, способствует ее росту и поступательному развитию. Сбалансированное манипулирование этими регуляторами соответствует стабильному и оптимальному развитию экономики.
3. Особое воздействие финансовое регулирование оказывает на инвестиционный процесс. Однако, поскольку производство первично по своей экономической природе, главный уклон должен делаться на регулирование именно производственных отношений, поэтому основным финансовым рычагом является регулирование финансовых ресурсов, аккумулируемых в сфере материального производства. Таким образом, финансовое регулирование инвестиционного рынка можно охарактеризовать как систему мер, осуществляемых государством путем перераспределения финансовых ресурсов и направленных на повышение инвестиционной активности.
4,Отсутствие концессионного законодательства в РФ породило и отсутствие рынка лицензий, поэтому одним из самых эффективных финансовых регуляторов деятельности нефтедобывающих компаний является налог на добычу полезных ископаемых (НДПИ). Необоснованный и неподготовленный отказ от отчислений в централизованный фонд ВМСБ, введение недифференцированного экспортно-направленного НДПИ вызвало резкое падение объемов геолого-разведочных работ в нефтегазодобывающей отрасли. Поэтому представляется целесообразным законодательно закрепить использование части отчислений от НДПИ идущих в основном на формирование Стабилизационного фонда целевым образом на геологоразведочные программы, являющиеся стратегическими в нефтяной
промышленности.
5.Монополизация и сокращение элементов свободной конкуренции в
щнефтегазодобывающей отрасли провоцирует кризисные явления, прежде
всего в ценообразовании на продукцию отрасли. Эти тенденции можно
преодолеть с помощью таких финансовых регуляторов, как введение
налоговых льгот малым и средним независимым нефтедобывающим
компаниям, льгот по налогу на прибыль на средства, инвестируемые в
геологоразведочную и другую деятельность, направленную на разработку
новых месторождений, снизить ставки НДПИ и установить дополнительный
рентный дифференцированный налог «роялти» с учетом степени
рентабельности месторождения, стадии его разработки и себестоимости ''л
добычи.
Научная новизна диссертационного исследованиясостоит в
следующем:
- выявлено соотношение и взаимовлияние понятий «финансовая политика» и «финансовое регулирование», под которым понимается совокупность дискреционной и недискреционной политики государства с ее многообразием элементов и инструментов финансового регулирования с
финансовым регулированием хозяйствующих субъектов с целью
обеспечения гармонизации их интересов, при этом отдельно исследованы недостатки существующей практики их использования;
- обоснована необходимость и экономическая целесообразность координации налоговой политики и политики государственного кредита как макроэкономических финансовых регуляторов с финансовым регулированием деятельности хозяйствующих субъектов;
для оценки эффективности финансового регулирования
к нефтегазодобывающих компаний проведен ретроспективный,
международный и отраслевой анализ инструментов финансового
регулирования и на его базе разработана методика определения
эффективности воздействия финансовых регуляторов на эти компании;
- определен комплекс финансово-правовых взаимоотношений между нефтегазодобывающей компанией и принимающей страной;
- разработана и предложена новая дифференцированная схема начисления налога на добычу полезных ископаемых и «роялти», как основных финансовых регуляторов, которые базируются на применении финансовой оценки рентабельности разработки, сложности эксплуатации и выработанности месторождений нефти и газа. Предложена схема льготирования налогообложения стимулирующая рост объемов финансовых вложений в геологоразведочную деятельность на долгосрочную перспективу на примере нефтегазодобывающих компаний Краснодарского края.
Теоретическая и практическая значимость исследования.
Теоретическая значимость исследования состоит в разработке концепции применения методов и инструментов финансового регулирования деятельности хозяйствующего субъекта в сочетании с государственной финансовой политикой.
Практическая значимость исследования определяется тем, что предлагаемая в нем методика исследования финансовых регуляторов может быть использована как для исследования финансовых перспектив нефтедобывающих компаний в связи с реализацией того или иного проекта, так и для обоснования необходимости проведения и выбора оптимальных параметров налогообложения нефтедобычи, рациональный выбор которых приведет к облегчению кризиса в топливно-энергетическом комплексе страны. Разработанная методика также может быть использована для выбора наиболее рациональной схемы налогообложения нефтедобывающих компаний различных уровней, создания системы прогнозов состояния финансовых расчетов как существенного элемента их экономической деятельности.
Апробация результатов исследования.Основные положения и рекомендации, разработанные в диссертационном исследовании,
апробировались на научных конференциях, в работе которых автор принимал непосредственное участие: научной конференции «Реформы в России и проблемы управления» (Москва, 2003 г.), научной конференции ученых РАЕ «Финансовые реформы в России и их проблемы» (Сочи, 2004 г.), научно-практической конференции КубГУ «Инновационная экономика» (Краснодар-Сочи, 2005 г.)- Предложения и результаты, приведенные в диссертации, использовались в ООО «Приазовнефть» в 2002-2005 гг. при разработке и рационализации схем финансовых потоков и их регулирования.
Публикации.По проблемам, рассматриваемым в диссертационном исследовании, опубликовано 6 научных работ общим объемом 2,1 п.л..
Структура и объем диссертационной работы.Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и приложений. Содержание работы изло