Синельникова, Екатерина Владимировна. Оценка кредитоспособности индивидуальных предпринимателей коммерческими банками

brief description

Синельникова, Екатерина Владимировна. Оценка кредитоспособности индивидуальных предпринимателей коммерческими банками : диссертация ... кандидата экономических наук : 08.00.10 / Синельникова Екатерина Владимировна; [Место защиты: Сам. гос. эконом. ун-т].- Самара, 2011.- 214 с.: ил. РГБ ОД, 61 11-8/1718

Содержание к диссертации

Введение
Глава 1Кредит как фактор развития малого предпринимательства
1.1 Внутренние и внешние источники формирования финансовых ресурсов индивидуальных предпринимателей 9
1.2 Программы банковского кредитования индивидуальных предпринимателей в России и зарубежных странах 24
1.3 Место оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей в кредитном процессе 58
Глава 2Влияние налогообложения индивидуальных предпринимателей на оценку их кредитоспособности
2.1 Специфика режимов налогообложения для индивидуальных предпринимателей 79
2.2 Методики оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей коммерческими банками 105
Глава 3Синтезированная методика оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей
3.1 Порядок оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей 139
3.2 Оценка синтезированного коэффициента надежности заемщика и максимальной суммы кредита на основе показателей кредитоспособности индивидуальных предпринимателей 150
Заключение 157
Приложения 161
Библиографический список 203

Введение к работе

Актуальность темы диссертационного исследования.Мировая история свидетельствует о том, что рыночные отношения и их эффективное развитие невозможны без активного участия в экономической системе индивидуальных предпринимателей.
Основным фактором реализации экономического потенциала предпринимателей является стабильная возможность внешнего финансирования их текущей деятельности и инвестиционных проектов. Хозяйственно-финансовая деятельность индивидуальных предпринимателей не требует значительных инвестиций, но в начале жизненного цикла бизнеса, а также на стадии замедления роста необходимы финансовые ресурсы из внешних источников, так как высокая конкуренция и ограниченный платежеспособный спрос потребителей продукции и услуг индивидуальных предпринимателей не позволяют им сформировать собственные финансовые ресурсы в процессе операционной деятельности.
Развитие российского предпринимательства протекает в условиях общей экономической нестабильности в стране, институциональной неразвитости системы, негативного влияния административных барьеров и недоработок в финансовом законодательстве, отсутствия протекционизма со стороны государства и высокой инфляции. Организационно коммерческие банки являются наиболее доступными контрагентами индивидуальных предпринимателей при формировании финансовых ресурсов, необходимых для расширения или перепрофилирования деятельности.
На сегодняшний день российские коммерческие банки не настроены сотрудничать с представителями малого предпринимательства без дополнительных гарантий или выполнения требований, являющихся для предпринимателей неприемлемыми. Наблюдается тенденция сокращения кредитного портфеля по статье "Кредиты малому бизнесу". Такие решения обусловлены незначительной доходностью данных активов и их высоким риском.
Следовательно, большое значение приобретает изучение вопросов теории и практики кредитования предпринимательства. Имеющиеся исследования в основном не затрагивают индивидуальных предпринимателей и ограничиваются субъектами малого и среднего бизнеса. Однако именно индивидуальные предприниматели обеспечили рост малого предпринимательства в России, привели к увеличению своего вклада в валовой внутренний продукт.
Таким образом, актуальность темы исследования обусловлена, во-первых, необходимостью расширения масштабов кредитования индивидуальных предпринимателей; во-вторых, отсутствием комплексных ис-
следований проблем кредитования индивидуальных предпринимателей; в-третьих, необходимостью методического обеспечения кредитования индивидуальных предпринимателей, связанного с управлением кредитным риском и, в частности, с оценкой их кредитоспособности.
Степень разработанности темы. Вопросы определения кредитоспособности заемщика находились в центре внимания отечественных специалистов еще в дореволюционный период. Среди исследователей того периода необходимо отметить И.Е. Ададурова, Н.Х. Бунге, В.П. Коссинского.
В настоящее время практически в каждом учебнике по банковскому делу при описании кредитных операций и кредитного процесса в банках приводятся определения понятия кредитоспособности заемщика и способы ее оценки. В работе были использованы и проанализированы подходы к данной проблеме В.И. Колесникова, Л.П. Кроливецкой, О.И. Лаврушина, Ю.С. Масленченкова, А.В. Москвина, A.M. Тавасиева, А.Г. Тагирбекова, Н.Ф. Самсонова.
В процессе определения кредитоспособности предприятий используются в основном приемы и методы экономического анализа, поэтому в ходе работы над диссертацией были изучены методологические и теоретические разработки в области экономического анализа отечественных авторов: О.В. Ефимовой, В.В. Ковалева, Е.В. Негашева, Г.В. Савицкой, Р.С. Сайфуллина.
Методики определения кредитоспособности заемщика всегда вызывают интерес со стороны банков. Поэтому в последнее время активно публикуются работы специалистов по данной проблематике (В.Н. Едронова, Н.Г. Ти-пенко, Ю.П. Соловьев, В.Б. Панич), некоторые их результаты и подходы используются банками при разработке внутренних методик.
В зарубежной экономической литературе и банковской практике выработано значительное количество систем оценки кредитоспособности заемщиков. Данную проблему изучали, в частности, Р. Коттер, Э. Рид, П. Роуз, Дж. Синки, Р. Смит и др.
Однако, несмотря на многочисленные публикации по проблемам кредитоспособности, российская экономическая наука уделила мало внимания оценке кредитоспособности такой категории заемщиков, как индивидуальные предприниматели. Кроме того, недостаточно освещены и вопросы сущности и формирования финансовых ресурсов индивидуальных предпринимателей, хотя эти же вопросы для корпораций рассмотрены в экономической литературе неоднократно, в частности в работах А.И. Балабанова и И.Т. Балабанова, Б.К. Злобина, В.В. Ковалева, Н.В. Колчиной, Л.Н. Павловой, Г.Б. Поляка, В.М. Родионовой, Н.Ф. Самсоновой. Между тем научно обоснованный взгляд на структуру
и процесс формирования ресурсов индивидуальных предпринимателей может привести к объективной оценке их финансовой деятельности кредитными специалистами коммерческих банков и, как следствие, к адекватной оценке кредитоспособности этих заемщиков.
Диссертация является попыткой автора внести свой вклад в решение данной научной и практической проблемы.
Цель исследования- развитие теоретических основ процесса управления кредитным риском, а также разработка синтезированной методики оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей коммерческими банками.
Задачи исследования.Для реализации указанной цели были поставлены следующие задачи теоретического и прикладного характера, определившие логику диссертационной работы и ее структуру:
выявить особенности формирования и структуры финансовых ресурсов ішдивидуальньгх предпринимателей в современных российских условиях;
охарактеризовать преимущества и недостатки существующих форм, государственных и банковских методов финансовой поддержки индивидуальных предпринимателей с учетом соответствующего опыта в развитых странах;
уточнить определение понятия "кредитоспособность заемщика", учитывающее особенности финансов индивидуальных предпринимателей;
выявить состав внутренних и внешних факторов, оказывающих влияние на кредитоспособность индивидуальных предпринимателей;
установить причину получения коммерческими банками недостаточно объективных оценок кредитоспособности индивидуальных предпринимателей на основе имеющихся методик;
разработать синтезированную методику оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей.
Область исследования.Исследование проведено по специальности 08.00.10 "Финансы, денежное обращение и кредит" Паспорта специальности ВАК (экономические науки) в рамках п. 9.4 "Развитие инфраструктуры кредитных отношений современных кредитных инструментов, форм и методов кредитования"; 9.17 "Совершенствование системы управления рисками российских банков".
Объектом исследованиявыступает кредитная деятельность коммерческих банков.
Предметом исследованияявляются кредитные отношения между индивидуальными предпринимателями и коммерческими банками на стадии принятия решения о предоставлении ссуды.
Теоретико-методологической основойнастоящего исследования являются: концепции и положения, содержащиеся в монографиях отечест-
венных и зарубежных ученых по исследуемой проблематике, а также в публикациях специалистов - практических работников; законодательные акты, в частности Бюджетный кодекс РФ, Налоговый кодекс РФ, законы "О банках и банковской деятельности", "О развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации", и нормативные документы государственных органов исполнительной власти РФ и Банка России, методические разработки российских коммерческих банков по оценке кредитоспособности организаций и индивидуальных предпринимателей.
Информационную базу проведенного исследования составили официальные данные государственной, в том числе региональной, статистики РФ, стран ЕС и США, финансовая отчетность и кредитные истории индивидуальных предпринимателей.
Научная новизна работызаключается в следующих результатах, полученных при достижении цели и решении задач диссертационного исследования:
раскрыты специфические черты формирования финансовых ресурсов индивидуальных предпринимателей с точки зрения структуры источников и способов мобилизации;
с учетом зарубежного опыта рекомендованы наиболее перспективные источники внешнего финансирования для индивидуальных предпринимателей, в частности банковский кредит;
уточнено понятие "кредитоспособность заемщика", формирующее теоретическую основу развития методического обеспечения банковских технологий обслуживания индивидуальных предпринимателей;
определены группы факторов внешней среды, оказывающих влияние на чистый доход как основу оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей, применяющих специальные режимы налогообложения: административные, финансовые и банковского оппортунизма;
выявлено, что недостатками банковских методик оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей являются использование налоговых норм для оценки их дохода, что приводит к занижению объемов кредитования, а также унифицированный характер данных методик, не учитывающих отраслевую принадлежность предпринимателей;
разработана и апробирована синтезированная методика оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей, в основе которой лежит коэффициентный метод оценки синтезированного коэффициента надежности заемщика.
Теоретическаяипрактическая значимость диссертационной работы. Теоретическая значимость исследования заключается в развитии имеющихся в науке представлений о структуре и источниках формирования финансовых ресурсов для индивидуальных предпринимателей и о характере влияния этих источников на кредитоспособность индивидуальных предпринимателей.
Практическая значимость исследования заключается в разработке новых инструментов управления кредитным риском коммерческих банков в процессе кредитного обслуживания индивидуальных предпринимателей.
Апробация результатов диссертационного исследования. Некоторые положения и результаты исследования доложены и обсуждены на VI Российской научно-методической конференции "Учебный, воспитательный и научный процессы в вузе" (Самара, 2008), а также на общевузовской конференции профессорско-преподавательского состава Самарского государственного экономического университета по итогам научно-исследовательской работы за 2007 г. (17-18 апреля 2008 г.).
Восстребованность результатов диссертационного исследования подтверждается их внедрением в деятельность коммерческого банка ЗАО АКБ "Газбанк" (дополнительный офис бизнес-центр "Кировский", г. Самара).
Публикации.По материалам диссертационного исследования автором опубликованы 4 научные работы общим объемом 2,65 печ. л.
Структурадиссертации.Диссертационная работа состоит из введения, трех глав, заключения, библиографического списка и приложений.

Программы банковского кредитования индивидуальных предпринимателей в России и зарубежных странах

Вопросы сущности финансовых ресурсов предприятий рассмотрены в научной литературе неоднократно. Согласно одной из точек зрения, финансовые ресурсы представляют собой совокупность денежных доходов и поступлений, предназначенных для выполнения финансовых обязательств предприятий, финансирования текущих и капитальных затрат1. На наш взгляд, данная трактовка требует уточнения путем включения в состав финансовых ресурсов денежных накоплений предприятий, так как финансовые ресурсы могут не быть использованы в производственном процессе в течение определенного периода времени, а направлены на накопление.
Всегда подчеркивалась денежная основа финансов. Так, например, известный советский экономист М.И. Боголепов писал: «Финансы всегда, как правило, одеты в денежную оболочку и вне товарно-денежных отношений им места нет»".
Однако неоднозначный экономический смысл, вкладываемый в понятие «доходы», позволяет трактовать его на качественно разных уровнях. С одной стороны, можно понимать «денежные доходы» как валовые поступления за реализованную продукцию (работу, услуги), авансы от покупателей, безвозмездные поступления, доходы от ценных бумаг, кредиты банков и др. С другой стороны, возможно толкование «денежных доходов» как специфической денежной формы дохода, входящего в выручку от реализации и представляющего собой избыток над суммой авансированных затрат. Понимание исследуемой категории под данным углом зрения создает предпосылки для рассмотрения финансовых ресурсов как приростной
Финансы/под ред. В.М. Родионовой . М.: Финансы и статистика 2001,-432с. Боголепов М.И. Советская финансовая система. М.Госфиниздат,1945. С.38. категории, являющейся результатом производственного цикла и источником з расширенного воспроизводства , вследствие чего, возникает вопрос, следует ли относить к финансовым ресурсам, также возмещаемым в выручке, авансированные в производство денежные средства, которые являются источником простого воспроизводства. Целесообразно отметить неоднозначное понимание экономистами соотношения между категориями «финансовые ресурсы» и «денежные доходы». В некоторых случаях финансовые ресурсы рассматриваются как денежные доходы, а в ряде других работ указывается, что денежные доходы являются источниками финансовых ресурсов4. Необходимо отметить подход, согласно которому финансовые ресурсы являются источниками денежных средств предприятия и включают в свой состав уставной капитал, резервный фонд, фонды специального назначения, прибыль, кредиты и займы5. Однако нам сложно согласиться с подобным подходом, поскольку существуют такие малые предприятия - индивидуальные предприниматели, которые по своей организационно правовой форме не имеют законодательно установленного уставного капитала, резервных фондов. Однако финансовые ресурсы у них однозначно присутствуют и. выполняют свою основную роль - обеспечивают производственно-хозяйственную деятельность предприятия.
Отличие данного подхода от того, где финансовые ресурсы рассматриваются как совокупность денежных доходов, состоит в том, что в состав финансовых ресурсов включаются разные категории. Согласно пониманию финансовых ресурсов как совокупности денежных средств предприятия в их состав входят деньги в наличной и безналичной формах, а также высоколиквидные активы предприятия, при этом прибыль, уставный капитал, кредиты являются источниками финансовых ресурсов. Основное
Бродский Н.Ю. Финансовые ресурсы предприятия Автореф. дис... канд. экон. наук.- С. 20. См., напр.: Финансы под ред. В.М. Родионовой. М. Финансы и статистика 2001. См.: Камыкшнов П.И. Практическое пособие по бухгалтерскому учету. М. Бухгалтерский учет, - 1995; . Бухгалтерская отчетность: составление и анализ под ред. В.Д. Новодворской). М., 1994. С.20, различие может быть выражено в вопросе, к какой части баланса - активу или пассиву - относить финансовые ресурсы.
В своей диссертации «Финансовые ресурсы в малом предпринимательстве» Е.Б Селевко6 справедливо заметила, что понимание финансовых ресурсов как источников средств имеет ряд неточностей. Например, возможна ситуация, когда такая категория, как прибыль, не может выполнять функции финансовых ресурсов. Это случается, если предприятие, имея, по данным баланса прибыль, не может выплатить дивиденды акционерам по причине отсутствия денежных средств. Таким образом, финансовый ресурс возможен, когда прибыль на предприятии есть, а полноценное выполнение им своей функции затруднено по ряду причин. Следовательно, можно говорить о спорном характере включения в финансовые ресурсы прибыли, уставного капитала и резервного фонда.
Согласно другому определению, финансовые ресурсы рассматриваются как денежные фонды, формируемые посредством обособления денежных средств, предназначенных на покрытие определенных видов расходов7. В соответствии с данным подходом очевидно, что направления использования финансовых ресурсов ясны уже на этапе их мобилизации. Однако в современных условиях хозяйствования возможны ситуации, когда нельзя говорить о направлениях расхода финансовых ресурсов на этапе их формирования, другими словами — до момента их использования.
Есть мнение, что финансовые ресурсы можно относить к денежному фонду, если под ним подразумевается «совокупность денежных средств отдельного предприятия, когда все финансовые ресурсы предприятия заключены в единый денежный фонд, предназначенный для обслуживания потребностей данного предприятия» .

Место оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей в кредитном процессе

Как правило, малые предприниматели обращаются за кредитами в начале своей деятельности, плохо понимая перспективы роста и предстоящую доходность. Между тем, в большинстве банков не рассматривают такого субъекта в качестве возможного заемщика. Стандартными требованиями кредитной организации являются: успешное ведение предпринимательской деятельности не менее 6-12 месяцев, удовлетворительные финансовые показатели, прозрачная история происхождения капитала, отсутствие претензий со стороны кредиторов и налоговых органов, а также наличие положительной истории. Средний срок кредитования в настоящий момент — 6-12 месяцев, максимум - 2 года. На большие сроки кредиты практически не предоставляются. Преимущество получения кредита зависит и от осуществляемого вида предпринимательской деятельности. Крайне осмотрительно кредитуются (или вообще не кредитуются) строительная отрасль, посредническая деятельность, грузоперевозки, производство и реализация товаров премиум-класса. Чаще предоставляются кредиты субъектам, осуществляющим предпринимательскую деятельность в торговой сфере (розничные и мелкооптовые магазины, мелкооптовые торговые сети); в сфере услуг (сдача недвижимости в аренду, общественное питание, спортивно-оздоровительные и медицинские услуги, автосервис); в производстве — небольшие предприятия пищевой и химической промышленности, модульные производства (пекарни, колбасные цеха, фасовочные линии).
Для кредитных организаций идеальный заемщик - это субъект, имеющий выручку от 60 до 200 млн. руб. в год, сумму кредита - от 6 до 9 млн. руб., срок кредитования - 6-12 месяцев, ведение предпринимательской деятельности от 2 лет, а также наличие обеспечения на всю сумму кредита.