Анализ иностранного капитала в банковском секторе 2000-2006 гг :

Краткое содержание

В номинальном выражении иностранное участие в капитале российских кредитных организаций имело за последние годы следующую динамику . Общая сумма инвестиций нерезидентов в ус-тавные капиталы действующих кредитных организаций на 1 января 2006 г. составила 49,554 млрд рублей.

Доля в совокупном уставном капитале как показатель номинального присутствия нерезидентов может искажать реальные масштабы деятельности иностранного капитала в банковском секторе России. Поскольку большинство пруденциальных нормативов привязано к величине собственных средств (капитала), то именно она, а не доля в уставном капитале, позволяет судить о масштабах деятельности данных кредитных организаций. Кроме того, показательна доля банков, контролируемых капиталом нерезидентов, в совокупных активах коммерческих банков. Напомним динамику этих показателей.

Если брать отрезок 5 – 10 лет, то динамика иностранной доли в зарегистрированном уставном капитале и динамика доли в совокупном капитале действующих банков являются в целом однонаправленными, как и положено взаимосвязанным параметрам. Однако по состоянию на конкретную отчетную дату один из этих показателей может превышать другой или отставать от него. Причина заключается в наличии временного лага между внесением средств в уставный капитал и ростом капитала в результате успешной деятельности банка и капитализации прибыли. Еще одно объяснение кажущейся волатильности относительных показателей – это неравномерная динамика уставного капитала и собственных средств по банковскому сектору в целом. По данным Банка России, на 1 января 2006 г. ино-странная доля в уставном капитале составила 11,2%, в собственных средствах – 9,3%, а в активах – лишь 8,3%. Однако всего за один квартал 2006 г. – на 1 апреля 2006 г. – она выросла до 10,8% и в собственных средствах, и в активах, практически сравнявшись с долей в уставном капитале^[1].

В конце прошлого десятилетия практически единственной формой участия иностранного капитала в банковском секторе России (если не считать консорциальный по структуре капитала Международный московский банк) были 100%-ные дочерние иностранные учреждения. В такой ситуации вполне можно было обобщать и экстраполировать показатели и тенденции развития 100%-ных дочерних банков на остальные организации. И сегодня накопленные взносы в капиталы 100%-ных дочерних банков пока преобладают в структуре иностранных вложений – на них пришлось к началу 2006 г. 82,6% общей суммы. В капиталы же банков с иностранным участием более 50, но менее 100% было внесено лишь 3,1% всех инвестиций.