ОПТИМІЗАЦІЯ БАНКІВСЬКИХ КРЕДИТНИХ СТАВОК

Краткое описание

НАЦІОНАЛЬНИЙ УНІВЕРСИТЕТ БІОРЕСУРСІВ І ПРИРОДОКОРИСТУВАННЯ УКРАЇНИ

На правах рукопису

КРАВЧЕНКО АННА СТАНІСЛАВІВНА

УДК 336.781.2

ОПТИМІЗАЦІЯ БАНКІВСЬКИХ КРЕДИТНИХ СТАВОК

08.00.08 – гроші, фінанси і кредит

дисертація на здобуття наукового ступеня
кандидата економічних наук

НАУКОВИЙ КЕРІВНИК
КРУЧОК СТЕПАН ІВАНОВИЧ
КАНДИДАТ ЕКОНОМІЧНИХ
НАУК, ДОЦЕНТ

КИЇВ-2011
ЗМІСТ
ВСТУП……………………………………..…………………………………….....3
РОЗДІЛ 1 ТЕОРЕТИКО - МЕТОДОЛОГІЧНІ ЗАСАДИ ОБҐРУНТУВАННЯ БАНКІВСЬКИХ КРЕДИТНИХ СТАВОК
1.1. Сутність кредитного ринку як механізму формування кредитних ставок.12
1.2. Основні фактори рівня та динаміки кредитних ставок……....................…39
1.3. Методи оптимізації кредитних ставок……………………………..……....49
Висновки до першого розділу………………………………..................................61
РОЗДІЛ 2 ТЕНДЕНЦІЇ РОЗВИТКУ БАНКІВСЬКОГО КРЕДИТУВАННЯ В УКРАЇНІ
2.1. Оцінка кон’юнктури ринку банківських кредитів і динаміки кредитних ставок..........................................................................................................................64
2.2. Аналіз ринку довгострокових кредитів……………………………...........104
2.3. Визначення впливу найважливіших факторів на рівень кредитних ставок як передумови оптимізації кредитного портфелю банку….…………….…......125
Висновки до другого розділу……….…………………………………………....135
РОЗДІЛ 3 ПРОГНОЗУВАННЯ ТА ОПТИМІЗАЦІЯ РІВНЯ БАНКІВСЬКИХ КРЕДИТНИХ СТАВОК І КРЕДИТНОГО ПОРТФЕЛЯ БАНКУ
3.1. Концептуальні підходи і методики прогнозування рівня кредитних ставок на кредитному ринку……………………………………………...........................142
3.2. Оптимізація кредитних ставок і кредитного портфеля банку на основі економіко-математичного моделювання……..……………................................152
Висновки до третього розділу………………...………………….……………....172
ВИСНОВКИ…..…………………………………...…...…...…………...…..........176
ДОДАТКИ…….……………….…………..……....……...……………...….........180
СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ…….………………………………..195

ВСТУП
Україна, в період переходу, становлення й розвитку ринкової економіки гостро потребує інвестиційних цільових програм, направлених на підтримку розширення та зміцнення агарного комплексу.
Більшість комерційних банків відноситься з великою недовірою до аграрних підприємств, як потенційних позичальників. Зазначений факт є наслідком того що, сільське господарство в категорії найризикованіших, займає одне з перших місць.
Разом з тим проблема банківського кредитування є насущною реальністю сьогодення, як для комерційних банків так і для усіх потенційних позичальників.
Банківські установи асоціюють з небезпекою надання грошових позик на довгий період. Плата за довгостроковий кредит, яку встановлюють комерційні банки, в переважній більшості є неадекватною по відношенню до стану кредитного ринку та волонтильності доходів.
Вирішення питання оптимізації кредитних ставок в банківському кредитуванні аграрних підприємств необхідне для вірного сприйняття ситуації на кредитному ринку, ефективного менеджменту комерційних банків, підвищення рівня прибутковості кредитування та зниження кредитних ризиків. Тому саме проблема актуалізації кредитних ставок в процесі кредитування аграрних підприємств є першочерговою та дуже важливою для розвитку економіки України.
Суттєве зміцнення позицій України серед інших країн світу відбуватиметься за умови створення потужної економіки України. Економічні процеси кожної розвиненої країни світу відбуваються та проводяться через банківські установи. В свою чергу економічний розвиток України залежить в першу чергу від достатнього та оптимального кредитування, як щодо інтересів банку так і щодо його позичальників. Надзвичайно важливою проблемою банківського кредитування є визначення ефективної та обґрунтованої кредитної ставки. Такої, яка б враховувала ситуацію на кредитному ринку країни і категорію позичальника, та яка б покривала всі витрати, приносила необхідний прибуток і була б прийнятною як для банку, так і для позичальника. Розв’язання зазначеної проблеми, слугуватиме та сприятиме розвитку банківської системи та економіки України в цілому.
Стратегічною та пріоритетною галуззю економіки України є сільське господарство. Аграрні підприємства вкрай потребують відтворення, оновлення і розширення матеріально – технічної бази, що можливо при доступному довгостроковому банківському кредитуванні. Перепоною належного банківського кредитування сільського господарства є нераціонально встановлений рівень кредитних ставок для цього виду економічної діяльності. Тому оптимізація кредитних ставок в довгостроковому банківському кредитуванні аграрних підприємств є дуже важливим і актуальним питанням.
В період інтеграції України в європейську спільноту, перед країною поставлено ряд умов, щодо виконання пріоритетних завдань, однією з яких є стабілізація й зміцнення економіки держави. Тема дисертаційного дослідження підіймає одні з найважливіших питань розвитку економіки України та пропонує шляхи їх вирішення.
Актуальність теми. Вплив світової фінансово-економічної кризи, пошук шляхів стабілізації та подальшого розвитку економіки України, зокрема її аграрної галузі, гостро потребує зростання та оновлення основного капіталу і, відповідно, значних інвестицій. Однією з головних причин, які гальмують зрушення у зазначеному напрямі, є недостатнє кредитування та високі банківські кредитні ставки. Вирішення питань пов’язаних з оптимізацією кредитних ставок у банківському кредитуванні, надасть можливість відновити та активізувати таке кредитування в країні, зокрема в аграрній сфері.
Банківська система є невід’ємною складовою сучасної економіки. Без банківського кредитування економічний розвиток неможливий. Досліджуючи банківське кредитування підприємств реального сектору економіки, зокрема довгострокове, необхідно дати чітку і вичерпну відповідь, як і під впливом яких факторів формуються на ринку банківських кредитів кредитні ставки, а також виявити тенденції їх динаміки. Цю обставину зумовлено тим, що рівень кредитних ставок та його динаміка є визначальними щодо розвитку кредитного ринку, а, отже, й економіки загалом. Саме цим обумовлено вибір теми наукового дослідження, а також визначається його актуальність.
Дохідність та надійність банківських кредитних операцій, першочергово залежить від ефективного менеджменту та обґрунтованої процентної політики банку, найважливішим питанням якої є визначення адекватного рівня кредитних ставок, що дозволяє покривати нормативні витрати, враховувати кредитні ризики та отримувати прибутки, достатні для подальшого розвитку банку. Актуальність комплексного дисертаційного дослідження зумовлено тим, що вивчення й прикладне застосування методик та механізмів оптимізації банківських кредитних ставок сприятиме подоланню неефективного банківського кредитування в Україні, що набуває важливого значення в період сучасного функціонування національної економіки.
Значну увагу вивченню питань діяльності комерційних банків, зокрема теоретичного обґрунтування кредитної ставки та її моделювання приділяли як вітчизняні, так і зарубіжні вчені. Серед яких: Брейді Т.Ф. [17], Васильченко З.М. [26], Галенко О.М. [163], Грязнова А.Г. [13], Гудзь О.Є. [101], Демківський А.В. [36], Дем’яненко М.Я. [178], Копланд Т.С. [94], Кручок С.І. [102], Лаврушин О.І. [165], Лагутін В.Д. [107], Лукаш С.І. [12], Луців Б.Л. [83], Лисенок О.В. [110], Молчанов А.В. [33], Найт Р.Е. [91], Нордгауз В.Д. [154], Мороз А.М. [10], Морсман Е.М. [185], Роуз П.С. [148], Семуельсон П.А. [154], Стельмах В.С. [49], Худолій Л.М. [164], Шелудько В.М. [184] та інші науковці.
Незважаючи на широке коло учених, що займалися питанням вартості кредиту, цей напрям залишається малодослідженим і потребує подальшого розвитку. Існує нагальна необхідність наукового розроблення як теоретичних положень, так і практичних рекомендацій стосовно належного обґрунтування рівня кредитної ставки, зокрема для аграрних підприємств. Актуальним постає необхідність дослідження всіх механізмів впливу на формування рівня кредитної ставки. Деталізації вимагають сучасні загальнонаукові, практичні реалії, концептуальні засади, щодо формування кредитних ставок у банківському кредитуванні. Проблемою в реалізації кредитних відносин є високий рівень кредитних ставок та недовіра банківських установ до сільськогосподарських підприємств-позичальників. Звідси вивчення проблем визначення рівня кредитних ставок у довготерміновому банківському кредитуванні аграрних підприємств, з’ясування їх витоків, а також проведення глибинного аналізу та розробка шляхів подолання кризи, що становлять істотне значення для сучасної науки, вирішення якого сприятиме соціально-економічному зростанню країни. Вищезазначене зумовлює актуальність теми дослідження та її наукову та практичну значущість.
Зв’язок роботи з науковими програмами, планами, темами. Наукові дослідження, представлені в дисертаційній роботі, відповідають державному напряму наукових досліджень ринку довгострокових кредитів аграрних підприємств, визначених «від 8 серпня 2002 р. Указом Президента України» «Про заходи щодо розвитку іпотечного ринку в Україні».
Дисертаційна робота виконана відповідно до планів, програм, науково-дослідних робіт кафедри фінансів Національного університету біоресурсів і природокористування України, зокрема зв’язана з науково-дослідною темою «Розробка нормативно-правової бази щодо іпотеки земельних ділянок» (номер державної реєстрації 0104U010857), «Розробка моделі «дорожньої карти» управління процесами створення розвинутої фінансово-кредитної системи АПК (ФКСА)» (номер державної реєстрації 0108U007234), у межах яких автором досліджено та розроблено теоретико-методичні, засади розвитку кредитування аграрних підприємств.
Мета і завдання дослідження. Метою дисертаційної роботи є наукове обґрунтування теоретичних підходів та практичних рекомендацій оптимізації кредитних ставок у банківському кредитуванні у контексті підвищення рівня доступності кредитів для української економіки та забезпечення достатньої ліквідності банків.
Відповідно до мети визначено сукупність завдань, які потребують вирішення, для їх досягнення:
1) обґрунтувати сутність кредитного ринку як економічної категорії;
2) узагальнити науково-теоретичні підходи до пізнання сутності кредитної ставки як ціни кредиту;
3) систематизувати та оцінити фактори безпосереднього та опосередкованого впливу на рівень кредитної ставки;
4) провести комплексний аналіз тенденцій розвитку кредитного ринку України та довгострокового кредитування аграрних підприємств;
5) виявити і класифікувати чинники впливу на обсяги довгострокового банківського кредитування аграрних підприємств;
6) обґрунтувати пропозиції щодо розвитку довгострокового банківського кредитування аграрних підприємств;
7) виявити залежності рівня кредитної ставки від її найважливіших факторів;
8) класифікувати та оцінити кількісний вплив основних факторів, що формують рівень необхідної кредитної ставки;
9) з використанням економіко-математичного моделювання визначити рівень необхідної кредитної ставки для оптимізації фактичних кредитних ставок з урахуванням галузевої приналежності підприємств-позичальників та видів кредитів;
10) розробити економіко-математичну модель оптимізації кредитного портфелю банку, що дозволить підвищити ефективність управління кредитними ризиками.
Об’єкт дослідження – кредитні відносини банків та суб’єктів господарювання в процесі обґрунтування рівня кредитних ставок.
Предмет дослідження – сукупність теоретичних, методичних і прикладних аспектів оптимізації рівня кредитних ставок на ринку банківських послуг.
Методи дослідження. В основу наукового дослідження покладено системний підхід. З метою дослідження теоретичних основ формування кредитної ставки – використано абстрактно-логічний, історичний, конструктивний методи, моделювання; для проведення аналізу тенденцій банківського кредитування та динаміки кредитних ставок в Україні – метод системного аналізу, економічний, статистичний, монографічний, метод групування, порівняння, графічний, кореляційно-регресивний, аналітичний; для удосконалення аналізу кредитної ставки – економіко-математичний метод; для розроблення економіко-математичної моделі оптимізації кредитного портфеля та кредитних ставок банку – метод лінійного програмування і моделювання; для прогнозування розвитку кредитного ринку та динаміки кредитних ставок – метод гіпотетичний, кореляційно-регресивний та економіко-математичне моделювання.
Інформаційною базою наукового дослідження були наукові праці вітчизняних та зарубіжних учених, законодавчі, нормативно правові акти України, матеріали Державного комітету статистики України і Міністерства аграрної політики та продовольства України, статистичні дані Національного банку України, фінансові звіти провідних комерційних банків України та матеріали науково-практичних конференцій за темою дослідження.
Наукова новизна одержаних результатів. У дисертаційній роботі отримано та викладено нові наукові результати, які у своїй сукупності вирішують важливу і актуальну наукову проблему, яка полягає в оптимізації рівня кредитних ставок як вагомого інструменту залучення фінансових ресурсів в економіку країни, зокрема в аграрний сектор. Найбільш суттєві результати дисертаційної роботи, які виносяться на захист та характеризують наукову новизну, є такі:
вперше:
– розроблено економіко-математичну модель оптимізації кредитного портфеля банку, застосування якої дозволить підвищити ліквідність кредиторів без збільшення рівня кредитних ставок і мінімізувати кредитні ризики як позичальників, включаючи аграрні підприємства, так і кредиторів – банківських установ;
удосконалено:
– методичні підходи до оптимізації фактичних кредитних ставок на основі використання моделі необхідної кредитної ставки для оптимізації фактичних кредитних ставок з урахуванням галузевої приналежності підприємств-позичальників та видів кредитів, що сприятиме ефективному регулюванню кредитних ставок на ринку банківських послуг, а також підвищуватиме рівень менеджменту при укладенні кредитних договорів;
– інструментарій обґрунтування рівня кредитних ставок шляхом зіставлення необхідного та фактичного їх рівня, що дозволить підвищити об’єктивність управлінських рішень в процентній політиці банків;
– процес банківського кредитування в частині оцінки впливу безпосередніх факторів на рівень кредитної ставки і величини коефіцієнтів еластичності їх значимості, що підвищує ефективність управління кредитними ставками;
набули подальшого розвитку:
– трактування сутності кредитної ставки як ціни кредиту на основі застосування моделі необхідної кредитної ставки, що поглиблює її розуміння і конкретизує управлінські рішення;
– класифікація формоутворюючих факторів кредитної ставки, що дає змогу об’єктивніше визначати рівень необхідної кредитної ставки та прогнозувати його на перспективу;
– пропозиції щодо визначення прогнозних обсягів довгострокового банківського кредитування аграрних підприємств, які враховують внутрішні і зовнішні фактори їх формування.
Практичне значення одержаних результатів наукової роботи визначається тим, що теоретичні, аналітичні та практичні напрацювання доведені до належного рівня методичних розробок, а також рівня прикладних рекомендацій. Практичне значення одержаних результатів дисертаційної роботи полягає у розробці необхідних науково-обґрунтованих пропозицій, що спрямовані на розвиток та вдосконалення системи формування рівня кредитних ставок у частині довгострокового кредитування аграрних підприємств. Реалізація на практиці пропозицій та рекомендацій, які наведено в дисертації, сприяє розвитку кредитного ринку в Україні, зокрема кредитуванню аграрних підприємств.
Достовірність та практична цінність наукових результатів дисертаційної роботи підтверджена впровадженням розроблених пропозицій у практичну діяльність при розробці програмних заходів стосовно: розвитку довгострокового кредитування аграрних підприємств Міністерством аграрної політики України (довідка від 04.11.2010 р. № 37-18-3-15/18862) та оптимізації банківського кредитування ПАТ «Банк Форум» (довідка від 24.02.2011 р. № 47/1).
Результати науково-дослідної роботи використовуються на кафедрі фінансів Національного університету біоресурсів і природокористування України у навчальному процесі під час викладання дисципліни «Наукові дослідження проблем банківського обслуговування аграрних підприємств» у формі лекційних та практичних занять для студентів ОКР «Магістр» спеціальності «Фінанси» 5.050104 (акт про провадження від 18.05.2010 р.).
Апробація результатів дисертації. Ключеві положення та результати наукових досліджень представлені та схвалені на: Міжнародній науково-практичній конференції «Євроінтеграція та конкурентоспроможність продукції агропромислового комплексу України» (Київ, Національний аграрний університет, 2006 р.), Всеукраїнській науково-практичній конференції «Конкуренто-спроможність продукції АПК України та вимоги СОТ» (Київ, Національний аграрний університет, 2007 р.), Міжнародній науково-практичній конференції «Актуальні питання та інноваційний розвиток ступеневої освіти та дорадництва в сільському господарстві» (Київ, Національний аграрний університет, 2008 р.).
Публікації. Результати дисертаційного дослідження опубліковано в 7 працях загальним обсягом 2,3 д. а., 6 з яких висвітлено у наукових фахових виданнях.
Структура дисертації складається зі вступу, трьох розділів, висновків, додатків, списку використаних джерел (190 найменувань). Основний обсяг дисертації становить 179 сторінок, загальний обсяг – 210 сторінок і містить 55 рисунків та 21 таблицю.

Список литературы

ВИСНОВКИ
У дисертаційній роботі розроблено та запропоновано теоретичні положення, методичні та науково-практичні рекомендації стосовно вирішення важливого завдання належного обґрунтування рівня кредитних ставок у процесі банківського кредитування, зокрема для аграрних підприємств, що дозволило сформулювати висновки, які розв’язують основні завдання наукового дослідження, поставлені відповідно до мети дослідження:
1. Обґрунтовано, що сутністю кредитного ринку, як економічної категорії, є система економіко-правових взаємовідносин між кредиторами та позичальниками, яка ґрунтується на законах та принципах кредитування з урахуванням вимог НБУ та внутрішньобанківських положеннях з метою трансформації активних грошових коштів для отримання прибутку, що за пруденційної діяльності банків такі взаємовідносини між суб’єктами кредитного ринку позитивно впливають, на стимулювання економічного зростання.
2. Доведено, що ціна кредиту – це вартість кредиту скоригована на співвідношення попиту – пропозиції з урахуванням коефіцієнта еластичності. У нашому дослідженні критерієм вартості кредиту є необхідна кредитна ставка, яка враховує всі суттєві фактори, що її формують, окрім співвідношення попиту і пропозиції. Щодо реальних кредитних ставок, на які впливає це співвідношення, можна внести уточнення що, кредитна ставка – це ціна або плата за кредит, яка враховує суттєві чинники та формується на кредитному ринку під впливом попиту та пропозиції.
3. Запропоновано поділ факторів кредитної ставки на опосередковані та безпосередні. До опосередкованих чинників впливу віднесено: стан міжнародного фінансового ринку; фінансовий рейтинг країни, політично-правовий та економічно-соціальний стан країни; стан державного бюджету, динаміка ВВП; стан грошово-кредитного ринку; кон’юнктура кредитного ринку; рівень конкуренції; процентна політика банку; оподаткування; ставка рефінансування Національного банку України. Безпосередні чинники впливу визначені в моделі необхідної кредитної ставки: вартість кредитного ресурсу; постійні банківські витрати на кредит, змінні банківські витрати на кредит; термін кредиту; сума кредиту; питома вага власного банківського капіталу в його пасивах; прибуток банку; індекс стійкості валют; коефіцієнт повернення кредиту.
4. Зниження кредитних ставок слід насамперед пов’язувати із: зниженням депозитних ставок, підвищенням стійкості валют, та рівня повернення кредитів. Зниження депозитних ставок і підвищення стійкості гривні можливе лише за умови значного зниження рівня інфляції. Ріст інфляції у поєднанні із дефіцитом грошової маси в банках призвів до значного зростання депозитних ставок, негативно відбився на стійкості валют, що ніяк не сприятиме зниженню кредитних ставок. Підвищення рівня повернення кредитів залежить від поліпшення банківського менеджменту, вдосконалення законодавства та покращення загальної економічної ситуації в Україні. Лише за наявності всіх зазначених передумов можливе суттєве зниження кредитних ставок.
Причиною високих кредитних ставок для сільського господарства є залежність фінансових результатів від природних умов, сезонність та нестабільність виробництва, недостатній рівень конкурентоспроможності більшості сільськогосподарських підприємств на аграрному ринку, недостатня ліквідність та низька вартість предметів застави аграрних підприємств, що стимулює «фінансові очікування» високої ризикованості кредитування сільськогосподарських проектів. Шлях розвитку кредитування аграрних підприємств полягає в створенні умов необхідного захисту, достатнього рівня фінансової підтримки урядом (витрати на кредит враховують: кредитну ставку, яка включає частку сплачену аграрним підприємством та частку сплачену коштом Державного бюджету плюс комісійні), удосконалення законодавчої бази щодо розвитку та фінансування сільськогосподарських підприємств, підтримання конкурентності на аграрному ринку.
5. Виявлено, що вплив на обсяги довгострокового кредитування аграрних підприємств спричиняють внутрішні та зовнішні фактори. До зовнішніх факторів належать: аграрна політика, нормативно-законодавча база, державна фінансова підтримка сільського господарства, фондовий ринок, ринок землі, гарантії та поручительства (державних, майнових поручителів тощо). До внутрішніх факторів належить кредитоспроможність підприємства, яка визначається: 1. Діловою репутацією. 2. Кредитною історією. 3. Фінансовим станом. 4. Якістю проектного плану. 5. Наявністю забезпечення.
6. Обґрунтовано, що вирішенню проблеми довгострокового кредитування сприятимуть: стабілізація фінансово-економічної ситуації в країні, заснування іпотечних банківських установ у тому числі державних, що, в першу чергу, приноситимуть суспільну користь; довгострокові кредитні джерела банків; адекватний аналіз кредитоспроможності аграрних підприємств (врахування фінансового стану, сезонності); створення якісної нормативно-правової бази; мережі бюро кредитних історій, системи реєстрації майна (прийняття земельного кадастру та створення державної реєстрації прав на нерухоме майно тощо), державні гарантії (як перерозподіл ризиків); збільшення безповоротної допомоги підприємствам аграрного сектору економіки країни, компенсаційне та пільгове кредитування за рахунок держави, ефективне регулювання кредитного ринку НБУ, розвиток страхування.
7. Інфляція істотно впливає як на депозитні ставки (кореляційний зв'язок: =0,989), так і на кредитні ставки (кореляційний зв’язок: =0,532). Окрім інфляції на кредитну ставку впливають й інші фактори. Залежність кредитної ставки від депозитної є тісною ( =0,936). Кредитна ставка – це індикатор кредитних ризиків. Із збільшенням частки проблемних кредитів, підвищується рівень кредитної ставки. Тісну залежність кредитної ставки від частки проблемних кредитів встановлено шляхом кореляційного аналізу ( =0,939).
8. Удосконалено оцінку факторів, які впливають на рівень кредитної ставки. Факторний аналіз показав, що найсуттєвіший вплив на рівень кредитної ставки має рівень повернення кредиту. Другою за значенням є стійкість валюти та пов’язані з нею фактори (рівень цін, вартість кредитного ресурсу, компенсація знецінення власних активів банку). Нарешті, третє місце за впливом на рівень необхідної кредитної ставки належить іншим факторам (банківські витрати на кредит, строк кредиту, сума кредиту, прибуток банку).
9. Оптимізація банківських кредитних ставок ґрунтується на зіставленні фактичних рівнів кредитних ставок з необхідними із урахуванням галузевої приналежності підприємств-позичальників та видів кредитів, що дає змогу глибше аналізувати якість банківського кредитного портфелю, прогнозувати кредитні ставки певних секторів економіки, виявляти збиткове кредитування тощо.
10. Розроблена економіко-математична модель оптимізації кредитного портфеля банку визначається цільовою функцією, критерієм якої є отримання максимального ефекту за мінімальних ризиків, без підвищення кредитних ставок, яке досягається шляхом скорочення неефективного та розширення ефективного кредитування.

СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ
1. А. Загородній. Cловник банківських термінів / [А. Загородній, О. Сліпушко, Г. Вознюк та ін.]. – К. : Аконіт, 2000. – 608 с.
2. А. Т. Мармоза. Практикум з сільськогосподарської статистики : навч. посіб. / А. Т. Мармоза. – Житомир : Державний агроекологічний університет, 2004. – 490 с.
3. Адамик Б. П. Облікова політика центрального банку / Б. П. Адамик // Фінанси України. – 1999. – №6.
4. Адамик Б. П. Мінімальні резервні вимоги як інструмент грошово- кредитного регулювання / Б. П. Адамик // Фінанси України. – 1998. – № 1.
5. Актуальні питання аграрної політики : зб. пр. – К., 2005. – 407 с.
6. Актуальні Проблеми Економіки // Науковий економічний журнал. – 2007. – № 10 (76). – 259 с.
7. Актуальні проблеми політики. Збірник наукових праць / голов. ред. С. В. Ківалов ; відп. за вип. Л. І. Корнич. – Одеса : Юридична література, 2004. – Вип. 19. – 456 с.
8. Алексеєнко Л. М. Економічний словник : банківська справа, фондовий ринок (українсько-англійсько-російський тлумачний словник) / Алексеєнко Л. М., Олексієнко В. М., Юкевич А. І. – К. : вид. буд. «Максимум» ; Тернопіль : «Економічна думка», 2000. – 592 с.
9. Балабанов И. Т. Финансовый менеджмент / И. Т. Балабанов // Финансы и статистика. – 1994. – 222 с.
10. Банківська енциклопедія / під ред. д. е. н. проф. А. М. Мороза. – К. : ЕЛЬТОН, 1993. – 328 с.
11. Банківське право. О. А. Костюченко : навч. посіб. / О. А. Костюченко. – К. : МАУП, 1998. – 124 с.
12. Банковская енциклопедія / под ред. С. И. Лукаш, Л. А. Малютиной. – Днепропетровск : Баланс - Аудит, 1994. – 249 с.
13. Банковская система России. Настольная книга банкира. Кредитный процесс коммерческого банка. А. Г. Грязнова / А. Г. Грязнова. – М. : Де Ка, 1995 г. – 395 с.
14. Банковское кредитование : российский и зарубежный опыт / под ред. Е. Г. Ищенко, В. И. Алексеева. – П. : Русская Деловая литература, 1997. – 352 с.
15. Баяр А. Наслідки вступу до СОТ для української економіки : оцінка цінової конкурентоспроможності / [Баяр А., Кобута І., Шкарбан Є. та ін.]. – К., 2007. – 39 с.
16. Белых Л. П. Основы финансового рынка. 13 тем : учеб. пособ. для вузов / Л. П. Белых. – М. : Юнити, 1999. – 231 с.
17. Bredy, Thomas F. / Bredy, Thomas F. Changes in Loan Pricing and Business Lending at Commercial Banks. : Federal Reserve Bulletin, Jan. 1985, pp. 1-13.
18. Беляков А. В. Банковские риски : проблемы учета, управления и регулирования / А. В. Беляков – М. : БДЦ – Пресс, 2003. – 256 с.
19. Берлач А. І. Система кредитування сільськогосподарських виробників / А. І. Берлач, Н. М. Фещенко // Фінанси України. – 2004. – №3. – С. 44-51.
20. Берлач А. Система кредитування сільськогосподарських товаровиробників / А. Берлач // Фінанси України. – 2004. – №3. – С.12-16.
21. Бюджетна політика 2008 року зорієнтована на прискорений ріст рівня та якості життя населення та зміцнення економічного потенціалу нашої країни // Урядовий кур'єр. – 2007. – №171. – С. 5-8.
22. Бюлетень Національного банку України. – К., 1993 – 2011. – №№ 1-12.
23. В. В. Тен. Управление активами банка на основе оптимизационных методов / В. В. Тен, Б. И. Герасимов, А. В. Докукин. – М. : Машиностроение, 2000 – 84 с.
24. В. Э. Коломойцев. Универсальный словарь экономичных терминов : инвестирование, конкуренция, менеджмент, маркетинг, предприни-мательство / В. Э. Коломойцев. – К. : Молодь, 2000 – 375 с.

25. Василик О. Д. Теорія фінансів : підруч. / О. Д. Василик. – К. : НІОС, 2003 – 416 с.
26. Васильченко З. М. Ліквідність комерційного банку та методи її підтримки // Вісник Академії праці і соціальних відносин Федерації профспілок України. – 2002. – Випуск 6. – С. 48-53.
27. Виханский О. С. Стратегическое управление / О. С. Виханский. – М. : МГУ, 1995. – 249 с.
28. Вісник Національного банку України. – К., 1995-2011. – №№ 1-12.
29. Володін С. А. Інноваційний розвиток аграрної науки : [монограф.] / С. А. Володін. – К. : МАУП, 2006. – 400 с.
30. Гарбузюк С. М. Резерв підвищення конкурентоспроможності сільськогосподарської продукції / С. М. Гарбузюк // Науковий вісник НАУ. – 2000. – № 23. – С.44-48.
31. Горькавий В. К. Статистика : підруч. / В. К. Горькавий. – К. : Вища шк., 1995 – 415 с.
32. Гроші та кредит. А. І. Щетинін : підруч. / А. І. Щетинін. – К. : ЦНЛ, 2005 – 432 с.
33. Грязнова А. Г. Банковкая система России. Настольная книга банкира. Кредитный процес комерческого банка / [Грязнова А. Г., Молчанов А. В., Тавасиев А. М. и др.]. – М. : ТОО Инжиниринго - консалтинговая компания «Де Ка», 1995 г. – 768 с.
34. Гудзь О. Є. Проблеми становлення іпотечного кредитування в аграрному сектору економіки // Економіка АПК. – 2004. – №9. – С.68-73.
35. Декрет Кабінету Міністрів України від 19 лютого 1993 р. №15-93 «Про систему валютного регулювання і валютного контролю» // Відомості Верховної Ради України. – 1993. – №17. – Ст.184.
36. Демківський А. В. Гроші та кредит / А. В. Демківський. – К. : Дакор, 2003. – 528 с.
37. Дем'яненко М. Я. Проблеми аграрної економіки із вступом України до СОТ / М. Я. Дем'яненко, Ф. В. Іванина // Економіка АПК. – 2003. – №11. – С. 57.
38. Дем'яненко, М. Я. Фінанси підприємств : навчальний посібник / М. Я. Дем'яненко, Н. В. Левченко. – [Б. м. : б. и.], 2007 рік. – 371 с.
39. Держкомстат України. Сільське господарство України за 2008 рік. [cтатистичний щорічник]. – К. : Держкомстат, 2007. – С. 39-44.
40. Дибкова Л. М. Інформатика і комп'ютерна техніка : навч. посіб. / Л. М. Дибкова. – К. : Академвидав, 2005. – 416 с.
41. Діброва А. Д. Вдосконалення системи управління аграрним сектором економіки України / А. Д. Діброва // Науковий вісник НАУ. – К. : 2004. –№76. – С.269-273.
42. Економіка аграрних підприємств : підруч. / В. Г. Андрійчук. – К. : КНЕУ, 2004. – 624 с.
43. Економіка сільського господарства : підруч. / [Здоровцов О. І., Касьянов Л.І., Мацибора В.І. та ін.] ; за ред. О. І. Здоровцова, В. І. Мацибори. – К. : УСГА, 1993. – с. 44.
44. Економічна енциклопедія : у трьох томах. Т. 1. / [редкол. : С. В. Мочерний (відп. ред.) та ін.]. – К. : Академія, 2000. – 864 с.
45. Економічна енциклопедія : у трьох томах. Т. 3. / [редкол. : С. В. Мочерний (відп. ред.) та ін.]. – К. : Академія, 2002. – 952 с.
46. Економічна теорія : навч. посіб. ; за ред. В. О. Білика, П. Т. Каблука. – К. : ННЦ ІАЕ, 2004. – 135 с.
47. Економічна теорія : політекономіка, мікроекономіка, макроекономіка : навч. посіб. / Л. В. Білецька. – К. : ЦНЛ, 2005. – 652 с.
48. Економічна теорія : політекономія : підруч. ; за ред. В. Д. Базилевича. – К. : Знання – Прес, 2003. – 581 с.
49. Енциклопедія банківської справи України / [редкол. В. С. Стельмах (голова) та ін.]. – К. : Молодь, 2001. – 580 с.
50. Енциклопедія / http : //www.ber.te.ua/cgibin/en/encycl.php.
51. Єпіфанов А. О. Операції комерційних банків : навч. посіб. / Єпіфанов А. О., Масляк М. Г., Сало І. В. – Суми : Університетська книга, 2007. – 523 с.
52. Закон України «Про аудиторську діяльність» від 22 квітня 1993р. №3125 -ХII // Відомості Верховної Ради України. – 1993. – № 23. – Ст. 243.
53. Закон України «Про банки і банківську діяльність» від 20 березня 1991 р. №872-ХІІ // Відомості Верховної Ради УСРСР. – 1991. – № 25. – Ст. 281.
54. Закон України «Про банки і банківську діяльність» від 7 грудня 2000 р. № 212-ІІІ // Відомості Верховної Ради України. – 2001. – №5 – 6. – Ст. 30.
55. Закон України «Про банки і банківську діяльність» // http:// www.univd.edu.ua/_projects/ezloch_kor/docs/leg/zu_bank.dc.
56. Закон України «Про відновлення платоспроможності боржника або визнання його банкрутом» від 14 травня 1992 р. № 2343-ХІІ (в ред. Закону України від 30 червня 1999 р. №784-ХІV) // Відомості Верховної Ради України. – 1997. – № 42-43. – Ст. 378.
57. Закон України «Про відповідальність за несвоєчасне виконання грошових зобов’язань» від 22 листопада 1996р. – №543/96-ВР // Відомості Верховної Ради України. – 1997. – № 5. – Ст. 28.
58. Закон України «Про власність» від 7 лютого 1991 р. – №697-ХІІ // Верховна Рада УСРС. – 1991. – № 20. – Ст. 249.
59. Закон України «Про державну підтримку сільського господарства України» від 24 червня 2004 року. – №1877-ІV / http://zakon.rada.gov.ua.
60. Закон України «Про забезпечення вимог кредиторів та реєстрацію обтяжень» від 18 листопада 2003 р. – №1255-IV // Відомості Верховної Ради України. – 2004. – №11. – Ст. 140.
61. Закон України «Про заставу» від 2 жовтня 1992 р. – №2654-ХІІ // Верховна Рада України. – 1992. – №47. – Ст. 642.
62. Закон України «Про заставу» // Відом. Верхов. Ради України (ВВР). –1992. – №47. – Ст. 642.
63. Закон України «Про захист економічної конкуренції» від 11 січня 2001 р. –№2210-111 // Відомості Верховної Ради України. – 2001. – №12. – Ст. 64.
64. Закон України «Про іпотеку» від 5 червня 2003 р. – №898-IV // Відомості Верховної Ради України. – 2003. – №38. – Ст. 313.
65. Закон України «Про іпотечне кредитування, операції з консолідованим іпотечним боргом та іпотечні сертифікати» від 19 червня 2003 р. – №979-IV // Відомості Верховної Ради України. – 2004. – №1. – Ст. 1.
66. Закон України «Про іпотечні облігації» від 22 грудня 2005 р. – №3273-IV // Офіційний вісник України. – 2006. – №3. – Ст. 81.
67. Закон України «Про міжнародні договори України» від 29 червня 2004 р. –№1906-IV // Голос України. – 2004. – №142.
68. Закон України «Про Національний банк України» від 20 травня 1999 р. –№679-ХIV // Відомості Верховної Ради України. – 1999. – №29. – Ст. 238.
69. Закон України «Про організацію формування та обігу кредитних історій» від 23 червня 2005 р. – №2704-IV // Відомості Верховної Ради України. –2005. – №32. – Ст. 421.
70. Закон України «Про оцінку майна, майнових прав та професійну оціночну діяльність в Україні» від 12 липня 2001 р. – №2658-ІІІ // Офіційний вісник України. – 2001. – №34. – Ст. 1577.
71. Закон України «Про плату за землю» // Відом. Верхов. Ради України (ВВР). – 1992. – №38. – Ст. 560.
72. Закон України «Про страхування» від 7 березня 1996 р. – №85/96-ВР // Відомості Верховної Ради України. – 1996. – №18. – Ст. 78.
73. Закон України «Про фінансовий лізинг» від 16 грудня 1997 р. – №723/97-ВР (в ред. Закону України від 11 грудня 2003 р. – №1381-IV) // Відомості Верховної Ради України. – 2004. – №15. – Ст. 231.
74. Закон України «Про фінансові послуги та державне регулювання ринків фінансових послуг» від 12 липня 2001 р. – №2664-ІІІ // Відомості Верховної Ради України. – 2002. – №1. – Ст.1.
75. Закон України «Про Фонд гарантування вкладів фізичних осіб» від 20 вересня 2001 р. – №2740-ІІІ // Відомості Верховної Ради України. – 2002. – №5. – Ст. 30.
76. Закон України «Про цінні папери і фондову біржу» від 18 червня 1991 р. –№1201-ХІІ // Відомості Верховної Ради України. – 1991. – №38. – Ст. 508.
77. Законодавчі і нормативні акти з банківської діяльності // Щомісячний додаток до жур. Вісник НБУ. – К., 2009. – № 1 (154).
78. Законы Украины // www.uazakon.com.
79. Захожай В. Б. Система оподаткування та податкова політика : навч. посіб. / [Захожай В. Б., Литивиненко Я. В., Захожай К. В. та ін.] ; під заг. ред. В. Б. Захожай та Я. В. Литвиненка. – К. : Центр навч. літ-ри, 2006. – 468 с.
80. Земельні відносини в України. Законодавчі акти і нормативні документи. –К. : Урожай, 1998. – 816 с.
81. Золотогоров В. Г. Экономика : энциклопедический словарь / В. Г. Золотогоров. – М. : Интерпрессервис ; Книжный Дом, 2003. – 477 с.
82. Иванов В. М. Деньги и кредит : курс лекцій / В. М. Иванов. – К. : МАУП, 1999. – 232 с.
83. Інвестиційна політика банків : навч. посіб. / Б. Л. Луців, А. О. Тимків Тернопіль : Терноп. нац. екон. ун-т., 2010. — 266 с.
84. Інструкція про порядок регулювання діяльності банків в Україні (затвердж. пост. Правління Національного банку України від 28 серпня 2001 р. – №368) // Офіційний вісник України. – 2001. – №40. – Ст. 1813.
85. Калашнікова Т. В. Фінансовий ринок : навч. посіб. / Т. В. Калашнікова. –Харків : НАУ ім. В. В. Докучаєва. – 2005. – 220 с.
86. Калина А. В. Работа современного коммерческого банка : учеб. метод. пособие / А. В. Калина, А. А. Кощеев. – К. : МАУП, 1997. – 224 с.
87. Карєва І. О. Формування оптимальної структури портфеля пасивів комерційних банків / І. О. Карєва // Економіка України. – 2000. – №6. – С. 82-84.
88. Карпінський Б. А. Фінансова система : навч. посіб. / Б. А. Карпінський, О. В. Герасіменко – К. : Центр навчальної літератури, 2003. – 184 с.
89. Качан О. О. Банквівське право : навч. посіб. / О. О. Качан. – К. : Юрінком Інтер, 2000. – 288 с.
90. Клименко Т. Кредитна діяльність банків України / Т. Клименко // Економіка України. – 2000. – №12.
91. Knight, Robert E. «Customer Profitability» / Knight, Robert E. // Monthly Review. Federal Reserve Bank of Kansas City, April 1975. – р. 11-20.
92. Ковалев В. В. Финансовый анализ : Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности / В. В. Ковалев – М. : Финансы и статистика, 1996. – 432 с.
93. Колісник М. К. Фінансовий ринок : навч. посіб. / Колісник М. К., Маслак О. О., Романів Є. М. – Львів : Львівська політехніка, 2004. – 192 с.
94. Copeland, Timothy S. «Aspects to Consider in Developing a Loan Pricing Microcomputer Model» / Copeland, Timothy S. // The Magazine of Bank Administration, August 1983, pp 32-34.
95. Кравченко А. С. Довгострокове кредитування аграрних підприємств / А. С. Кравченко // Науковий вісник Національного аграрного університету, НАУ, 2008. – Вип. 131. – С. 283-288.
96. Кравченко А. С. Моделювання кредитних ставок / А. С. Кравченко // Зб. наук. праць Луганського Національного аграрного університету. Серія «Економічні науки». Т. 2, 2009. – №90/94. – С. 11-15.
97. Кравченко А. С. Оптимізація кредитного портфелю комерційного банку / А. С. Кравченко // Науковий вісник Луганського аграрного університету. Серія «Економічні науки». – 2010. – №10. – С. 225-231.
98. Кравченко А. С. Основні методи управління кредитними ставками / А. С. Кравченко // Науковий вісник Національного аграрного університету, 2008. – Вип. 120. – С.162-167.
99. Кравченко А. С. Роль дорадництва в підприємницькій діяльності АПК / А. С. Кравченко // Актуальні питання та інноваційний розвиток ступеневої освіти та дорадництва в сільському господарстві : Матеріали міжнародної науково-практичної конференції. – К. : НАУ, 2008. – С.80-81.
100. Кравченко А. С. Сутність та інфраструктура кредитного ринку / А. С. Кравченко // Науковий вісник Національного аграрного університету, 2007. – Вип. 111. – С. 145-148.
101. Кредитування і банківське обслуговування підприємств агропромислового виробництва : сучасні тенденції та особливості / О. Є. Гудзь. — К. : ННЦ «Ін-т аграр. Економіки», 2005. — 170 с.
102. Кручок С. І. Іпотечне кредитування : європейська практика та перспективи розвитку в Україні / С. І. Кручок. – К. : Урожай, 2003. – 208 с.
103. Кручок С. І. Ценовой механизм и распределительные отношения в АПК / Кручок С. І. – К. : УСХА, 1991. – 184 с.
104. Кручок Н. С. Іпотека в Україні : стан та перспективи розвитку : монограф. / Н. С. Кручок – К. : НІЧЛАВА, 2010. – 298с.
105. Кустріч Л. О. Сільськогосподарські підприємства Черкащини : аналіз та проблеми розвитку [монограф.] / Кустріч Л. О. – К. : ННЦ ІАЕ, 2008. – 256 с.
106. Лавринова И. В. Управление активами и пассивами в коммерческом банке / И. В. Лавринова. – М. : Консалтбанкир, 2003. –272 с.
107. Лагутін В. Д. Кредитування теорія і практика : навч. посіб. / В.Д. Лагутін. – К. : Знання, КОО, 2000. – 215 с.
108. Лайко П.А. Фінанси АПК : навч. посіб. / П. А. Лайко, Ю. І. Ляшенко – К. : ДІЯ, 2000. – 225 с.
109. Лапішко М. Л. Основи фінансово-статистичного аналізу економічних процесів / М. Л. Лапішко. – Львів : Світ, 1995. – 328 с.
110. Лисенок О. В. Аналітична оцінка діяльності банківської установи / О. В. Лисенок // Формування ринкової економіки. Міжвід. наук. зб. заснов. у 1992 р. – Вип. 19 / відп. ред. О. О. Бєляєв. – К. : КНЕУ, 2008. – С. 269-277.
111. М. М. Александрова. Страхування : навч.-метод. посіб. / М. М. Алексан-дрова. – К. : ЦУЛ, 2002. – 208 с.
112. Малий І. Банки та їхня роль в інфляційному процесі / І. Малий // Банківська справа. – 1999. – №5. – С. 33.
113. Малий І. Й. Кредитна інфляція в умовах перехідної економіки / І. Й. Малий // Фінанси України. – 1999. – №6.
114. Маслова С. О. Фінансовий ринок. Теорія й практика : навч. посіб. / С. О. Маслова, О. А. Опалов. – Житомир : ЖІТІ, 2002. – 415 с.
115. Меєрс В. Зміна фокуса аграрної політики та розвитку села в Україні : висновки та перспективи для руху вперед : Зб. наук. пр / Меєрс В., Дем’яненко С., Джонсон Т. – К. : КНЕУ, 2005. – 172 с.
116. Міжнародні економічні відносини : навч. посіб. / О. С. Передерій. – К. : ЦНЛ, 2005. – 272 с.
117. Міністерство аграрної політики України // www.minagro.kiev.ua
118. Моніторинг «Банківська система і аграрний сектор» №2 / 2007 (12) – 50 с.
119. Моніторинг макроекономічних та галузевих показників // Міністерство економіки України. – К., 2007. – Вип.8 (88). – 115 с.
120. Національний банк України // www.bank.gov.ua
121. Нікбахт Е. Фінанси / Е. Нікбахт, А. Гронеллі ; пер. з англ. – К. : Вік, Глобус, 1992. – 683 с.
122. Новий тлумачний словник української мови у чотирьох томах. Укладачі: Василь Яременко, Оксана Сліпушко. – К. : Акоміт 2001. – 462 с.
123. Новини звідусіль // www. dovidka. te.ua. news
124. Общая теория денег и кредита : учеб. ; под ред. проф. Е. Ф. Жукова. – М. : Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995. – 304 с.
125. Опарін В. М. Фінанси (загальна теорія) : навч.посіб. / В. М. Опарін. – К. : КНЕУ, 1999. – 164 с.
126. Операції комерційних банків. [Коцовська Р., Ричаківська Р., Табачук Г., Вознюк М. та ін.]. – Львів : Центр Європи, 1997. – 280 с.
127. Опря А. Т. Статистика : (з програмованою формою контролю знань) / А. Т. Опря. – К. : Урожай, 1996. – 448 с.
128. Основи банківської справи : навч. посіб. / І. Ф. Прокопенко. – К. : ЦНЛ, 2005. – 410 с.
129. Основи менеджменту. Оцінно-ситуаційний підхід : підруч. / М. О. Бесєдін. – К. : ЦНЛ, 2005. – 528 с.
130. Основы американской экономики : пер. с англ. – М. : ППП, 1993. – 144 с.
131. Остапшин Т. П. Основи банківської справи : курс лекцій / Т. П. Остапшин – К. : МАУП, 1999. – 112 с.
132. Островская О. М. Банковское дело : толк. слов. / О. М. Островская. – М. : Гелиос АРВ, 1999. – 292 с.
133. Офіційне представництво президента України // www.president.gov.ua.
134. Павлов О. І. Сільській розвиток в Україні : теорія, практика, політика, управління : [монограф.] / О. І. Павлов. – Одеса : Астропринт, 2008. – 208 с.
135. Пересада А. А. Інвестиційне кредитування : навч. посіб. / А. А. Пересада, Т. В. Майорова. – К. : КНЕУ, 2002. – 271 с.
136. Платіжний баланс і зовнішній борг України. – К., 1995 – 2008.
137. Подсолоненко Е. А. Региональная экономика : конкурентоспособность и управление компетенциями : [монограф.] / Е. А. Подсолоненко. – Симферополь : Крымучледгиз, 2007. – 642 с.
138. Положення про застосування Національним банком України заходів впливу за порушення банківського законодавства (затвердж. пост. Правління Національного банку України від 28 серпня 2001 р. №369) // Офіційний вісник України. – 2003. – №22. – Ст. 992.
139. Портер М. Стратегія конкуренцій : пер. с англ. / М. Портер. – К. : Основа, 1997. – 397 с.
140. Постанова Кабінету Міністрів України «Про затвердження Національного стандарту №1 «Загальні засади оцінки майна і майнових прав» від 10 листопада 2003 р. – №1440 // Офіційний вісник України. – 2003. – №37.-Ст.1995.
141. Постанова України «Про фінансову підтримку агропромислового комплексу». – №259 від 21.02.07 р. // www.kmu.gov.ua.
142. Поточна кон'юнктура і прогноз ринків сільськогосподарської продукції та продовольства в Україні на 2006 / 2007 маркетинговий рік / за ред. О. М. Шпичака. – К. : ННЦ «ІАЕ» УААН, 2007. – Вип.18. – 168 с.
143. Практика по финансам сельского хозяйства / З. А. Круш, Л. В. Перекрёстова. – М.: Финансы и статистика, 1994. – 328с.
144. Проблеми активізації регіональної інвестиційної політики в сучасних умовах // Економічний вісник Дніпропетровського державного фінансово-економічного інституту, Т-1.- Дніпропетровськ: ДДФЕІ, 2000. – 464 с.
145. Прогнозування та планування економічного і соціального розвитку : навч. посіб. / М. Т. Пашута. – К. : ЦНЛ, 2005. – 408 с.
146. Пшик Б.І. Інвестиційне кредитування : навч. посіб. / Б. І. Пшик. – Львів : ЛБІ НБУ, 2005 – 291 с.
147. Редько М. М. Інформатика і комп'ютерна техніка : навч.-метод. посіб. / М. М. Редько. – Вінниця : Нова Книга, 2007. – 568с.
148. Роуз Питер С. Банковский менеджмент : перев. с англ. со 2-го узд. / Питер С. Роуз. – М. : Дело,1997. – 768 с.
149. Румянцев А.П. Международная экономика : кратк. консп. лек. / А. П. Румянцев, Н. С. Румянцева. – К. : МАУП, 1999 – 104 с.
150. Рыночная экономика : 200 терминов ; под общ. ред. Г. Я. Кипермана. – М. : Политиздат, 1991. – 165 с.
151. Саблук П. Т. Аграрна економіка і політика в Україні : підсумки минулого та погляд у майбутньє / П. Т. Саблук Т. П. // Аграрна економіка в умовах демократичного державотворення. . – К. : ІАЕ, 2001. – 484с.
152. Савлук М. І. Вступ до банківської справи / М. І. Савлук. – К. : Лібра 1998. – 344 c.
153. Семенко М. На инвестиционном рынке делят сферы влияния / М. Семенко // День. – 2007. – №52.
154. Семуельсон Пол. А. Макроекономіка / Пол. А. Семуельсон, Вільям Д. Нордгауз; пер. з англ. – К. : Основи, 1995. – 544 с.
155. Славлюк Р. А. Фінанси підприємств : навч. посіб. / Р. А. Славлюк. – К. : Центр навч. літ., 2004. – 460 с.
156. Словник – посібник економічних термінів : рос. укр. англ. / [Дрозд О. М., Дубінський В. В., Д'яков А. С. та ін.] ; за ред. Т. Р. Киянка. – К. : КМ Асаdemia, 1997. – 264 с.
157. Солодкий М. О. Біржовий ринок / М. О. Солодкий. – К. : Джерела, 2001. – 336 c.
158. Статистика банківської діяльності : навч. посіб. / Головач А. В., Захожай В. Б., Базидевич К. С. – К. : МАУП, 1999. – 176 с.
159. Стратегічні виклики ХХІ століття суспільству та економіці України : за ред. Гейця В. М., Семиноженка В. П., Кваснюка Б. Є. – Т. 3. – К. : Феникс, 2007. – 556 с.
160. Стратегія забезпечення сталого розвитку України // Матеріали міжнар. наук.-практ. конф. м. Київ, 20 травня 2008 р – у трьох частинах / РВПС України НАН України. – К. : РВПС України НАН України, 2008 – ч.1. – 308 с., – ч. 2. – 334 с., – ч. 3. – 334 с.
161. Стратегія розвитку України (економіка, соціологія, право) : наук. журн. – вип. 1-2 ; голов. ред. О. П. Степанов. – К.: НАУ, 2007. – 600 с.
162. Теліпщук М. М. Економічна історія : навч. посіб. / М. М.Теліпщук. – Ірпінь : Національний університет ДПС України, 2006. – 458 с.
163. Тим, хто не нехтує законом : контроль, ревізія та аудит у комерційних банках України / [Мумінова-Савіна Г. Г., Кравець В. М., Мазур О. А., Галенко О. М. та ін.]; ред. : Г. Г. Мумінова-Савіна. — К. : Факт, 2001. — 448 с.
164. Управління фінансовими ресурсами сучасної банківської установи : [монограф.] / [Худолій Л. М., Денисенко М. П., Домрачев В. М., Новикова І. В. та інші] ; Європ. ун-т. — К. : Європ. ун-т, 2009. — 296 с.
165. Управление деятельностью коммерческого банка (банковский менеджмент) ; под ред. д. э. н., проф. О. И. Лаврушина . – М. : Юристъ, 2005. – 688 с.
166. Урядовий портал // www.cugp.com.ua.news
167. Фатхудинов Р. А. Конкурентоспособность: экономика, стратегия, управление / Р. А.- Фатхудинов М. : ИНФРА, 2000. – 221 с.
168. Фатхудинов Р.А. Стратегический менеджмент / Р. А. Фатхудинов– М. : ЗАО «Бизнес-школа», «Интел-Синтез», 1998.– 416 с.
169. Финансовое управление компанией ; под общ. ред. Е. В. Кузнецовой., O. М. : Фонд «Правовая культура». – 1996. – 383 с.
170. Финансовый анализ деятельности фирмы. – М. : Крокус Интернейшнл, 1992. – 240 с.
171. Финансовый словарь / Благодатин А. А., Лозовский Л. Ш., Райзберг Б. А. – М. : Инфра, 2002. – 567 с.
172. Финансы сельского хозяйства ; под. ред. М. З. Пизенгольца. – М. : Финансы и статистика, 1992 – 390 с.
173. Фінанси (теоретичні основи) : підруч. / [Грідчіної М. В., Захожай В. Б., Осіпчук Л. Л., та ін.]. – К. : МАУП, 2004. – 312 с.
174. Фінанси підприємств: Підручник / Керівник авт. Кол.і наук. ред. проф. А.М. Поддєрьогін. 3-тє вид / А.М. Поддєрьогін - К.: КНЕУ, 2000. – 460с.
175. Фінансовий аналіз / С. Я. Салига : навч. посіб. – К. : ЦНЛ, 2005. – 415 с.
176. Фінансовий менеджмент : підруч. / Г. О. Крамаренко. – К. : ЦНЛ, 2005. – 500 с.
177. Фінансовий ринок. Теорія й практика : навч. посіб. / Маслова С. О., Опалов О. А. – Житомир : ЖІТІ, 2002 – 415 с.
178. Фінансовий словник – довідник / [Дем’яненко М. Я., Лузан Ю. Я., Саблук П. Т., Сукупний В. М. та ін.] ; за ред. М. Я. Дем’яненка. – К. : Іае УААН, 2003. – 555 c.
179. Формування ринку землі в Україні. – 2-ге вид., перероб. та доп. / [Галушко В. П., Білик Ю. Д., Даниленко А. С. та ін.] ; за ред. А. С. Даниленка, Ю. Д. Білик. – К. : Урожай, 2006. – 280 с.
180. Фридмен И. Количественная теория денег / И. Фридмен. – М. : Эльфпресс, 1996. – 77 c.
181. Ходаківська В. П. Ринок фінансових послуг: теорія і практика : навч. посіб. / В. П.Ходаківська, В. В. Бєляєв. – К. : ЦУЛ, 2002. – 616 c.
182. Цивільний процесуальний кодекс України // Офіційний вісник України. –2004. – №16. – Ст.1088.
183. Швайка М. А. Банківська система в Україні : шляхи реформування і підвищення ефективності / М. А. Швайка – К. : Парламентське видавництво, 2000. – 196 с.
184. Шелудько В. М. Фінансовий ринок : навч. посіб. 2-ге вид., випр. і доп / В. М. Шелудько. – К. : Знання – Прес, 2003. – 535с.
185. Эдгар М. Морсман-младший. Управление кредитным портфелем / Эдгар М. Морсман-младший ; пер. с англ. – М. : Альпина Бизнес Букс, 2004. – 208с.
186. Экономика : учеб. ; под ред. доц. А. С. Булатова. – М. : БЕК, 1995 – 632 с.
187. Экономический потенциал административных и производственных систем : [монограф.] ; под общей ред. О. Ф. Балацкого. – Сумы : Университетская книга, 2006 – 972 с.
188. Ющенко В. Гроші : розвиток попиту та пропозицій в Україні / В. Ющенко, В. Лисицький – К. , 2000. – Гл.1. – 286с.
189. www. Lingvo.ru
190. www. Liter.kz