Люкевич, Игорь Николаевич. Мировая валютная система : теория и методология трансформации

brief description

Люкевич, Игорь Николаевич. Мировая валютная система : теория и методология трансформации : диссертация ... доктора экономических наук : 08.00.10 / Люкевич Игорь Николаевич; [Место защиты: С.-Петерб. гос. ун-т].- Санкт-Петербург, 2013.- 346 с.: ил. РГБ ОД, 71 14-8/185

Содержание к диссертации

Введение
Глава I.Концептуальные подходы к исследованию денег, валюты и валютной системы14
1.1 Развитие взглядов на происхождение, природу и функции денег 14
1.2 Систематизация подходов к определению экономического содержания денег и валюты 42
1.3 Феноменологический подход к трактовке категорий денег и валюты 69
1.4 Реализация эйдетического суждения к исследованию мировой валютной системы... 81
Глава II.Необходимость трансформации денежного стандарта необеспеченных валют118
2.1. Предпосылки кризисного состояния современной мировой валютной системы и направления их преодоления 118
2.2. Несовершенство стандарта необеспеченных валют как фактор кризиса мировой валютной системы 140
2.3. Новая парадигма мировой валютной системы 155
Глава III.Концепции стабилизации мировой валютной системы на основе теории мировых денег177
3.1. Дискуссионные аспекты теории мировых денег 177
3.2. Противоречия политики валютного регулирования в глобальном масштабе 193
Глава IV.Перспективы развития мировой валютной системы на основе совокупности валютных регионов220
4.1. Преимущества и недостатки использования региональных валют 220
4.2. Особенности современных валютных регионов 232
4.3. Модель формирования и функционирования валютного региона 254
4.4. Потенциал рубля как региональной валюты 262
Заключение 285
Список литературы 306
Список иллюстративного материала 345

Систематизация подходов к определению экономического содержания денег и валюты
Несовершенство стандарта необеспеченных валют как фактор кризиса мировой валютной системы
Противоречия политики валютного регулирования в глобальном масштабе
Особенности современных валютных регионов

Введение к работе

Актуальность диссертационного исследования.Реализация новых принципов мирового финансового порядка, стимулирующих устойчивую экономическую активность, - одна из глобальных задач, с необходимостью решения которой столкнулось человеческое общество. Экономисты сходятся во мнении, что в XXI веке миру сложно жить с финансовой системой, созданной в веке XX. Утрата денежного ориентира, который бы имел всеобщую ценность и значимость, говорит о необходимости трансформации архаичного денежного стандарта, основанного на необеспеченных деньгах, формальном выполнении долларом функций мировой валюты и свободном обменном курсе.
Глобальность проблем осознана мировыми лидерами. Современное состояние международных финансов названо «эпохой безответственности»,1признано, что «глобальные проблемы требуют глобальных подходов и глобальных действий», пришло время создания финансовой системы, «способствующей повышению ответственности, а не безрассудности». Актуальны решения, которые могут кардинально изменить не только экономические устои. Возможно, мир находится на границе новой денежной системы и глобальной финансовой безопасности.
Многочисленные научные исследования подтверждают актуальность решения задачи трансформации современной мировой валютной системы. При этом нельзя сказать, что в вопросе оценки проблем и перспектив валютной системы наука стоит на твердой и ясной позиции. Представляется, что в настоящий момент важно обобщить теоретические и методологические исследования поиска путей решения проблем мировой валютной системы, породивших мощные финансовые катаклизмы.
Степень разработанности научной проблемы.Исследования процессов обмена различных символов и знаков на блага проводилось учеными всех времен. Вопросы денежного обращения затронуты античными греческими мыслителями - Платоном и Аристотелем, римским юристом Павлом. Далее - экономистами раннего средневековья - Фомой Аквин-ским, Орезмом, Биэлем, Даванзати, более поздние работы - Дж.Беркли, Дж.Стюарта, меркантилистов - Н.Барбона, Дж.Локка, а также Д.Юма, физиократов - Ф.Кенэ, Ж.Тюрго, классиков политической экономии -А.Смита, Д.Рикардо, Ж.-Б.Сэя, К.Маркса, основоположников «функциональной» денежной теории - К.Менгера, Л.Мизеса, Ф.Хайека, «государ-
Питтсбургский саммит - заявление глав государств «Группы двадцати» URL: обращения: 19.01.2013)
ственной» - Г.Кнаппа, монетаризма - М.Фридмена и Дж.Хикса и многих других.
Следует отметить значительный вклад представителей отечественной школы в исследования обращения денег, среди которых в дореволюционный период выделяются труды И.И.Кауфмана и М.И.Туган-Барановского, в советский период - И.А.Трахтенберга и Э.Я.Брегеля, в современный период - Г.Н.Белоглазовой, Ю. В. Базу лина, Г.Г.Богомазова, А.Г.Грязновой, Е.Ф.Жукова, В.В.Иванова, Л.П.Кроливецкой, Е.И.Кузнецовой, О.И.Лаврушина, А.С.Селищева, Б.И.Соколова, Ю.М.Осипова, В.Т.Рязанова и других. Значимы труды М.А.Портного по эволюции денежного обращения. Идея информационной сущности денег обоснована Д.Е.Потяркиным. Вопросы денежного обращения в дореволюционной России отражены в работах В.В.Ковалева, А.С.Мельниковой, М.А.Рогачевской, В.В.Узденникова, И.С.Шиканова и других. Участие СССР в международных валютных соглашениях исследовано В.Г.Сироткиным и Д.С.Алексеевым.
Идею согласования межнационального денежного обращения впервые высказал в XVI в. Г.Скаруффи, предложив европейским странам фиксировать обменный курс между золотом и серебром. Впоследствии о преимуществах единой мировой валюты говорили Д.Рикардо и Дж.Миль. Среди работ, посвященных функционированию мировой валютной системы, ключевыми являются труды Р.Нурксе, Г.Хаберлера, Г.Уайта, Дж.Кейнса. Необходимость трансформации международного денежного обращения в разное время обосновывалась Ж.Рюэффом, Р.Триффиным, Дж.Уильямсоном, Л.Хо, Б.Эйхенгрином. Идеи Р.Манделла об оптимуме валютных зон имеют практическую реализацию в обращении европейской валюты. Вопросы единой валюты также исследовались Т.Байоми, М.Бонпассе, И.Ишиямой, П.Кненном, Р.МакКинноном, П.Мауро, Д.Мидом, Т.Скитовски, и другими. Идея преобразования мировой валютной системы на базе «денационализированных» («частных») денег обоснована Ф.Хайеком (в данной области среди отечественных авторов значимы исследования А.С.Генкина). Принципы трансформации мировой денежной системы на базе «свободных» от процента денег в нач. XX в. обоснованы С.Гезелем, развиты И.Фишером, М.Кеннеди.
Перспективы современной валютной системы нашли отражения в работах Б.Бернарке, О.Буш, М.Дули, П.Гарбера, П.Кругмана, Н.Назарбаева, М.Райт, Дж.Сороса, Ч.Сяочуаня, К.Фаррант, Д.Фолкертс-Ландау, Г.Хюльсмана, и многих других. Наиболее близки по содержанию к настоящей диссертации работы отечественных авторов Л.Н.Красавиной, С.Р.Моисеева и Д.В.Смыслова. Анализу проблем современной валютной
системы и необходимости изменения стандарта необеспеченных валют посвящены исследования российских ученых А.Н.Анисимова, А.Ю.Баранова, С.А.Батчикова, О.В.Григорьева, М.Г.Делягина, М.В.Ершова, А.Б.Кобякова, М.В.Малютина, Я.М.Миркина,
А.А.Нагорного, В.С.Панькова, А.П.Паршева, А.В.Сурикова, М.Л.Хазина, М.А.Эскиндарова и других. Проблему глобальных дисбалансов исследовали К.Дэвис, К.Мейсснер, Г.Моек, М.Обстфельд, К.Рогофф, А.Тейлор, отечественные авторы А.Ю.Апокин, Б.А.Хейфец, К.Ю.Юдаева и другие. Значимы работы, посвященные валютному и финансовому потенциалу регионов, А.А.Абалкиной, В.Б.Амирова, О.В.Буториной, А.А.Еременко, Г.М.Костюниной, А.А.Рогожина, Д.Г.Родионова, В.В.Шмелева и других. Роль национальных валют в мировой валютной системе и потенциал рубля исследованы О.Л.Роговой. Перспективы рубля как валюты для группы государств отражены в работах Д.А.Аксенова, А.Л.Костина и других авторов.
Сутырин С.Ф., Колесов Д.Н. и Хованов Н.В. сформулировали идею агрегированной мульти-валюты с минимальной волатильностью и обосновали такую валюту для стран-членов БРИК (на базе этих исследований В.Понтиесса и Р.Райан предложили единую валюту стран АСЕАН). Проблемы валютной конвертируемости исследованы З.Сабовым. А.И.Погорлецким обснована необходимость становления системы глобального фискального регулирования. Идеи новой парадигмы международных валютно-финансовых отношений отражены в работах И.К.Ключникова и О.А.Молчановой.
Не смотря на наличие значительного массива научных и практических работ, связанных с функционированием мировой валютной системы, следует отметить, что в рамках анализа процесса трансформации мировой валютной системы решены далеко не все научные проблемы.
Цель диссертационного исследованиязаключается в разработке и обосновании методологии трансформации мировой валютной системы на основе нового денежного стандарта и практических рекомендаций по укреплению позиций российского рубля в мировой валютной системе.
Для достижения цели исследования были поставлены и решены следующиезадачи:
проследить эволюцию теоретических воззрений на природу денег, раскрыть особенности валюты как вида денег;
обосновать необходимость трансформации действующего денежного стандарта необеспеченных валют;
раскрыть предпосылки и причины кризисного состояния современной мировой валютной системы;
сформировать концептуальный подход к выбору и реализации направлений трансформации мировой валютной системы в новой парадигме, соединяющей две противоположные тенденции: интеграционные процессы и приоритет национальных ценностей;
обосновать необходимость и возможность использования региональных валют как основы современной мировой валютной системы; сформулировать условия и критерии формирования валютных регионов;
обосновать периодизацию развития мировой валютной системы с целью выявления тенденций ее трансформации.
Объектом исследованияявляется мировая валютная система. Предмет исследования - концепции и процессы трансформации современной мировой валютной системы.
Методология и методы исследования.
В исследовании использованы системный подход к анализу экономических процессов и явлений, а также феноменология как концепция познания при трактовке категорий денег и валюты. Применены единство исторического и логического метода, методы сравнения, группировки, научного моделирования, количественные и качественные методы сбора и обработки информации, методы статистического и экспертного анализа, приемы группировки и классификации. Реализован эйдетический подход к исследованию мировой валютной системы.
Диссертационное исследование выполнено в соответствии с требованиями паспорта научной специальности 08.00.10 «Финансы, денежное обращение и кредит» ВАК Министерства образования и науки РФ: 8.16. Исследование тенденций развития мировой валютной системы и перспективы внешней конвертируемости российской валюты; 8.17. Интеграция денежной и валютной систем российской экономики в мировую рыночную систему; 8.15. Теория и практика валютного контроля и валютного регулирования; 8.19. Методология и практика валютно-кредитных отношений России и государств СНГ; 8.14. Эволюция денег, изменчивость функциональных свойств национальных денег и форм в зависимости от изменения социально-экономических условий и среды; 6.11. Институциональные преобразования валютного рынка и проблемы деятельности его институтов; 6.13. Основные направления влияния зарубежных валютных систем на финансовую систему России.
Научная новизнадиссертационного исследования заключается в формировании нового научного направления в исследовании феномена денег и валюты с позиции «действительного денежного стандарта» (эйдо-са) и обосновании закономерностей трансформации мировой валютной системы.
В работе получены следующие результаты, определяющие её научную новизну и выносимые на защиту.
1. Выявлены и систематизированы основные концепции денежных теорий посредством выделения в них аспектов трансцендентального, социально-экономического, государственно-правового, товарно-эволюционного, функционального характера.
2. Обоснована взаимосвязь эволюции мировой валютной системы и развития денежных концепций; сформулированы особенности денег и валюты в рамках феноменологии; введено понятие действительного денежного стандарта - «эйдоса».
3. Предложен новый подход к классификации этапов развития мировой валютной системы с точки зрения соотношения базового и действительного денежного стандартов, позволяющий прогнозировать развитие институциональной составляющей мировой валютной системы.
4. Обоснована целесообразность использования соотношений базового и действительного денежного стандартов в качестве критерия эволюции мировой валютной системы.
5. Сформулированы и обоснованы предпосылки и истоки развития кризиса современной мировой валютной системы, показана его связь с глобальными дисбалансами.
6. Доказана нереалистичность проектов «большой двадцатки» по реформированию мировой валютной системы и предлагаемых в их рамках мер денежно-кредитного и валютного регулирования.
7. Предложена новая парадигма мировой валютной системы как интегрирующее начало для трансформации архаичного денежного стандарта, основанного на необеспеченных деньгах, и формальном выполнении функций денежного стандарта американским долларом.
8. Обоснован «поливалютный стандарт региональных валют», позволяющий объединить выявленные автором тенденции трансформации мировой валютной системы (развитие интеграционных процессов и сохранение приоритета национальных ценностей);
9. Сформулированы предложения по трансформации мировой валютной системы на основе использования обоснованных автором экономических требований к региональным валютам;
10. Выявлены и систематизированы основные признаки валютного региона как основы современной мировой валютной системы, а также предложены критерии оптимальности валютной зоны; определены факторы, условия, возможности создания валютного региона (в том числе основанного на российском рубле); сформирован и представлен в виде модели алгоритм его формирования и функционирования.
Теоретическая и практическая значимость работы.
Полученные в ходе исследования научные результаты развивают теорию денежного обращения по направлениям, связанным с развитием мировой валютной системы и принципами валютного регулирования; определяют направления интеграции валютной системы российской экономики в мировую рыночную систему. Результаты исследования уточняют эволюцию валютной системы в зависимости от изменения денежного стандарта; определяют новую парадигму мировой валютной системы, а также положения, составляющие основу для развития теории оптимальных валютных зон. Научные результаты показывают возможность применения феноменологии (эйдетического подхода) к анализу валюты и валютной системы. Расширен понятийный аппарат применительно к международному денежному обращению и мировой валютной системе.
Практическая значимость результатов исследования заключается в их применимости при решении проблем формирования стратегии валютной политики, выработке положений, регламентирующих функционирование монетарной сферы России. На практическое использование направлены результаты исследования перспектив региональных валют, определяющих один из факторов стратегического риска на финансовых рынках; возможную корректировку корзины валютных резервов Банка России; возможности создания валютной зоны на постсоветском пространстве; появление международного финансового центра в Российской Федерации.
Степень достоверности и апробация результатов.
Обоснованность и достоверность полученных результатов определяется тем, что сформулированные в диссертации новые научные положения и авторские разработки согласованы с базовыми положениями фундаментальной экономической науки и международной экономической политики. Теоретической основой послужили труды экономистов, заложивших основы денежных теорий, а также новейшие труды российских и зарубежных ученых в области анализа проблем, перспектив и тенденций мировой денежной системы.
В работе использованы официальные международные и отечественные нормативно-правовые документы, в том числе декларации стран «большой двадцатки», отчеты Совета по финансовой стабильности, Ба-зельского комитета по банковскому надзору, Международной комиссии по контролю обращения ценных бумаг (ИОСКО), Совета по МСФО.
Диссертация базируется на значительном объеме статистических данных, иллюстрирующих функционирование мировой валютной системы, публикуемых в открытой печати и распространяемых в международной сети Интернет: МВФ, Всемирного банка, ОЭСР, Банка международ-
ных расчетов, Евростата, Мирового совета по обращению золота, ФРС США, Банка Англии, Банка России, Минфина России, Федеральной службы государственной статистики и других.
Основные положения диссертационной работы докладывались автором на пленарных заседаниях VIII-й (2009г.) и ІХ-й (2010г.), секционном заседании Х-й (2011г.) Международных научно-практических конференций «Актуальные проблемы экономики и новые технологии преподавания (Смирновские чтения)»; обсуждались на Межвузовской научно-практической конференции «Финансово-кредитные институты Санкт-Петербурга: исторический опыт и современность» (2009г.), а также Международной научно-практическую конференции «Научные исследования и их практическое применение. Современное состояние и пути развития» (Одесса, 2010г.).
Отдельные положения и материалы диссертационного исследования нашли отражение в авторских рабочих программах и учебных пособиях, внедрены в учебный процесс Экономического факультета Санкт-Петербургского государственного университета и АНО ВПО «Международный банковский институт» в рамках дисциплин «Международные ва-лютно-кредитные отношения» и «Регулирование и контроль валютных операций».
Публикации.Результаты диссертационного исследования отражены в 40 опубликованных работах общим объемом 79,5 п.л., из них авторских - 56,8 п.л. В числе публикаций - 4 монографии (авторский объем 29,3 п.л.), 11 статей в журналах и изданиях, которые включены в перечень российских рецензируемых журналов и изданий для опубликования основных научных результатов диссертаций (авторский объем 10,5 п.л).