РЕСУРСИ БАНКІВ УКРАЇНИ В УМОВАХ ЕКОНОМІЧНОГО ЗРОСТАННЯ ТА ФІНАНСОВОЇ КРИЗИ

brief description

МІНІСТЕРСТВО ОСВІТИ І НАУКИ, МОЛОДІ ТА СПОРТУ УКРАЇНИ
ДЕРЖАВНИЙ ВИЩИЙ НАВЧАЛЬНИЙ ЗАКЛАД
“КИЇВСЬКИЙ НАЦІОНАЛЬНИЙ ЕКОНОМІЧНИЙ УНІВЕРСИТЕТ
ІМЕНІ ВАДИМА ГЕТЬМАНА”

На правах рукопису

ШУЛЕВСЬКА ОКСАНА БОГДАНІВНА

УДК 336.713(477) (043.3)

РЕСУРСИ БАНКІВ УКРАЇНИ В УМОВАХ ЕКОНОМІЧНОГО ЗРОСТАННЯ ТА ФІНАНСОВОЇ КРИЗИ

Спеціальність 08.00.08 – Гроші, фінанси і кредит

Дисертація
на здобуття наукового ступеня
кандидата економічних наук

Науковий керівник:
Савлук М.І.
доктор економічних наук,
професор

Київ – 2011

ЗМІСТ

ВCТУП 4

РОЗДІЛ 1. Економічна сутність банківських ресурсів, їх призначення
та місце в діяльності банків 11

1.1. Природа банківських ресурсів, їх структура та класифікація 11
1.2. Джерела формування банківських ресурсів: 28
1.2.1. Власний капітал, його функції та складові 28
1.2.2. Депозитне формування банківських ресурсів 43
1.2.3. Формування банківських ресурсів на позичковій основі 56
1.3. Порівняльний аналіз складових ресурсів банків 67
Висновки до розділу 1 76

РОЗДІЛ 2. Формування та стан банківських ресурсів в Україні 78

2.1. Динаміка та структура ресурсів банків України у період
економічного зростання та в кризовий період (2008-2009 рр..) 78
2.2. Чинники, що визначають формування ресурсів банків 98
2.3. Вплив політики Національного банку України на формування
ресурсів банків 118
Висновки до розділу 2 139

РОЗДІЛ 3. Підвищення ефективності управління ресурсами
комерційних банків 142

3.1. Проблеми ефективності управління банківськими ресурсами,
що проявилися під час кризи 142
3.2. Управління банківськими ресурсами на макрорівні та шляхи
його вдосконалення 152
3.3. Управління банківськими ресурсами на мікрорівні та способи
посилення його діємості 165
Висновки до розділу 3 186

ВИСНОВКИ 188

ДОДАТКИ 193

СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ 199

ВСТУП

Головною метою грошово – кредитної політики в Україні є забезпечення стійкості грошової одиниці. Ключову роль у цьому відіграє банківська система. Ефективне управління банківськими ресурсами - необхідна умова стійкості банківської системи країни.
Актуальність теми. Банківська справа належить до динамічних сфер економіки. Технічна революція, посилення конкурентної боротьби, стрімка інфляція, економічні кризи призвели до зростання маштабів та підвищення ризиковості банківської діяльності. На сучасному етапі розвитку банківництва головне завдання полягає в пошуку реальних шляхів мінімізації ризиків, підвищення вартості капіталу та отримання прибутків, достатніх для підтримання фінансової стабільності банків. Успішне вирішення цієї складної проблеми потребує використання новітніх підходів, методів, прийомів, способів щодо управління банками з урахуванням уроків, які піднесла Україні криза 2008–2009 рр..
Достатня за обсягом та належним чином збалансована ресурсна база банків є важливою передумовою їх прибутковості, підтримки достатньої ліквідності та довіри з боку клієнтури. Зміцнення ресурсної бази сприяє підвищенню можливостей банків у задоволенні поточних та інвестиційних потреб суб’єктів господарювання та домогосподарств у додаткових грошових коштах. Тому комплексна розробка теоретичних і практичних питань, що розкривають зміст підходів до розгляду ресурсів комерційного банку, механізм їх формування і використання, є важливою і актуальною проблемою в сучасній банківській справі України.
Формування достатніх обсягів ресурсів банків, оптимізація їх структури, визначення шляхів удосконалення управління ними, зокрема, антикризового управління ресурсами, ставить перед економічною наукою і практикою ряд дискусійних питань, які потребують наукового і практичного вирішення. Значний внесок у розробку цих питань здійснили вітчизняні вчені М.Д.Алексеєнко, О.В.Васюренко, А.П.Вожжов, О.В.Дзюблюк, О.Д.Заруба, С.В.Землячов, О.А.Кириченко, В.І.Міщенко, А.М.Мороз, К.Є.Раєвський, М.І.Савлук, російські вчені В.В.Кисельов, В.І.Колесников, А.М.Косой, Л.П.Кролівецька, О.І.Лаврушин, І.В.Ларіонова, Г.С.Панова, В.М.Усоскін, західні вчені Е.Гілла, Е.Дж.Долана, Р.Коттера, Тімоті Коха, Е.Ріда, П.Роуза, Дж.Ф.Сінкі, Р.Сміта, Ф.Форда та інших.
Проте проблеми формування та управління ресурсною базою банків потребують подальшого дослідження у зв’язку з динамічними змінами середовища їх діяльності: посиленням глобалізаційних процесів, інтенсивним проникненням іноземного капіталу в банківський сектор України, зміцненням позицій банків з іноземним капіталом на внутрішньому ринку і посиленням їх впливу на кредитну політику в країні, поглибленням нерівномірності економічного розвитку, відставанням банківського законодавства України від новітніх реалій розвитку економіки. Великого значення набуло комплексне дослідження методів формування ресурсів банків в умовах економічного зростання, яке б узагальнило чинники, що спричинили накопичення кризового потенціалу в банківському секторі України та створило підстави для визначення шляхів подолання кризи в частині управління ресурсним потенціалом банків. Актуальність, науково-теоретична та практична значимість цих питань, їх недостатнє вивчення обумовили вибір теми дисертаційного дослідження.
Зв’язок роботи з науковими програмами, планами, темами. Дисертаційне дослідження є складовою частиною науково-дослідної роботи кафедри банківської справи ДВНЗ «Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана» з виконання бюджетної теми «Грошово-кредитний механізм економічного зростання» (державний реєстраційний номер 0101U002946) та «Удосконалення механізмів регулювання та управління банківською діяльністю в умовах глобалізації» (державний реєстраційний номер 0107U001333). Автором в рамках теми проведено дослідження особливостей формування ресурсів банків та управління ними в умовах економічного зростання та фінансової кризи 2008–2009 рр., розроблено пропозиції щодо зміцнення й оптимізації структури ресурсної бази банків та викладено шляхи вдосконалення управління ресурсним потенціалом банків в післякризовий період. Дисертаційне дослідження спрямоване на обґрунтування впровадження адекватних заходів ресурсної політики банків, які стримували б кредитний ринок від перегріву в період економічного зростання і сприяли б його активізації в період післякризового відновлення економіки.
Мета і завдання дослідження. Метою дисертаційної роботи є поглиблене і системне дослідження сутності ресурсної бази банків, її ролі в банківській діяльності, аналіз і оцінка сучасного стану банківських ресурсів України, обгрунтування шляхів вдосконалення управління ними на макро- та мікрорівнях.
Досягнення поставленої мети зумовило необхідність вирішення наступних завдань:
– дослідити сутність та природу банківських ресурсів з метою визначення оптимального складу ресурсного портфелю банку;
– розглянути джерела формування банківських ресурсів, визначити основні переваги та недоліки вибору різних шляхів зростання ресурсного потенціалу банку;
–дослідити процеси розвитку ресурсної бази банків України та охарактеризувати особливості її сучасного стану;
– дослідити макро- і мікроекономічні чинники, які визначають формування ресурсної бази банків для вдосконалення існуючих механізмів управління нею;
– узагальнити методи впливу НБУ на формування ресурсної бази банків;
– виявити причини банківської кризи 2008–2009 рр. і визначити місце серед них недоліки ресурсної політики банків;
– визначити особливості банківських ризиків, що виникають при формуванні ресурсів банків, та дослідити механізми управління ними;
– запропонувати шляхи збалансованого формування ресурсної бази банків;
– дослідити проблеми, з якими зіткнулися вітчизняні банки в процесі управління банківськими ресурсами в умовах кризи, виробити науково обґрунтовані пропозиції щодо покращення ліквідності банківської системи.
Об’єктом дослідження є механізм формування та використання банківських ресурсів в Україні.
Предметом дослідження є система економічних відносин, що виникають між банками та іншими суб’єктами грошового ринку з приводу формування ресурсної бази банків та використання її для досягнення макро- та мікроекономічних цілей.
Методи дослідження. Теоретико-методологічну основу дисертаційного дослідження становить аналіз праць зарубіжних та вітчизняних вчених щодо сутності і ролі ресурсів банку у забезпеченні стійкості, ліквідності, надійності, прибутковості банку.
У роботі використано наступні загальнонаукові та спеціальні методи: аналізу і синтезу для оцінки ролі банківських ресурсів у процесі зростання грошово-кредитного мультиплікатора; методи конкретного і абстрактного – для вивчення організації і порядку формування ресурсів банків в цілому та кожної їх складової зокрема; метод узагальнення і порівняння для виявлення основних переваг та недоліків складових ресурсної бази; системного аналізу динаміки і структури ресурсів банків; метод причинно-наслідкового зв’язку для обґрунтування впливу особливостей ресурсної політики банків на банківську кризу 2008-2009 рр.. в Україні; метод економічного моделювання – для визначення стратегії управління ресурсним потенціалом; абстрактно-логічний метод для визначення шляхів удосконалення механізму управління ресурсним потенціалом банків.
Інформаційною базою роботи є законодавчі і нормативні акти з питань формування ресурсів комерційних банків, аналітичні матеріали Національного банку України, Державної служби статистики України та ПАТ «Укрсоцбанк», наукові праці вітчизняних і зарубіжних економістів, присвячені проблемам ресурсного забезпечення банків України, електронні ресурси Інтернету з питань діяльності банків України.
Наукова новизна одержаних результатів дисертаційного дослідження полягає в наступному:
вперше:
– виявлено причини банківської кризи в ресурсній політиці банків України протягом 2002-2008 рр., яка призвела до глибоких диспропорцій і підвищеної ризиковості кредитної діяльності банків. Такими причинами були: надмірне нарощування ресурсної бази банків за рахунок позичок на міжнародних фінансових ринках; надмірна доларизація ресурсної бази банків; нерегульований активний приток іноземного капіталу, в т.ч. спекулятивного, в банківський сектор України;
удосконалено:
– науково-методичний підхід щодо оцінки зв’язку між експансією іноземного капіталу в банківський сектор України та широкомасштабним валютним кредитуванням, у першу чергу населення, яке дало можливість банкам перекласти курсові ризики на позичальників, що призвело до погіршення кредитних портфелів та істотно ускладнило післякризове відновлення економіки;
– методику оцінки призначення банківських ресурсів, зокрема досліджено їх значення на макроекономічному рівні, що сприятиме більш системній і ефективній організації комплексного управління банківськими ресурсами в країні;
отримали подальший розвиток:
– комплексний підхід до розширення джерел та способів нарощування банківських ресурсів. Крім традиційних - з позицій мікрорівня - запропоновані підходи до вирішення цієї проблеми з макроекономічних позицій, зокрема, розкрито вплив на ресурсну базу фіскальної політики, монетарної політики, антиінфляційної політики, зростання ефективності та обсягів виробництва, покращення політичної стабільності в країні;
– критерії класифікації банківських ресурсів: запропонований новий критерій - стабільності та керованості, за яким вони поділяються на керовані і некеровані, що дасть змогу виділити найбільш нестабільні ресурси банку в окремий об’єкт управління, з метою його балансування найбільш ліквідними активами банку, що сприятиме зменшенню ризику ліквідності;
– підходи до визначення та оцінки основних шляхів відновлення кредитування реального сектору та забезпечення прискореного його нарощування: надання державних гарантій чи відшкодування державою частини витрат за кредитами для ряду важливих підприємств країни; викуп у банків проблемних кредитів; забезпечення поінформованості клієнтів про діяльність банків та їх послуги; формування оптимального складу ресурсів банків за їх джерелами, видами валют та строками; застосування новітніх методів управління ризиками.
Практичне значення одержаних результатів. Основні результати дослідження розвивають теоретичні і практичні основи механізму формування і використання ресурсів комерційного банку та методів управління ними. Вони можуть бути ефективно використані комерційними банками в своїй діяльності з формування окремих видів ресурсів, вдосконалення процесів управління їх пасивами і активами, подальшого розвитку методів забезпечення стабільності функціонування банків.
Окремі результати дисертаційного дослідження були використані в діяльності комерційних банків та в навчальному процесі. Так, в АТ «OTP Bank» для визначення вартості ресурсів були використані підходи до ціноутворення, запропоновані в дисертації (довідка № 28-03/43 від 24.05.2011р.). В ПАТ «Укрсоцбанк» при підготовці матеріалів для складання звітності та прийняття управлінських рішень використовувались, запропоновані дисертантом, методи аналізу та оцінки чинників, що впливають на ресурсну базу банку (довідка №04-03/93-2 від 01.04.2011р.). Рекомендації щодо створення комплексу заходів відносно зниження чутливості до наслідків міжбанківських криз були прийняті до використання Управлінням НБУ в Хмельницькій області (довідка № 11-33/1968 від 12.08.2011р.). Теоретичні положення щодо сутності, критеріїв класифікації та структуризації банківських ресурсів впроваджені в навчальний процес у ДВНЗ «Київський національний економічний університет імені Вадима Гетьмана» при підготовці навчально-методичних матеріалів з курсу «Гроші та кредит» (довідка від 20.06.2011р.).
Особистий внесок здобувача. Дисертаційна робота є самостійним завершеним дослідженням. Наукові результати, розробки, висновки та рекомендації, що викладені в дисертації і виносяться на захист, одержані автором особисто.
Апробація результатів дослідження. Окремі результати дослідження доповідалися на науково–практичних конференціях: «Стан і проблеми трансформації фінансів та економіки регіонів у перехідний період (Хмельницький, 2004р.); «Сучасні підходи, методи і моделі в управлінні фінансами: економічний і соціальний аспекти» (Хмельницький, 2009р.); «Управління банківськими ресурсами в умовах кризи» (Тернопіль, 2010р.).
Публікації. За результатами дисертації опубліковано 8 наукових праць, з них: 4 – у наукових фахових виданнях, 4 – в інших виданнях.

bibliography

ВИСНОВКИ

У дисертації наведене теоретичне узагальнення і нове вирішення наукової задачі, що виявляється у розробці практичних рекомендацій щодо удосконалення формування та управління ресурсною базою банків в умовах економічного зростання та фінансової кризи. У результаті проведеного дослідження сформульовано такі висновки і пропозиції:
1. Втягування України в процеси фінансової глобалізації, нерозвинутість фінансового ринку, прихід іноземного капіталу в банківський сектор, низькі темпи економічного зростання, обвальне скорочення обсягів виробництва в період кризи 2008-2009 рр. та тривала післякризова стагнація економіки, шокове зниження якості банківських активів та довіри суспільства до банків – все це вкрай загострило проблему управління ресурсами комерційних банків України і підвищило актуальність її дослідження.
2. В економічній літературі немає однозначного визначення поняття банківських ресурсів, що ускладнює пошуки найбільш ефективних механізмів управління ними. Проаналізувавши існуючі точки зору, зваживши їх переваги і недоліки, автор запропонував розглядати банківські ресурси у вузькому та в широкому аспектах.
Банківські ресурси у вузькому аспекті – це акумульовані банком за допомогою емісії цінних паперів або отримані в тимчасове користування кошти від суб’єктів грошового ринку, а також кошти внутрішньобанківського походження, що використовуються для подальшого розміщення з метою отримання прибутку, забезпечення ліквідності, зміцнення матеріально-технічної бази банку тощо.
У широкому аспекті банківські ресурси - це сукупність ресурсів усієї банківської системи країни, які є джерелом інвестицій для господарюючих суб’єктів, задоволення потреб сімейних господарств та самих банків, фінансування потреб держави (бюджетного дефіциту).
3. В доповнення до загальноприйнятих критеріїв структуризації ресурсної бази банків запропонований новий критерій - критерій стабільності та керованості ресурсів для банку, за яким вони поділяються на керовані і некеровані. До керованих відносяться стабільні кошти, які постійно чи тривалий час знаходяться в обороті банку: власний капітал банку за винятком невеликої частини, зформованої за рахунок позитивного фінансового ре¬зультату поточного року, довгострокові депозитні і недепозитні кошти. До некерованих відносять кошти до запитання — залишки на по¬точних і подібних до них рахунках, а також кредиторська заборгованість банку.
Дана класифікація дає змогу виділити найбільш нестабільні пасиви банку, вилучення яких з банку може відбутися будь-коли. Визначення обсягу таких пасивів дає змогу краще управляти ними, зокрема інвестуючи їх у найбільш ліквідні види активів.
4. Дисертантом досліджено три банківських кризи в Україні (1994 р., 1998 р., 2008 р.). Це дозволило зробити висновок, що однією з основних причин їх були диспропорції в формуванні ресурсної бази банків, які призводили до надмірного перерозподілу ресурсів через ринок міжбанківських кредитів, що супроводжувався періодичними кризами в міжбанківських відносинах, які переростали в загальні банківські кризи. Найбільш виразно така залежність банківської кризи від диспропорцій в ресурсній базі проявилась в третій банківській кризі 2008-2009 рр.. Це потребує істотного підвищення уваги до управління ресурсною базою як з боку менеджменту банків, так і з боку уряду та центрального банку.
5. Порівняльний аналіз складових банківських ресурсів розкрив негативні і позитивні сторони кожної з них, що дає можливість враховувати їх при виборі джерел формування пасивів банків для того, щоб забезпечити мінімізацію їх ризиків і максимізувати ефективність діяльності.
6. В період економічного зростання в ресурсній політиці банків були допущені істотні диспропорції, які стали причиною поглиблення банківської кризи в Україні в 2008-2009 рр.. порівняно з іншими пострадянськими країнами. Такими диспропорціями були: випереджаюче зростання банківських ресурсів та кредитів порівняно зі зростанням номінального ВВП; гіпертрофоване зростання кредитування споживчого сектору, внаслідок чого надмірна частка банківських ресурсів розміщувалась поза реальним сектором і не сприяла його розвитку, поскільки спрямовувалась переважно на оплату імпорту; низькі темпи зростання власного капіталу капіталу банків у порівнянні з залученими ресурсами, що спричинило загострення проблеми капіталізації банківської системи; випереджаюче зростання зобов’язань банків за недепозитними коштами з короткими строками погашення та в іноземній валюті, що загострило валютно-курсові ризики, кредитний ризик та ризик ліквідності
7. Значних змін зазнала ресурсна база банків в період фінансово-економічної кризи 2008-2009 рр.: у структурі депозитних коштів банків збільшилась частка вкладів до запитання; у структурі недепозитних коштів - іноземні позички (65,3 %); значне посилення адміністративних методів впливу на ресурсну базу банків, послаблення договірної дисципліни у відносинах банків з клієнтами, зниження ролі Фонду гарантування вкладів населення. Внаслідок цих процесів відбулося обвальне падіння довіри вкладників і кредиторів до банків, а банків – до клієнтів – позичальників, зниження їх ліквідності і відповідальності, зупинка банківського кредитування економіки.
8. Дисертантом доведено, що основний висновок щодо управління ресурсною базою полягає в необхідності докорінно змінити модель екстенсивного її нарощування на модель якісного зростання, яка передбачає збалансованість за всіма якісними показниками: адекватність потребам розвитку національної економіки, мінімізація інвалютної складової, оптимізація ризиків, випереджаюче нарощування довгострокової складової, здешевлення ресурсів, нарощування власного капіталу відповідно до нормативів його достатності. Це змусить кожний банк ради¬кально перебудувати: 1) полі¬тику залучення коштів, зро¬бивши акцент на коштах клієнтів, розширяючи коло банків¬ських продук¬тів; 2) кредитну політику, поставивши в центр вимог щодо надання кредитів кредитоспроможність позичальника, дотримання всіх традиційних принципів кредитування, оформлення позичок фізичним особам виключно в національній валюті, а юридичним особам – переважно в національній валюті; 3) політику капіталізації фінансової установи в частині пошуку найбільш надійних і дешевих джерел збільшення власного капіталу в структурі ресурсів банку.
9. В період післякризового відновлення діяльності банків з формування ресурсів важливу роль може відіграти використання клієнтами «цільових» вкладів, призначення яких заздалегідь відоме (придбання нерухомості, автотранспорту, і т.п.). При відкритті таких депозитів слід передбачати для клієнтів можливість дострокового розірвання договору вкладу без втрати відсотків за умови пред’явлення договору купівлі-продажу визначеного об’єкту та надання кредиту для цієї цілі за зниженою ставкою. Такі умови істотно підвищують привабливість збереження грошей у цьому банку та сприятимуть залученню додаткових клієнтів. Даний вид вкладів уже запроваджено до використання в ПАТ «Укрсоцбанк».
10. Уряд країни та НБУ через свої інструменти, які мають переважно прямий і цілеспрямований характер дії, можуть впливати на ресурсну політику банків. До таких інструментів відносяться: встановлення обов’язкових резервних вимог, нормативів капіталу та ліквідності; зміна облікової ставки та ставки рефінансування; валютно-курсова політика; операції купівлі-продажу державних цінних паперів.
11. Основною метою управління формуванням ресурсної бази банків є нарощування її обсягу згідно потреб підтримання достатньої ліквідності кожного банку і забезпечення його рентабельності на рівні, адекватному зростанню вартості власного капіталу. Дисертантом виділено ключові способи досягнення даної цілі в посткризовий період:
– відновлення довіри до банків з боку клієнтів через нарощування власного капіталу, зміцнення договірної дисципліни, підвищення ефективності державного гарантування вкладів, покращення поінформованості клієнтів про діяльність банків, вдосконалення комунікації їх з громадськістю.
- запровадження сучасних методів управління ризиками, пов’язаними з формуванням ресурсної бази;
- формування оптимального складу ресурсів банку відповідно до його стратегічних потреб та можливостей фінансового ринку;
- підвищення ефективності кредитної політики, збалансованість за вартістю, темпами і строками з ресурсною політикою. Зниження частки ризикових (проблемних) активів та підвищення частки ліквідних активів;
- динамічне нарощування власного капіталу до рівня, достатнього для забезпечення ефективної діяльності банку та підтримання його надійності.
12. Управління ресурсами банку включає управління їх формуванням і управління розміщенням. Важливою складовою стратегічного підходу до управління ресурсним потенціалом банку є ефективне розміщення ресурсів. Головне завдання менеджменту банку — координувати рішення щодо активів і пасивів, узгоджувати їх за загальним обсягом, структурою, тривалістю, доходністю, витратністю і ризиковістю.

Список використаних джерел:
1. Адамик Б. П. Національний банк і грошово-кредитна політика: [навч. посіб. для студ. вищ. закл. освіти України] / Б. П. Адамик. — Т. : Карт-бланш, 2002. — 278с.
2. Алдашева А. А., Психологические механизмы банковского менеджмента / [Федеральная целевая программа \"Государственная поддержка интеграции высшего образования и фундаментальной науки на 1997-2000 годы\"] / А. А. Алдашева, В. И. Медведев, У. К. Сарбанов; под ред. В. И. Медведева — М. : Per Se, 2002. — 224с. — (Институт психологии РАН).
3. Алексеєнко М. Д. Вплив обов’язкових резервів на ресурсну базу комерційних банків / М. Д. Алексеєнко // Стратегія економічного розвитку. — 2001. — Вип.5. — C. 296—302.
4. ¬¬Алексеєнко М. Д. Капітал банку: питання теорії і практики: Монографія. / М. Д. Алексеєнко – К.: КНЕУ, 2002. – 276 с.
5. Алексеєнко М. Д. Проблеми міжбанківського кредитування в Україні / М. Д. Алексеєнко // Стратегія екон. розвитку України. – 2001. — Вип.6. – С. 449—458.
6. Алексеєнко М. Д. Трастові послуги та залучення коштів банками / М. Д. Алексеєнко // Банківська справа. — 2001. — №2. — С. 38—41.
7. Ансофф И. Стратегическое управление. / И. Ансофф – М.: Экономика, 1989. – 520 с.
8. Багратян Г. Криза та регулювання фінансової системи: уроки і перспективи / Г. Багратян, І. Кравченко І. // Вісник НБУ. – 2009. — №1. – С. 19—23.
9. Банківський менеджмент: Навч. посіб. / За ред. О. А. Кириченко. — [3-є вид.]. — К.: Знання-Прес, 2002. — 440 с.
10. Банківський нагляд: [навч. посіб.] / Міщенко В. І., Яценюк А. П., Коваленко В. В., Коренева О. Г. – К.: Знання, 2004. – 406с.
11. Банківські операції: Підручник / За ред. А. М. Мороза. - К.: КНЕУ, 2008. - 608 с.
12. Банківські операції: Підручник / За ред. Дзюблюка О. В. — Т.: ТНЕУ, 2009. – 696с.
13. Банковское дело: Учебник / Под ред. О. И. Лаврушина. — М.: Финансы и статистика, 2000. — 587 с.
14. Беренс В. Руководство по оценке эффективности инвестиций / В. Беренс. — М.: Экономика, 1995. — 527 с.
15. Бицька Н. Кошти населення у формуванні ресурсної бази банків / Н. Бицька // Вісник НБУ. – 2004. — №12. – С. 26—28.
16. Болдаков В. Обов’язкове резервування як інструмент грошово-кредитної політики / В. Болдаков // Вісник НБУ. – 1998. — №1. – С. 52—54.
17. Бор М. З. Стратегическое управление банковской деятельностью: Практические рекомендации. Международный опыт. Адаптация к условиям России / М. З. Бор, В. В. Пятенко.— М. : Приор-Стрикс, 1995. — 160с.
18. Букин С. О. Секреты банковского бизнеса / Букин С. О., Букин Д. С., Букин М. С.— М. : Издательская группа \"БДЦ-пресс\", 2004. — 335с.
19. Бюлетень НБУ [Електорнний ресурс]. – 2008. — №2. – С. 117—119.
20. Бюлетень НБУ [Електорнний ресурс]. – 2010. — №2. – С. 91—104.
21. Бюлетень НБУ [Електорнний ресурс]. – 2010. — №3. – С. 55, 135.
22. Бюлетень НБУ [Електорнний ресурс]. – 2010. — №6. – С. 50—52, 174.
23. Ваврищук Е. І. Організаційно-правові засади взаємовідносин Національного банку України з комерційними банками в Україні / Е. І. Ваврищук. — К.: Київський держ. торговельно-економічний ун-т., 1995. — 22с.
24. Васюренко Л. В. Ресурси комерційного банку: Теоретичний та прикладний аналіз / Л. В. Васюренко, І. М. Федосік. — Х. : ПП Яковлєва, 2003. — 87с.
25. Васюренко О. В. Банківські операції: Навчальний посібник / О. В. Васюренко. –К.: Т-во «Знання», КОО, 2000. —243с.
26. Вахненко К. Трансформація боргової моделі України у кризовий період / К. Вахненко // Вісник НБУ. – 2009. — №11 (165). – С. 40—45.
27. Виханский О. С. Стратегическое управление / О. С. Виханский. – М.: Изд. МГУ, 1995. – 360 с.
28. Вігуру Жан-Клод. Банк очима економіста й бухгалтера / Вігуру Жан-Клод, Блан П\'єрет, Прост Андре; перевод Євген Марічев. — К. : Основи, 1997. — 293с.
29. Відновлення фінансової стійкості банківської системи України: антикризові заходи // Вісник НБУ. – 2009. – №5 (159). – С.3–11.
30. Внутрішньодержавні і транскордонні перекази за підсумками 2009 року // Вісник НБУ. – 2010. – №3 (169). – С.36–38.
31. Вожжов А. П. Формування ресурсів комерційних банків / А. П. Вожжов // Фінанси України. 2003. – №1. – С. – 116–129.
32. Вожжов А. П. Процессы трансформации банковских ресурсов: Монография. / А. П. Вожжов. – Севастополь: Издательство СееНТУ, 2006. – 339с.
33. Волкова Н. И. Управление банковской деятельностью: [Учеб.-практ. пособие.] / Волкова Н. И., Герасименко Р. А., Чашко Т. А.— Донецк : Юго-Восток, 2003. — 338с.
34. Геєць В. Іноземний капітал у бан¬ківській системі України / В. Гаєць // Дзеркало тижня. — 2006. — № 26.
35. Герасименко Р. Прогнозування фінансових результатів діяльності банку в системі банківського менеджменту / Р. Герасименко // Вісник НБУ. 2003. — №3. — С. 33.
36. Глоссарий банковских терминов / [Под ред. С. И. Кумок]. — М.: Моск. фин. обьединение, 1994.¬ — 288 с.
37. Глущенко В. В. Анализ и регулирование деятельности коммерческого банка / В. В. Глущенко, Н. А. Кизим Чанг Хонгвен. — Х.: Бизнес Информ, 2000. — 76 с.
38. Гроші та кредит: [Підручник] / М. І. Савлук, А. М. Мороз, І. М. Лазепко, М. Ф. Пуховкіна, І. В. Шамова та ін.; за ред. М.І.Савлука. — [4-те видання]. — К. : КНЕУ, 2006. — 740с.
39. Дзюблюк О. В. Організація грошово-кредитних відносин суспільства в умовах ринкового реформування економіки / О. В. Дзюблюк. – К.: Поліграф книга, 2000. — 512 с.
40. Дзюблюк О. В. Грошово – кредитна політика в період кризових явищ на світових фінансових ринках / О. В. Дзюблюк // Вісник НБУ. – 2009. — №5 (159). – С.20—30.
41. Для виходу з кризи необхідні макроекономічні структурні зміни: нотатки з пресконференції // Вісник НБУ. — 2009. — №3. (157) — С. 7—9.
42. Довгань Ж. Банківський капітал: суть і значення / Ж. Довгань // Вісник НБУ. — 1998. — №7. — С. 18—20.
43. Довгань Ж. М. Ресурси комерційного банку: формування та управління: автореф. дис. на здобуття наук. ступеня канд. ек. наук : спец. 08.04.01 / Ж. М. Довгань; [Київський національний університет ім..Т.Шевченка]. – К., 2000. – 19с.
44. Довгань Ж. Фінансова стійкість банківських установ у період економічної кризи / Ж. Довгань // Вісник НБУ. — 2009. — №4. — С. 20—26.
45. Долан Э. Дж. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика / Долан Э. Дж., Кэмпбелл К. Д., Кэмпбел Р. Дж. – СПб.: АОЗТ «Санкт-Петербург оркестр», 1994.– 493 с.
46. Дубовик Н. М. Ресурсная деятельность комерческих банков: [учебное пособие] / Н. М. Дубовик. — К.: Либра, 1996. — 292 с.
47. Д’яконова І. Пошук стратегії розвитку банківської системи України в умовах глобалізації фінансових ринків / І. Д’яконова. // Вісник НБУ. — 2008. — №2. — С. 26—31.
48. Енциклопедія банківської справи України: [редколегія.: В. С.Стельмах та ін.]. — К. : Молодь, Ін Юре, 2001. — 680с.
49. Завгородній А. Г. Фінансовий словник / Завгородній А. Г., Вознюк Г. Л., Смовженко Т. С. – К.: Знання, 2000. – 587 с.
50. Закон України „Про банки і банківську діяльність” зі змінами та доповненнями від 07 грудня 2000 р.
51. Закон України „Про Національний банк України” від 20 травня 1999 р.
52. Закон України „ Про Фонд гарантування вкладів фізичних осіб” від 2000 р.
53. Закон України “Про податок з доходів фізичних осіб” зі змінами та доповненнями від 1.07.2004р.
54. Зарицка І. Передумови та особливості прояву сучасної світової банківської кризи / І. Зарицька // Вісник НБУ. — 2009. — №6 (160). — С. 20—29.
55. Заруба О. Д. Банківський менеджмент та аудит / О. Д. Заруба. – К.: Видавництво «Лібра», 1996. – 224с.
56. Заруба О. Д. Ресурсне забезпечення банку: розробка моделі / О. Д. Заруба // Вісник НБУ. — 1998. — №8. — С. 35—37.
57. Заруба Ю. Державне антикризове регулювання у банківському секторі / Ю. Заруба // Вісник НБУ. — 2009. — №6 (160). — С. 39—41.
58. Землячов С. В. Ресурсна база комерційних банків та особливості її формування в Україні: [монографія] / С. В. Землячов. – Сімферополь: Національна академія природоохоронного та курортного будівництва, 2008. – 185 с.
59. Ильясов С. М. Управление активами и пасивами банков / С. М. Ильясов // Деньги и кредит. — 2000. — №5. — С. 20—26.
60. Інвестиційне кредитування: [навчальний посібник] / Під ред. А. А. Пересади. — К.: КНЕУ, 2002. — 320 с.
61. Інструкція про порядок регулювання діяльності банків України зі змінами та доповненнями: Затв. Постановою Правління НБУ №368 від 28.08.2001 р.
62. Казимагомедов А. А. Банковское обслуживание населения: зарубежный опыт / А. А. Казимагомедов. — М. : Финансы и статистика, 1999. — 253с.
63. Киселев В. В. Управление банковским капиталом / В. В. Киселев. – М.: Экономика, 1997. — 256 с.
64. Коваленко В. В. Центральний банк і грошово-кредитна політика: [навч. посіб.] / В. В. Коваленко. — К. : Знання України, 2006. — 332с.
65. Ковальчук Т. Якою має бути валютна політика? / Т. Ковальчук // Урядовий кур’єр. — 2003, 22 липня. — №133. — С. 6—7.
66. Козьменко С. М. Стратегічний менеджмент банку: [навч. посіб.] / Козьменко С. М., Шпиг Ф. І., Волошко І. В. — Суми : Університетська книга, 2003. — 732с.
67. Колесников В. И. Банковское дело: Учебник / В. И. Колесников, Л. П. Кроливецкая. – М.: Финансы и статистика, 2001. – 464с.
68. Коробова Г. Г. Банковский механизм управления экономикой. / Г. Г. Коробова, В. С. Лахова – Саратов: Изд-во Саратовского ун-та, 1990. – 120 с.
69. Косован К. С. Управление ресурсами в коммерческом банке / К. С. Косован // Деньги и кредит. — 2001. — №6. — С. 32—36.
70. Косой А. М. Межбанковский кредит / А. М. Косой // Деньги и кредит. – 2000. - №2. – С. 31—39.
71. Костырко Л. А. Управление ресурсной базой коммерческого банка / Костырко Л. А., Пащенко Т. В., Агеев М. М.— Луганск: ВУГУ, 1999. — 235с. — (Восточноукраинский гос. ун- т.)
72. Кох Т. У. Управление банком: 5 кн.: [пер. с англ.] / Т. У. Кох. — Уфа: Спектр, 1993.
Кн. 1. — 1993. – 132 с.
73. Краснова І. Інформаційно – аналітичне забезпечення управління ресурсним потенциалом банку / І. Краснова // Вісник НБУ. — 2009. — №10 (164). — С. 46—51.
74. Кулаков А. Е. Управление активами и пассивами банка: [практическое пособие] / А. Е. Кулаков. — М. : Издательская группа \"БДЦ-пресс\", 2004. — 256с.
75. Лаврушин О. И. Управление деятельностю комерческого банка / О. И. Лаврушин. — М.: ИНФРА, — 2002. — 386 с.
76. Лаврушин О. И. Управление деятельностью коммерческого банка (Банковский менеджмент): [учебник] / Лаврушин О. И., Мамонова И. Д., Валенцева Н. И., Ширинская З. Г., Штайн Й. Х.; (под ред. Лаврушина О. И.). — М. : Юристъ, 2005. — 687с.
77. Ларионова И. В. Управление активами и пассивами в коммерческом банке / И. В. Ларионова. — М. : Консалтбанкир, 2003. — 268с.
78. Любунь О. С. Національний банк України: основні функції, грошово-кредитна політика, регулювання банківської діяльності: [навч. посіб.] / Любунь О. С., Іванець І. В., Адамик Б. П. — К. : Універститет економіки та права \"Крок\", 2005. — 512с.
79. Любунь О. С. Банківський нагляд / [2. вид.]; Любунь О. С., Раєвський К. Є. — К.: Центр навчальної літератури, 2005. — 415 с.
80. Мартинюк Ж. В. Ресурсна база комерційних банків / Ж. В. Мартинюк. // Фінанси України. —1998. — №11. — С. 112—114.
81. Мескон М. Х. Основы менеджмента / Мескон М. Х., Альберт М., Хедоури Ф.– М.: Дело, 1993. – 720 с.
82. Мишкін Ф. С. Економіка грошей, банківської справи і фінансових ринків / Ф. С. Мишкін, [пер. з англ. С. П. Панчишина]. – К.: Основи, 1998. – 963 с.
83. Міщенко В. Роль інозем¬ного капіталу в банківському секторі України / Міщенко В., Набок Р // Вісник НБУ. — 2005. — №11. — С. 38—44.
84. Міщенко В. Шляхи подолання фінансово – економічної кризи в Україні / В. Міщенко // Вісник НБУ. – 2009. — №2. – С. 3—7.
85. Мошенец Е. Яма розмером в миллиард / Е. Мошенец // Инвест газета. – 13—19.10.2008р. — №40. – С. 74—77.
86. Основи економічної теорії: Підручник / За ред. С. М. Мочерного. – Тернопіль: Тарнекс, 1993. – 688 с.
87. Основы банковского дела / Под ред. А. Н.Мороза. — К.: Либра, 1994. — 330 с.
88. Основні монетарні параметри грошово-кредитного ринку України у грудні 2009р. // Вісник НБУ. — 2010. — №2. — С. 48.
89. Основні показники діяльності банків України на 1 лютого 2011 року // Вісник НБУ. — 2011. — №3. — С. 4—4.
90. Основні показники діяльності банків України на 1 січня 2008 року // Вісник НБУ. — 2008. — №2. — С. 25.
91. Основні показники діяльності банків України на 1 січня 2009 року // Вісник НБУ. — 2009. — №2. — С. 19, 53.
92. Основні показники діяльності банків України на 1 січня 2010 року // Вісник НБУ. — 2010. — №2. — С. 43.
93. Панова Г. С. Анализ финансового состояния коммерческого банка / Г. С. Панова. – М.: Финансы и статистика, 1997. — 272с.
94. Петрик О. Фінансова криза в Україні та заходи щодо її подолання / О. Петрик // Вісник НБУ. — 2009. — №8 (162). — С. 4—10.
95. Пещанская И. В. Организация деятельности коммерческого банка: [учебное пособие] / И. В. Пещанская. — М.: ИНФРА, 2001. — 320 с.
96. Положення про порядок формування обов’язкових резервів для банків України: // Затв. постановою Правління НБУ №244 від 27.06.2001 р.
97. Положення про регулювання Національним банком України ліквідності банків України: // Затв. постановою Правління НБУ від 30.04.2009р. №259.
98. Положенням про Фонд гарантування вкладів фізичних осіб: // Затв. Постановою Кабінету Міністрів України та Національного банку України №1301/268 від 30серпня 2002р.
99. Потійко Ю. Особливості формування і розрахунку капіталу українських банків / Ю. Постійко // Вісник НБУ. – 2002. — №5. – С. 17—19.
100. Правила здійснення депозитних операцій для банківських депозитів // Затв. Постановою правління НБУ № 250 від 30.06.1998 р.
101. Примостка Л. О. Аналіз банківської діяльності: сучасні концепції, методи та моделі: [монография] / Л. О. Примостка – К.: КНЕУ, 2002. — 316с.
102. Примостка Л. О. Фінансовий менеджмент у банку: Підручник / Л. О. Примостка, (Київський національний економічний ун-т.), [2-ге вид.]. — К. : КНЕУ, 2004. — 468с.
103. Раєвський К. Роль субординованого капіталу у формуванні ресурсної бази банків / Раєвський К., Алексеєнко М. // Вісник НБУ. — 2001. — №9. — С. 18—20.
104. Раєвський К. Деякі питання регулювання банківської діяльності в період світової економічної кризи / Раєвський К., Конопатська Л. // Вісник НБУ. – 2010. — №2. – С. 22—27.
105. Рассказов Е. А. Управление свободными ресурсами банка / Е. А. Рассказов. — М.: Финансы и статистика, 1996. — 96 с.
106. Реверчук С. К. Банківський капітал: історія, теорія, досвід / Реверчук С. К., Владикин У. В., Кубів С. І.; за ред. С.К.Реверчука. — Львів: ВПВ ЛвЦНТЕІ, 2004. – 276с.
107. Рид Э. Комерческие банки / Рид Э., Коттер Р. и др.; пер. с анг. – М.: Космополис, 1991. – 480с.
108. Романенко О. Управління активами та пасивами у процесі керівництва комерційним банком / О. Романенко // Вісник НБУ. — 2000. — №8. — С. 26—28.
109. Российская банковская энциклопедия / [редкол.: О. И.Лаврушин и др.] – М.: Энциклопед. творчес. ассоц., 1995. – 552с.
110. Роуз П. С. Банковский менеджмент / П. С. Роуз; [пер. с анг.]. — М.: “Дело Лтд”, 1995. — 768 с.
111. Руденко В. Нацбанк 911 / Руденко В., Дружерученко К. // Контракти. — 2010. — №42 (857). – С. 10—12.
112. Русалова О. Застосування похідних фінансових інструментів в управлінні ресурсами комерційних банків / О. Русалова // Вісник НБУ. — 1998. — №4. — С. 60—61.
113. Савчук В. П. Анализ и разработка инвестиционных проектов: [учебное пособие] / В. П. Савчук. — К.: Абсолют — В, Эльга, 1999. — 304 с.
114. Симановский А. Ю. Достаточность банковского капитала: новые подходы и перспективы их реализации / А. Ю. Симановский // Деньги и кредит. 2000. — №6. — С. 20—27.
115. Синки Дж. Ф. Управление финансами в коммерческих банках: [пер. с англ.] / Синки Дж. Ф. — М.: Catallaxy, 1994. — 957 с.
116. Система банківського менеджменту: [навч. посіб.] / Любунь О. С., Потійко Ю. А., Лаптєв С. М., Шевченко К. Є., Денисенко М. П. — К., 2005. — 356с.
117. Смовженко Т. Управління процесом зростання участі іноземних інвесторів у роботі банківської системи України / Т. Смовженко, О. Другов // Вісник НБУ. 2008. – №1. – С. 16–18.
118. Соціально - економічний стан України і наслідки для народу та держави. Національна доповідь. – К., Вид. НАНУ. – 2009.
119. Стельмах В. С. Монетарна політика Національного банку України: сучасний стан та перспективи змін / В. С. Стельмах. – К.: Центр наукових досліджень НБУ. УБС НБУ, 2009. – 404 с.
120. Структура зобов’язань банків України за станом на 01.01.2008 р. // Вісник НБУ. – 2008. – №3. – С. 52–55, 61.
121. Структура зобов’язань банків України за станом на 01.01.2009 р. // Вісник НБУ. – 2009. – №3. – С. 56–59, 65.
122. Структура зобов’язань банків України за станом на 01.01.2010 р. // Вісник НБУ. – 2010. – №3. – С. 54–59, 65.
123. Тиркало Р. І. Фінансовий аналіз комерційного банку: основи теорії, експрес-діагностика, рейтинг: [навчальний посібник] / Р. І. Тиркало. – К.: КНЕУ, 1999р. – 328 с.
124. Ткачук Н. М. Аналіз адекватності регулятивного капіталу банку / Н. М. Ткачук // Соц.-екон. дослідж. в перехід. період. — 2005. — Вип. 6. — С. 497–503.
125. Универсальный энциклопедический словарь. – М.: Большая российская энциклопедия, 1999. – 1551с.
126. Усоскин В. М. Базельские стандарты адекватности банковского капитала: эволюция подходов / В. М. Усоскин // Деньги и кредит. – 2000. – №3. – С. 39–51.
127. Усоскин В. М. Коммерческие банки / В. М. Усоскин. – М.: Изд-во «Новости», 1996. – 501с.
128. Финансы, деньги, кредит: Учеб. / Под ред. О.В.Соколовой. – М.: Юристь,2000. – 784с.
129. Финансы: Толковый словарь: [англо - рус.]. – М.: ИНФА – М; Весь мир, 1998. – 496с.
130. Фінансовий менеджмент / Під ред. Г. Г.Кірейцева. — К.: Центр навчальної літератури, 2004. — 530 с.
131. Чабан А. Эфективное управление комерческим банком / А. Чабан // Діловий вісник. 2000. — №4. — С. 22—23.
132. Черкасов В. Е. Банковские операции: финансовый анализ / В. Е. Черкасов. — М.: “Консалтбанкир”, — 2001. — 286 с.
133. Чуб О. Банківські кризи: теоретичні та прикладні аспекти / О. Чуб // Вісник НБУ. 2010. — №3. — С. 22—26.
134. Шаповалов А. Національний банк України діяв і діятиме адекватно загальноекономічній ситуації / А. Шаповалов // Вісник НБУ. 2009. — №3. — С. 3—7.
135. Шаповалов А. Присутність іноземного капіталу в банківському секторі України / А. Шаповалов // Вісник НБУ. 2008. — №4. — С. 2—7.
136. Шевченко Р. І. Банківські операції: [навч. – метод. посібник для самост. вивч.] / Р. І. Шевченко. – К.: КНЕУ, 2000. – 160с.
137. Шенаев В. Н. Проектное кредитование / В. Н. Шенаев. — М.: АО “Консалтбанкир”, 1996. — 286 с.
138. Шлапак О. Фінансовий стан, тенденції та проблеми функціонування і розвитку банків у 2002 році / О. Шлапак // Вісник НБУ. 2003. — №3. — С. 2—6.
139. Шляхи підвищення ролі грошових коштів населення у формуванні ресурсної бази комерційних банків України: Наукова доповідь / Ватаманюк З. Г., Дорофєєва Н. В., Мороз А. М., Савлук М. І. [Національний банк України]. — К.; Л., 2001. — 67с.
140. Шпиг Ф. І. Стратегія управління діяльністю комерційного банку / Шпиг Ф. І., Деркач О. В. — К. : ВАТ \"Бібльос\", 2000. — 122с.
141. Шулевська О. Ефективне управління ресурсами банку / О. Шулевська // Вісник Хмельницького національного університету. Ч.2. Т.1. 2005. — №4. – С. 72—74.
142. Шулевська О. Порівняльний аналіз та призначення складових ресурсної бази банку / О. Шулевська // Наука й економіка. 2008. — №2 (10). — С. 92—98.
143. Шулевська О. Ресурсні аспекти банківської кризи 2008-2009 років в Україні / О. Шулевська // Вісник НБУ. 2011. - №2. - С. 16-19.
144. Шулевська О. Чинники, що визначають формування ресурсної бази банків / О. Шулевська // Фінанси, облік і аудит. 2009. - №13. - С. 202-210.
145. Шулевська О. Шляхи вдосконалення управління ресурсами / О. Шулевська // Методологія досліджень та сучасні соціальні, економічні і психологічні проблеми розвитку суспільства. 2010. – С. 314-320.
146. Brigham E. Fundamentals of financial management / Е. Brigham. – Orlando, USA: The Drained Press, 1995. – 7-th ed. – 914 p.
147. McConnell C. R. Economics: Principles, Problems, and Policies / McConnell C. R., Brue S. L. – 11th ed. – McGraw-Hill Publishing Company, 1990. – 866p.
148. Western Union стимулирует отток средств // Коммерсант №231 от 25.12.2007р.
149. www.bank.gov.ua.
150. www.ukrstat.gov.ua.
151. www.usb.com.ua
152. www.fg.org.ua