Яшин, Михаил Владимирович. Управление просроченной ссудной задолженностью коммерческого банка : на примере Сберегательного банка РФ

brief description

Яшин, Михаил Владимирович. Управление просроченной ссудной задолженностью коммерческого банка : на примере Сберегательного банка РФ : диссертация ... кандидата экономических наук : 08.00.10 / Яшин Михаил Владимирович; [Место защиты: Сам. гос. аэрокосм. ун-т им. С.П. Королева].- Самара, 2010.- 119 с.: ил. РГБ ОД, 61 11-8/790

Содержание к диссертации

Введение
1.Финансово-экономический механизм функционирования коммерческого банка в условиях неопределенности кредитного риска8
1.1 Взаимодействие банка и его клиентов на финансовом рынке 8
1.2 Международная методика и технологии работы с проблемной и просроченной задолженностью 16
1.3 Система управления и методы снижения кредитного риска в коммерческих банках РФ 21
1.4 Методы распознавания проблемной и анализ просроченной ссудной задолженности 37
2.Влияние просроченной ссудной задолженности на операционный доход коммерческого банка47
2.1 Макроэкономические и микроэкономические факторы, влияющие на формирование просроченной ссудной задолженности 47
2.2 Механизм формирования кредитного портфеля с учетом риска возникновения просроченной ссудной задолженности 57
2.3 Механизм выбора процентной ставки с учетом риска возникновения просроченной ссудной задолженности 67
2.4 Механизм выбора объема кредита с учетом риска возникновения просроченной ссудной задолженности 73
3.Разработка методов и механизма управления кредитным риском84
3.1 Управление кредитным риском в Российских банках 84
3.2 Рекомендации по определению критериев оценки проблемной задолженности банка 96
3.3 Рекомендации по работе со ссудной задолженностью банка, причисленной к проблемной задолженности 98
3.4 Метод оценки работы с проблемной и просроченной задолженностью банка и нахождения оптимальной цены продажи проблемного актива коллекторскому агентству 105
Заключение 110

Введение к работе

Актуальностьтемы исследования.Коммерческий банк, перераспределяя денежные потоки, является связующим звеном хозяйствующих субъектов экономики. Кризисные явления на мировом финансовом рынке и связанные с ними проблемы снижения банковской ликвидности в 2007 - 2008 годах, а также повышение стоимости направляемых на кредитование ресурсов, затронули российский финансовый рынок и поставили банки перед необходимостью поиска не только способов привлечения достаточных объемов средств, но и наиболее эффективного их размещения. При этом излишнее стремление банков максимально увеличить свою долю на рынке кредитования за счет активного предоставления недостаточно надежных ссуд, неизбежно приводит к росту уровня кредитного риска и становится причиной уязвимости финансовых посредников от неблагоприятных факторов внешней среды. Именно поэтому, в условиях повышения зависимости хозяйствующих субъектов российской экономики от банковского кредитного финансирования, важной проблемой является организация профессионального, отвечающего современным требованиям, сбалансированного управления рисками банковского кредитования.
В российской практике подходы, применяемые при управлении кредитным риском, требуют серьезной модернизации. Проецирование нестабильности мировых финансовых рынков на российскую экономику, диспропорции в банковском секторе, недостатки в законодательстве, слабость менеджмента в стрессовых ситуациях позволяют сделать вывод о необходимости рационального и эффективного управления кредитным риском и, прежде всего, на его начальном этапе - формирования просроченной ссудной задолженности.
Экономическая ситуация в России имеет ряд существенных особенностей, которые не позволяют применять общепринятые в мировой практике методы и механизмы оценки риска невозврата кредита на этапе возникновения просроченной ссудной задолженности, в частности, из-за ограниченности информации о предприятиях-заемщиках. В этой связи возрастает необходимость разработки адекватных российским условиям методов оценки риска просроченной ссудной задолженности, как на этапе формирования кредита, так и на этапе реализации кредитного договора.
При этом разработанные методы должны учитывать специфику российских компаний, что позволит банкам и кредитным организациям, работающим на территории Российской Федерации, применять их в практической деятельности. Все вышесказанное предопределяет актуальность темы диссертационного исследования.
Состояние изученности проблемы.В научной литературе существует достаточно большое количество работ как зарубежных, так и российских авторов, в которых рассматриваются различные аспекты прогнозирования и оценки просроченной ссудной задолженности. Вопросам оценки кредитных рисков посвящены работы И.Т. Балабанова, С. Волкова, Е.В. Иода, О.И. Лаврушина, А. Лобанова, Т.В. Осипенко, М. Помазаного, М. Рогова, М.Н. Романова, В.Т. Севрука, Ю. Соловьева, М.Г. Сорокиной, Е.Б. Супрунович, И.Р. Унаняна, В.М. Усоскина, С. Филина, В.Е. Черкасова, А. Чугунова, Э. Альтмана (Е. Altaian), М. Аммана (М. Ammann), Д. Даффи (D. Duffie), Мертона (R. Merton), П. Нарайанана (Р. Narayanan), М. Пека (М. Peck), С. Приотта (С. Pirotte), А. Саундерса (A. Saunders), К. Синглтона (К. Singleton), Р. Соммервиля (R. Sommerville), Р.Дж. Таффлера (R.J. Taffler), Р. Хальдемана (R. Haldeman), Дж. Хартцелла, (J. Hartzell) и других.
Вместе с тем, представленные в этих работах подходы к оценке кредитного риска требуют для своей реализации либо наличия у заемщиков котируемых на рынке ценных бумаг, либо присвоения заемщику кредитного рейтинга одним из ведущих рейтинговых агентств мира, либо наличия длинной кредитной истории и полной бухгалтерской отчетности за несколько лет работы. Многие российские предприятия не соответствуют перечисленным требованиям.
Необходимость разработки подходов и методов оценки для управления просроченной ссудной задолженностью, как одним из главных составляющих кредитного риска, адекватных российским условиям, определили выбор темы настоящего исследования, его цель и задачи.
Цели и задачи исследования.Целью диссертационного исследования является повышение операционного дохода коммерческого банка путем разработки методов и механизмов, направленных на снижение просроченной ссудной задолженности.
Реализация указанной цели предусматривает решение следующих задач:
1. Провести анализ и исследование теоретических основ управления кредитным риском в деятельности финансовых институтов, систематизировать и обобщить эволюционные особенности процесса управления кредитным риском.
2. Систематизировать методические подходы к оценке и управлению проблемной и просроченной ссудной задолженностью, применяемых в российских и зарубежных коммерческих банках.
3. Выявить основные факторы, влияющие на формирование просроченной ссудной задолженности и определить ее структуру.
4. Разработать механизм выбора процентной ставки и объема кредита с учетом риска возникновения просроченной судной задолженности на этапе формирования кредитного договора.
5. Обосновать выбор управляющих воздействий на основе критериальной оценки проблемной задолженности банка.
6. Предложить опционный метод оценки бизнес-риска заемщика в системе управления просроченной ссудной задолженностью.
7. Рассмотреть возможности продажи проблемного актива коллекторскому агентству, а также выявить особенности его ценообразования.
Область исследованиясоответствует пунктам: 9.17 «Совершенствование системы управления рисками российских банков»; 9.18 «Проблемы оценки и обеспечения надежности банка»; по паспорту специальности 08.00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит.
Объектом исследованиявыступает коммерческий банк и его финансовые взаимоотношения с клиентами-заемщиками.
Предметом исследованияявляются методы и механизмы управления просроченной ссудной задолженности банка на стадии формирования и управления кредитом.
Теоретическую и методологическую базуисследования составили научные концепции и разработки в области методов денежно-кредитного регулирования, управления рисками коммерческих банков, содержащиеся в публикациях российских и зарубежных ученых, прикладные исследования руководителей и ведущих специалистов ряда центральных банков, методические рекомендации научно-практических конференций и семинаров. В работе использован системный и сравнительный подходы, методы экономико-статистического анализа исходных данных, факторный анализ экономических процессов.
Научная новизнадиссертационной работы состоит в развитие теоретических положений банковского риск-менеджмента, а также в разработке методов и механизмов оценки и управления просроченной ссудной задолженностью в системе управления кредитным риском. Кроме того:
предложена концепция управления кредитным риском в системе риск-менеджмента в коммерческом банке, учитывающая конъюнктуру финансового рынка, отраслевые риски заемщиков, а также нормативные параметры ЦБ РФ;
разработана методика определения процентной ставки кредита, позволяющая, на этапе его формирования, распределить риск невозврата ссудной задолженности между кредитором и заемщиком;
- разработана модель механизма выбора суммы кредита для публичных и непубличных компаний, на основе динамики развития предприятия - заемщика, позволяющая прогнозировать возможность возникновения просроченной ссудной задолженности в будущем и оптимизировать операционный доход коммерческого банка;
- проведена адаптация опционной динамической модели Блека-Шоулза к оценке бизнес-рисков предприятия-заемщика и обоснована возможность снижения риска просроченной ссудной задолженности в системе управления кредитным процессом.
Практическая значимость диссертационного исследования заключается в возможности применения основных его положений в деятельности кредитных организаций при построении системы риск-менеджмента, в том числе, при управлении просроченной ссудной задолженности на различных этапах кредитования, включая анализ кредитоспособности, мониторинг задолженности.
Отдельные выводы могут быть предложены в качестве мер по оптимизации управления рисками на уровне банковской системы в целом.
Апробация результатов исследования. Основные результаты докладывались и обсуждались на: V всероссийской школе-семинар молодых ученых «Управление большими системами» (Липецк, 2008г.); всероссийской научной молодежной конференции «X королевские чтения» (Самара, 2009г.); всероссийской научно-практической конференции «Проблемы анализа и моделирования региональных социально-экономических процессов» (Казань, 2010г.).
Публикации. По результатам диссертационной работы было опубликовано 7 работ, в том числе 3 публикации - в ведущем рецензируемом научном издании, определенном Высшей аттестационной комиссией.
Структура и объем работы. Диссертационная работа изложена на 119 страницах, состоит из введения, трех глав, заключения, содержит 18 таблиц, 14 рисунков и список использованной литературы из 100 наименований.

Международная методика и технологии работы с проблемной и просроченной задолженностью

Для банков, функционирующих на кредитном рынке, особое место занимает проблема своевременности возврата предоставленных финансовых ресурсов. По мнению международных экспертов, увеличение доли проблемных кредитов в совокупном портфеле свыше 10% является признаком системного кризиса в банковском секторе. В настоящее время ситуация с «плохими» кредитами в большинстве стран достаточно оптимистичная, однако, еще несколько лет назад многие развитые и развивающиеся страны были вынуждены предпринимать значительные усилия для решения проблемы неудовлетворительного качества кредитного портфеля. Поскольку лучше не решать проблему, а предотвращать ее, важны системы оценки кредитного риска, оформление надлежащего обеспечения по кредитам, формирование соответствующих резервов, адекватные действия надзорных органов и монетарных властей по снижению системных рисков и улучшению макроэкономической ситуации. Однако предотвратить ухудшение качества кредитного портфеля банков удается далеко не всегда, и поэтому так важны своевременные и правильные действия государственных и частных институтов по решению проблемы накопившихся «плохих» кредитов. Мировая практика в этом плане имеет богатый опыт, который в условиях глобальной финансовой нестабильности может быть востребована. Проблема несвоевременного возврата ссудной задолженности приводит к возрастанию рисков в банковской системе, которые могут стать причиной банковского кризиса. В кризис 90-ых годов во многих развитых и развивающихся странах по ряду причин ухудшилось качество кредитного портфеля банков. Дерегулирование на фоне бурного роста финансовых и валютных рынков, масштабное движение спекулятивного капитала способствовали росту глобальной финансовой нестабильности, что также негативно влияло и на макроэкономическую ситуацию в отдельных странах. Кроме того, ситуация осложнялась недостатками в банковском регулировании и надзоре, невысоким качеством банковского менеджмента. В результате финансовое состояние значительной части заемщиков ухудшалось, банки не имели адекватной системы управления рисками, а надзорные органы и монетарные власти не предпринимали превентивных мер по снижению системных кредитных рисков. Ухудшение качества кредитного портфеля было одним из важнейших факторов развития системных банковских кризисов, охвативших в 90-е годы ряд развитых, большинство развивающихся стран и практически все государства с переходной экономикой, к которой относилась и Россия.
В странах, с переходной экономикой, проблема возврата кредитов в это время стояла крайне остро. Например, в Болгарии в качество кредитного портфеля банковского сектора характеризовалось следующими показателями: стандартная ссудная задолженность составляла 51,31%, сомнительная - 33,26, безнадежная -16,43%, что значительно превышало критический с точки зрения международных финансовых организаций 10-процентный уровень безнадежной задолженности. В 2007-2008 году ипотечный кризис США, связанный с огромным количеством просроченных кредитов по ипотечным закладным, перекинулся на весь мировой банковский сектор. Потенциальная опасность заключалась в производных финансовых инструментах, которых, по данным Банка международных расчетов, в мире обращалось на сумму порядка $500 трлн. долларов. Эксперты предполагали, что банки во всем мире потеряют на нынешнем кризисе до $30 млрд. Реальность превзошла худшие ожидания. С ноября 2007 по март 2008 года банки списали около $125 миллиардов своих активов, что привело к серьезному падению их акций. Индекс европейских банков (DJ Stoxx European banks index) с июня 2007 года упал почти на 40%. Правительства и центральные банки предприняли ряд мер по смягчению кризиса. Так, к первым числам марта 2008 года британское правительство национализировало Northern Rock, германское правительство участвовало в спасение ипотечного кредитора 1KB, а ФРС руководило спасением Bear Stearns. Плохое качество кредитного портфеля банков стран, стоявших на пороге банковского кризиса или переживавших его, ухудшало их финансовое положение в частности ликвидности, достаточности капитала, а финансовые результаты угрожали банкротством. Несостоятельность значительного числа банков, прежде всего крупных, могло углубить банковский и экономический кризис, что вынуждало монетарные власти оказывать банкам различную финансовую поддержку, в том числе для решения проблемы «плохих» кредитов. В разных странах такое решение сопровождалось не только финансовыми, но и институциональными мерами и при общих подходах достаточно сильно различалось. Механизм покупки проблемных кредитов у банков может носить как централизованный, так и децентрализованный характер. Децентрализованный способ Децентрализованный способ покупки «плохих» кредитов обычно применяется в случаях, когда трудности испытывают относительно небольшое количество кредитных организаций. Зачастую он заключается в создании при банках соответствующей структуры по управлению недействующими кредитами. Данный способ целесообразен, прежде всего, при работе с проблемными кредитами предприятий, в этом случае значение имеет накопленная банком информация о клиенте. Кроме того, создание собственного подразделения или филиала банка (так называемых «плохих» банков), в которые переводятся проблемные кредиты, позволяет банку отработать механизмы управления кредитами и контроля рисков. «Плохой» банк или бридж-банк часто укомплектован сотрудниками из материнской компании, которые, вероятно, могли бы лишиться работы, если бы проблемные кредиты были проданы государственной компании по управлению активами.
Применение схемы «плохого» банка позволяет накапливать ценные знания об управлении кредитами и, таким образом, обеспечивать развитие важных навыков в области риск-менеджмента и управления кредитным портфелем, полученные навыки значимы не только в кризисные моменты, но и во время дальнейшего восстановления и роста. Швеция в 90-е годы столкнулась с банковским кризисом, вызванным не в последнюю очередь недостаточным качеством управления рисками при масштабном ипотечном кредитовании. Правительство было вынуждено принять план по отделению проблемных кредитов крупнейших банков Nordbanken и Gota Bank путем создания государственных компаний по управлению активами — Securum и Retriva. Централизованный способ Централизованный способ покупки и управления проблемными кредитами - это иная форма решения проблемы «плохих» активов. В этом случае предусматривается создание государством специализированной корпорации по покупке и управлению проблемными кредитами всей банковской системы. Приобретаемые специализированным институтом у проблемного банка кредиты обмениваются на долговые обязательства или акции корпорации по управлению активами либо непосредственно на долговые обязательства правительства. Это наиболее эффективная форма решения проблемы «плохих» кредитов при наличии большого числа банков, испытывающих трудности, и при определенной степени однородности приобретаемых кредитов. Мировой опыт показывает, что централизованно выкупать у банков проблемные кредиты могут как монетарные власти в лице центрального банка, министерства финансов, казначейства (в Чили, Венгрии, Польше), так и агентства по реструктуризации (в Чехии, Мексике, Южной Корее). Покупка проблемных кредитов реструктурируемых банков происходит, как правило, в зависимости от глубины кризиса и финансовых возможностей государства. Так, покупка специальным институтом таких кредитов у банков может быть как частичной, так и полной, и зависит от специфики системного банковского кризиса в стране, финансовых возможностей государства, особенностей законодательства. В мировой практике в настоящее время сформировались следующие основные технологические процедуры работы с проблемными кредитами: проведение открытых торгов по продаже проблемных кредитов; банкротство должников; реструктуризация долга; привлечение частных специализированных организаций по управлению и продаже активов. В ряде стран с развитым банковским законодательством и инфраструктурой применялись и более сложные схемы. Например, в США Трастовая корпорация по делам банкротств, в ряде случаев, предоставляла возможность компании, которая приобрела у нее «плохой» кредит, вернуть этот актив корпорации в течение установленного времени [92].

Методы распознавания проблемной и анализ просроченной ссудной задолженности

Особую роль в; анализе кредитного риска?коммерческого банка занимает проблемнаяи просроченная задолженность. Для понимания места и І значения» проблемной 1 ш просроченной; задолженности рамках кредитного процесса, важным является содержание кредитного процесса как вида деятельности; характеризующегося индивидуальными особенностями. Различия деятельности в процессе осуществления! банком кредитных операций обусловлены, во-первых, составом кредитного риска, факторами; вызывающими реализацию этих видов: кредитного риска. Во-вторых, различным характером служебных обязанностей, выполняемых сотрудниками; банка, обусловленным разнообразием объектов; принципов организации, целей деятельности. В структуру кредитного риска входят риск конкретного заемщика-и риск портфеля. Факторы кредитного риска носят как внешний характер: по отношению к банку, так и внутренний. Факторы, носящие внешний характер, связаны с возможностью реализации кредитного риска по причине, не зависящей от деятельности персонала кредитного подразделения банка. Заемщик может не вернуть кредит, несмотря на добросовестные действия сотрудников банка. Напротив, факторы, носящие внутренний характер связаны с ошибками персонала, допущенными в ходе оформления кредитной документации, ошибками при оценке кредитоспособности заемщика, нарушениями должностных инструкций и ошибками, заложенными в самих правилах осуществления кредитования. Важно правильно оценить кредитные риски, которые возникают перед банком из-за появления проблемной и просроченной ссудной задолженности. Так как чрезмерное увеличение кредитного риска приводит к нестабильности банковской системы и конкретного банка в частности. Поэтому правильная оценка и анализ возможной проблемной и просроченной ссудной задолженности позволяет минимизировать риски, связанные с устойчивостью банка. Одним из механизмов призванных минимизировать возможные потери банка и повысить его устойчивость является создаваемый банком резерв. В зависимости от анализа кредитного портфеля банка и определения уровня проблемной и просроченной задолженности, формируется резерв.
Российские банки и Поволжский банк Сбербанка России при оценке задолженности и отнесения ее к проблемной или просроченной, исходят из двух факторов риска - это финансовое состояние заемщика и качество обслуживание им долг