Анализ и прогнозирование показателей финансового состояния организаций потребительской кооперации с учетом требований МСФО

Краткое описание

Год:

2008

Автор научной работы:

Сергеева, Светлана Александровна

Ученая cтепень:

кандидат экономических наук

Место защиты диссертации:

Орел

Код cпециальности ВАК:

08.00.12

Специальность:

Бухгалтерский учет, статистика

Количество cтраниц:

210

Оглавление диссертациикандидат экономических наук Сергеева, Светлана Александровна

Введение.
1. Теоретико-методические основы анализа и прогнозированияфинансовогосостояния организаций потребительской кооперации.
1.1. Этапы развития и особенностиорганизацийпотребительской кооперации как объекта анализа финансовогосостояния.
1.2. Методика проведения анализа и прогнозирования финансового состояния организацийпотребительскойкооперации и его информационное обеспечение.
1.3. Раскрытие информации финансовойотчетностидля целей анализа и прогнозирования финансового состояния сучетомтребований МСФО.
2.Анализи прогнозирование финансового состояния организаций потребительскойкооперации.
2.1. Анализтекущегофинансового состояния.
2.2. Анализ финансовых результатов деятельности организаций в целях повышения эффективности оценки текущего финансового состояния.
2.3.Прогнозированиефинансового состояния и результатов деятельности организаций.
3. Методические рекомендации по совершенствованию анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации.
3.1. Оптимизация структуры и содержания пояснительной записки в целях повышения аналитичности отчетности для анализа финансового ' состояния организаций.
3.2. Совершенствование анализа текущего финансового состояния на базе методики финансовых коэффициентов.
3.3. Обоснование методики прогнозированиякризисногофинансового состояния организаций потребительской кооперации.

Введение диссертации (часть автореферата)На тему "Анализ и прогнозирование показателей финансового состояния организаций потребительской кооперации с учетом требований МСФО"

Актуальность темы исследования. Одним из основных препятствий на пути к экономическому росту российских организацийпотребительскойкооперации является медленный процесс экономических преобразований, происходящих в настоящее время в системе потребительскойкооперациии направленных на повышение эффективности ее работы в целом и улучшение отдельных финансовых показателей.
К числу наиболее характерных проблем, препятствующих эффективному функционированиюкооперативныхорганизаций в сложившихся условиях рыночной экономики, относится ориентация данных организаций накраткосрочныецели в ущерб долгосрочным, а также сложность достижения положительных финансовых результатов при ярко выраженной социальной направленности деятельности, которая является главной особенностью деятельности потребительской кооперации.
В этих условиях роль анализа и прогнозирования финансового состояния возрастает пропорционально важности принятия обоснованного экономического решения. Создание согласованных подходов к анализу и прогнозированию финансового состояния организаций потребительской кооперации в рамках единой комплексной методики становится особенно актуально.
Объективная необходимость в уточнении целей, задач и содержания анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации согласно современным условиям, дискуссионность и неполная разработанность ряда принципиальных вопросов по методике проведения анализа и прогнозирования финансового состояния кооперативных организаций с учетом специфики и особенностей их деятельности, обусловили выбор темы диссертации, предмет, объект и содержание диссертационного исследования.
Степень разработанности проблемы. Диссертационное исследование опирается с одной стороны на исследования отечественных и зарубежных авторов, занимающихся проблемами информационного обеспечения и совершенствования анализа и прогнозирования финансового состояния, с другой - на работы авторов, рассматривающих проблемы повышения эффективности работы и улучшения финансового состояния организаций потребительской кооперации.
Информационному обеспечению и методике проведения анализа и прогнозирования финансового состояния посвящены труды российских ученых
М.С.Абрютиной, С. Б. Барнгольц, В.Р.Банк, JI.T. Гиляровской, J1.B. Донцовой,
О.В.Ефимовой, В.В. Ковалева, J1.C. Коваль, Н.П.Кондракова, М.Н. Крейниной,
Н.П.Любушина, В.П. Лукина, И.А. Масловой, Л.И.Малявкиной, М.В. Мельник,
Е.А.Мизиковского, О.М. Островского, В.Ф. Палия, В.В.Патрова, Г.И. Пашигоревой, В.И. Пилипенко, Л.В. Поповой, H.A.Никифоровой, С. И. Пучковой,
H.A.Русак, A.B. Тараскиной, А.Д. Шеремета, Я.А.Фоминаи др., а также труды авторов ближнего - Г.В. Савицкой и др. и дальнего зарубежья - Л.А. Берн-ü стайна, И.Бетге, Дж. Бэйли, Дж.А. Гордона, H.H.Миллера, Ж. Перара,
Э.Хелферта, У.Ф. Шарпа, Дж. К. ВанХорна, P.M. Кейнса, Ж. Ришара и др.
Вопросы улучшения эффективности работы и улучшения финансового состояния организаций потребительской кооперации изложены в трудах
A.Н.Великородного, В.И. Теплова, Е.В. Исаенко, Т.Ф.Тарасовой, П.М. Чорбы, Л.П. Чижовой, Е.В.Токарь, Р.Э. Байхаджиева, И.А. Слабинской,
B.В.Коротковой, М.В. Сероштан и др.
Признавая значимость выполненных исследований, необходимо отметить, что до настоящего времени отсутствует теоретическая и методическая целостность в подходах к методике анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации с учетом требований международных стандартов и особенностей деятельности данных организаций.
Дальнейшая разработка и углубление теоретических и практических положений по вопросам анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации требует дополнительных исследований, что предопределило выбор темы, цели и задач диссертационной работы.
Целью диссертационного исследования является разработка научно-методических и практических рекомендаций, способствующих совершенствованию методики анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации с учетом требований международных стандартов.
Поставленная цель обусловила необходимость решения следующих задач:
- уточнить экономическую сущность и содержание понятийного аппарата, составляющего основу исследования, разработать и обосновать концептуальную схему методики анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации;
- провести сравнительный анализотчетностироссийских организаций потребительской кооперации и отчетности, составленной в соответствии с требованиями международных стандартов (МСФО), в целях выявления существенных отличий между ними, влияющих на проведение анализа финансового состояния и разработки рекомендации по оптимизации структуры и содержания пояснительной записки;
-спрогнозироватьфинансовое состояние организаций потребительской кооперации на основе результатов проведенного анализатекущегофинансового состояния;
- разработать методические рекомендации, направленные на повышение эффективности оценкиплатежеспособностии финансовой устойчивости организаций потребительской кооперации на базе финансовых коэффициентов;
- исследовать причины возникновениякризисногофинансового состояния организаций потребительской кооперации, стадии его развития, внести предложения по идентификации финансовогокризисана ранней стадии.
Объектом исследования являетсяхозяйственнаядеятельность организаций потребительской кооперации Центрального Федерального округа России.
Предмет исследования составляют теоретические и методические аспекты анализа и прогнозирования финансового состояния организаций с учетом требований МСФО.
Область исследования соответствует пунктам 1.4 «Методологические основы ицелевыеустановки бухгалтерского учета и экономического анализа», 1.7 «Адаптация различных систембухгалтерскогоучета. Их соответствие международным стандартам», 1.16 «Анализ и прогнозирование финансового состояния организации» ПаспортаВАКспециальности 08.00.12 «Бухгалтерский учет, статистика».
Теоретико-методологической основой исследования служат фундаментальные исследования российских и зарубежных ученых в области анализа и прогнозирования финансового состояния, законодательные и нормативные документы, касающиеся исследуемых вопросов, международные и национальные стандарты учета и отчетности, материалы научных конференций, материалы и рекомендации профессиональныхбухгалтерскихорганизаций.
Методика исследования основана на использовании диалектической логики и системного подхода к объекту исследования. В процессе исследования применялись общенаучные и специальные приемы и методы: индуктивный, дедуктивный, абстрактно-логический, статистический,балансовыйметоды, метод группировки, методы сравнительного и факторного анализа, экономико-математические методы.
Информационной базой исследования являются статистические сборники основных показателей социально-экономической деятельности потребительской кооперацииЦентросоюзаРФ, финансовая отчетность потребительских обществ ипотребительскихсоюзов, научно-методическая литература.
Научная новизна диссертационного исследования заключается в разработке теоретических положений, практических рекомендаций по информационно-аналитическому обеспечению и методике проведения анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации с учетом требований международных стандартов.
Научная новизна диссертационного исследования подтверждается следующими научными результатами, выносимыми на защиту:
- предложена авторская трактовка понятия «финансоваяотчетность» на основании выявленных признаков, характеризующих современную отчетность как систему информационных элементов, предназначенную для анализа финансового состояния организации, что позволяет осуществить переход от понятия формы отчетности к базовым элементам и установитьцелевуюнаправленность их формирования (1.4. паспорта ВАК специальности 08.00.12);
- проведен сравнительный анализ междуотчетностьюорганизаций потребительской кооперации и отчетностью, составленной по требованиям МСФО, на основании которого выявлены отличия, отрицательно влияющие на проведение анализа финансового состояния и предложены направления устранения этого влияния в целях достижения обоснованных выводов о способности организации кбесперебойномуфинансированию и устойчивому функционированию, а также внесены рекомендации по оптимизации структуры и содержания пояснительной записки в целяхрационализациисоотношения затрат и выгоды при подготовке пояснительной информации и повышения аналитичности отчетности в оценке финансового состояния (1.7. паспорта специальности 08.00.12 ВАК);
- рекомендована к использованию комплексная методика, объединяющая задачи анализа и прогнозирования финансового состояния организации для возможности прогноза финансовой ситуации без отрыва от особенностей ее текущего развития (п. 1.16 паспорта специальности 08.00.12 ВАК);
- разработана система индикаторных коэффициентов на основе специальной оценочной шкалы, способствующая решению выявленных проблем применения коэффициентов и направленная на повышение эффективности оценки платежеспособности и финансовой устойчивости организаций потребительской кооперации (п. 1.16 паспорта специальности 08.00.12 ВАК);
- усовершенствована методика прогнозирования кризисного финансового состояния организаций, основанная на задаче двухальтернативного принятия решений с риском в рамках теории распознавания образов, отличающаяся высокойгарантированнойстепенью достоверности и способностью выявления кризиса на ранней стадии (п. 1.16 паспорта специальности 08.00.12 ВАК).
Практическая значимость результатов исследования заключается в том, что их использование в работе организаций потребительской кооперации способствует повышению эффективности проведения анализа и прогнозирования их финансового состояния.
Апробация и внедрение результатов исследования. Основные результаты исследования, сформулированные в диссертации, апробированы в установленном порядке и доложены на международных научно-практических конференциях «Наука и образование-2005» (Днепропетровск, 2005), «Образование и наука без границ-2005» (Прага, 2005); на региональных научно-практических конференциях «Современные проблемыкооперативногообразования и науки» (Белгород, 2005), «Интеграциянауки, практики и образования потребительской кооперации» (Белгород, 2006).
Разработанные практические рекомендации по проведению анализа и прогнозирования финансового состояния используются в деятельности Белгородскогорайпо, Прохоровского райпо и Белгородского областногопотребительскогосоюза, что подтверждено актами о внедрении результатов исследования.
Материалы диссертации используются в учебном процессе при подготовке и проведении занятий по дисциплинам «Комплексный экономический анализхозяйственнойдеятельности», «Анализ финансовой отчетности» в Белгородском университете потребительской кооперации.
Публикации. По теме диссертационного исследования опубликовано 11 работ общим объемом 24,7 п.л., в т.ч. авторских 14,1 п.л.
Объем и структура диссертационного исследования обусловлены целью и задачами, поставленными и решенными в процессе исследования.
Работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы, содержащего 146 наименований и 20 приложений. Содержание работы изложено на 178 страницах основного текста, включает 37 таблиц, 13 рисунков.

Список литературы

Заключение диссертациипо теме "Бухгалтерский учет, статистика", Сергеева, Светлана Александровна

Выводы о способности организации генерировать и балансироватьденежныепотоки делаются на основании анализа формы № 4 «Отчета о движенииденежныхсредств».
Как уже было отмечено в п. 1.3, денежные потоки группируются в отчете формы № 4 по трем направлениям:текущей(операционной), инвестиционной и финансовой деятельности. Наибольший интерес дляаналитика, представляет информация о возможности организации за счетчистогоденежного потока по текущим операциям (далее ЧДПТ) обеспечить будущиевыплатыпо основной деятельности, а так жеинвестициив долгосрочные активы. Положительный ЧДПТ, характеризует степеньсамофинансированияорганизации, является предпосылкой гарантии стабильности ее существования вдолгосрочнойперспективе. В результате текущей деятельности может быть получен и отрицательный ЧДПТ, то естьчистыйотток денежных средств. Он покрывается за счетсокращенияинвестиционных вложений и/или источников внешнегофинансирования.
К определению величины ЧДПТ существует два подхода.
Первый из них заключается в расчете ЧДПТ от показателявыручкиот продажи, на основе данных обоборотахна счетах денежных средств безпривлеченияданных баланса и отчета оприбыляхи убытках. Такой метод называется прямым. Превышение поступлений надвыплатамиозначает приток средств, превышениевыплатнад поступлениями - отток средств.
Чистыеденежные потоки от инвестиционной и финансовой деятельностирассчитываютсятолько прямым методом. Анализ движения денежных средств и их эквивалентов БелгородскогоОПСза 2006 год прямым методом представлен в приложении 7.
В соответствии со вторым методом расчет ЧДПТ ведется от показателячистойприбыли (убытка) с необходимыми еекорректировкамина.статьи, не отражающие движение реальныхденегпо соответствующим счетам (такие какамортизация, изменения дебиторской задолженности, расходов будущих периодов) с целью устранить влияние, оказываемое ими начистуюприбыль. Для этого при расчетах дополнительно используютсябаланс, отчет о прибылях иубыткахи приложение к балансу (форма № 5). Этот метод называется косвенным.
Информация- о движении денежных средств и их эквивалентов Белгородского ОПС за 2006 год рассчитанная косвенным методом приведена в приложении 8.
Данные таблиц, представленных в приложениях 7 и 8 свидетельствуют о том, что денежные средства Белгородского ОПС за анализируемый период уменьшились на 2 634 тыс. руб. и составили на конец 2006 года 13 492 тыс. руб.
Это увеличение произошло за счет положительного чистогоденежногопотока от текущей деятельности в размере 29 731 тыс. руб., положительного чистого денежного потока от финансовой деятельности в размере 9 009 тыс. руб., и отрицательного денежного потока от инвестиционной деятельности в размере 41 374 тыс. руб. Отрицательная величина чистого денежного потока по инвестиционной деятельности сложилась за счетприобретенияактивов долгосрочного характера ипрочихинвестиционных вложений на общую сумму 71 526 тыс. руб. на фоне незначительного притока денежных средств на общую сумму 30 152 тыс. руб. Данный факт свидетельствует с одной стороны онаращенииорганизацией внеоборотных активов, что является положительным, фактом, с другой о необходимости покрытия произошедшегооттоказа счет увеличения поступлений по обычной текущей деятельности в целях сохранения стабильности работы организации в перспективе.
Необходимо отметить, что в основе рассмотренных методов анализа денежных потоков.лежит единый принцип, заключающийся в идентификации по возможности всех операций, осуществляемых в организации и затрагивающих (прямо или косвенно) движение (оттоки приток) денежных средств.
В тоже время, каждый из способов имеет свои достоинства и недостатки, отмеченные в приложении 9, которые важно учитывать на практике при выборе одного из методов.
Еще одним важным критерием оценки финансового состояния являетсяплатежеспособность, под которой понимается возможность организаций исполнять своиобязательствапри наступлении сроков платежа ивозмещатькредиторскую задолженность за счеттекущихпоступлений денежных средств. Платежеспособность существенно влияет на формы и условия проведенияторговыхопераций, на инвестиционную привлекательность организации, и в первую очередь на возможность получениякредитов.
Степень способности организации исполнять свои обязательства напрямую зависит от степениликвидностиее активов, которая в свою очередь определяется продолжительностью временного периода, в течение которогоактивымогут быть переведены вденежнуюформу.
Категория ликвидности имеет важное значение для формирования грамотной финансовой политики организацийпотребительскойкооперации, играет особую роль в периоды экономическихкризисов, имеющих в настоящее время место в отдельныхпотребительскихобществах.
Анализ структуры и динамикиликвидныхактивов Белгородского ОПС, представлен в таблице 10. Для оценки ликвидностиактивовиспользована общепринятая группировка активов по степени убывания ликвидности на четыре группы [7; 22]:
А1 - наиболееликвидныеактивы (денежные средства икраткосрочныефинансовые вложения);
А2 -быстрореализуемыеактивы (дебиторская задолженность, платежи по которойожидаютсяв течение 12 месяцев ипрочиеоборотные средства);
АЗ -медленнореализуемыеактивы (запасы за вычетом расходов будущих периодов иналогна добавленную стоимость);
А4 -труднореализуемыеактивы (активы, предназначенные для длительного использования идебиторскаязадолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев).
Заключение
Российскаяпотребительскаякооперация прошла сложный путь развития, на котором отмечалось несколько экономическихспадови подъемов. В настоящее время с переходом страны к рыночным отношениям и принятием Концепции развитиякооперацииРоссийской Федерации на период до 2010 года принята к реализации стратегия стабилизации финансового состояниякооперативныхорганизаций в целях достижения поставленных перед ними экономических и социальных задач. Уже получены первые положительные результаты, однако выявленные в работе основные особенности функционирования, такие какмногоотраслевойхарактер деятельности; статус потребительской кооперации как социально ориентированной системы; низкая платежеспособностьпотребительскогосектора; географическая удаленность отдельных структурныхподразделенийв условиях неразвитой транспортнойинфраструктуры; наличие специфичных механизмов внутрисистемногоперераспределенияфинансовых ресурсов; особенности механизма формированиякапитала; наличие дополнительного источника формированиязаемногокапитала в виде привлеченных средств населения, оказывают определенное влияние на изменение финансового состояния кооперативных организаций и вносят свои коррективы в тенденции развития системы потребительской кооперации в целом.
В процессе исследования по каждой из перечисленных выше особенностей деятельности был определен положительный или отрицательный характер ее влияния, и доказано, что данные особенности, а также спецификаорганизационнойприроды, механизмов формирования и распределения финансовых ресурсов в организациях потребительской кооперации требуют разработки индивидуального подхода к анализу и прогнозированию их финансового состояния.
В первой главе диссертационного исследования на основании изучения концептуальных теоретико-методологических положений аналитической науки и проведенного критического анализа литературных источников были уточнены определения понятий «финансовое состояние» и «анализа и прогнозирование финансового состояния» в следующих формулировках:
Финансовое состояние — это экономическая характеристика способности организации кбесперебойномуфинансированию своей деятельности и устойчивому функционированию втекущемпериоде и долгосрочной перспективе.
Анализ и прогнозирование финансового состояния представляет собой комплексный процесс исследования, главной целью которого является выработка обоснованных выводов о способности организации к бесперебойномуфинансированиюи устойчивому функционированию в постоянно изменяющихся условиях деятельности.
Данные определения не противоречат определениям, данным другими авторами, в тоже время они более лаконичны и отличаются тем, что акцентируют внимание на важном аспекте финансового состояния:обеспеченностиорганизации финансовыми ресурсами как вкраткосрочном, так и в долгосрочном периодах.
В процессе исследования теоретико-методических основ предмета исследования разработана концептуальная схема методики проведения анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской копе-рации, включающая несколько взаимосвязанных и взаимозависимых блоков. Схема объединяет совокупность методов анализа и прогнозирования, позволяющих решить определенные задачи для достижения целей комплексного исследования, а также основанные на этих методах алгоритмы расчета финансовых показателей.
В связи с тем, основным информационным источником для проведения анализа финансового состояния является финансоваяотчетностьв работе потребовало уточнения содержание данного понятия.
По нашему мнению, современную отчетность необходимо рассматривать как систему информационных элементов, в которой каждый информационный элемент несет в себе сведения об экономических объектах, явлениях и процессах, которые уменьшают имеющуюся степеньнеопределенностио текущем финансовом состоянии и перспективах развитияхозяйствующегосубъекта.
Доказательством того, что финансовая отчетность является системой информационных элементов, служит то, что она обладает всеми признаками (критериями), которым должна удовлетворять любая система, такими^ как: структурность, иерархичность, наличие системообразующих связей, наличие определенного уровня целостности, наличие механизма обработки информационных данных, наличие единой цели. Цель выражает основную направленность составленияотчетностии заключается в предоставлениизаинтересованнымпользователям объективной информации о финансовом состоянии хозяйствующего субъекта, для возможности принятия на ее основе экономических решений.
Исходя из нового понимания сущности финансовой отчетности и выявленных критериев, которым она удовлетворяет, дана авторская трактовка этого понятия. Считаем, что под финансовойотчетностьюследует понимать единую систему, состоящую из взаимосвязанных и взаимозависимых информационных элементов, обеспечивающих в своей совокупности достижение определенной цели: формирование объективной информации для получения пользователями данных о финансовом состоянии хозяйствующего субъекта для возможности принятия на ее основе экономических решений.
Если в основе определения понятия отчетности как «системы данных» лежат процедурные аспекты, то есть принципы отражения и группировки фактовхозяйственнойжизни, сформированных бухгалтерским учетом, то в определении «система информационных элементов» применительно к финансовой отчетности на первый план выходят вопросы формирования и восприятия показателей, характеризующих финансовое состояние организации. Таким образом, от форм отчетности, заполненных данными, был произведен переход к понятию базовых элементов отчетности, и не важно в какой форме они будут представлены завтра. Кроме того, в авторской трактовке понятия «финансовая отчетность» указанацелеваянаправленность ее составления, декларирование которой способствует наиболее полномуудовлетворениюинтересов пользователей отчетности.
Можно утверждать, чтокооперативныеорганизации как полноправные участники рыночных отношений в настоящее время испытывает все трудности периода адаптации финансовой отчетности к международным стандартам (МСФО), что и коммерческие предприятия. В связи с этим для грамотного управленияфинансамипотребительской кооперации и возможности дальнейшейинтеграциироссийских кооперативных организаций в рамках Международногокооперативногоальянса необходимо учитывать влияние на финансовую отчетность требований МСФО.
В процессе исследования определено, что финансовую отчетность организаций потребительской кооперации можно считать частично адаптированной к
МСФО, однако она еще требует доработки, которая позволит устранить отрицательное влияние выявленных существенных отличий, остающихся на сегодняшний день в отчетности кооперативных организаций, раскрыть все особенности деятельности потребительских обществ какнекоммерческихорганизаций, и в тоже время отразить все показатели, необходимые для объективного анализа фиVнансовогосостояния и получения обоснованных аналитических выводов.
Анализтекущегофинансового состояния и результатов деятельности организаций потребительской кооперации на основе финансовой отчетности, проведенный во второй главе диссертационного исследования позволил сделать следующие выводы. На конец 2004 года и 2005 года по конечным результатом работы Белгородского областного потребительского союза являлсянепокрытыйубыток. В 2005 году его сумма возросла на 7562 тыс. руб. по сравнению с 2004 годом, что является, безусловно, отрицательным фактором, отражающим в целом неудовлетворительные финансовые результаты работы региональных подразделений областного потребительского союза. Однако в 2006 году финансовое положение несколько улучшилось, полученачистаяприбыль в размере 31 тыс. руб.
Динамика основных статейбалансаза анализируемый период времени в разрезе отдельных организаций потребительской кооперации в целом неустойчивая, указывает на наличие проблем в функционировании организаций. Во многом на финансовое состояние организаций оказывает влияние состояниедебиторскойи кредиторской задолженности. В целом по Белгородскому ОПС в 2004 г. и 2005 г. наблюдается рост дебиторскойзадолженности, который связан с одной стороны, с широким использованием некоторыми организациями, входящими в состав, Белгородского ОПС,коммерческихкредитов для авансирования (кредитования) своихпокупателей, а с другой - с наличием организаций, допускающих несоблюдение договорной и расчетной дисциплины и несвоевременное предъявление претензий по возникающимдолгам.
За 2006 год общая сумма дебиторской задолженности по Белгородскому ОПСсократиласьна 7,13% по отношению к 2005 году и составила 39679 тыс. руб. Снижение дебиторской задолженности указывает снижает угрозу для финансовой устойчивости Белгородского ОПС и свидетельствует о некотором улучшении договорной и расчетной дисциплины в большинстве кооперативных организациях, входящих в составоблпотребсоюза. Однако рост на протяжении всего исследуемого периодакредиторскойзадолженности, в 2004-2006 гг. опережает рост дебиторской задолженности, что свидетельствует об угрозе стабильности будущего финансового состояния потребительского союза.
Анализ денежных потоков,платежеспособностии финансовой устойчивости по данным финансовой отчетности указал на уменьшение суммы ликвидных активов, находящихся в распоряжении организации, недостаточности средств для покрытиякраткосрочныхобязательств, и высокой зависимости Белгородского ОПС отзаемныхисточников, что подтверждает выводы о его нестабильном финансовой состоянии.
В разрезе отдельных кооперативных организаций имеются тенденции к улучшению финансового состояния, однако их положительные результаты нивелируются отрицательными результатами иубыткамиот деятельности других организаций, входящих в состав потребительского союза. В результате этого в целом Белгородскийпотребительскийсоюз в рейтинге областных потребительских союзов Центрального федерального округа за 2004-2006 гг. занимает только четвертое место, после Воронежского,Липецкогои Курского облпотребсоюзов. Убыточными остаются сельскохозяйственная, производственная изаготовительнаяотрасли потребительской кооперации, низкаядоходностьстроительной деятельности и транспортных услуг кооперативных организаций компенсируется доходами других отраслей, что часто служит причиной принятия необоснованныхуправленческихрешений о повышении цен итарифовна продукцию прибыльных отраслей.
В целях повышения эффективности прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации в работе предложено осуществить переход от использования отдельных локальных методик прогнозирования к комплексной методике, в рамках которой одновременно выполняются задачи текущего анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации.
Данная методика разработана на основе следующих исходных положений:
1) все направления (блоки) текущего финансового анализа служат информационной базой для прогнозирования;
2) каждое экономическое явление, в том числе и финансовое состояние чаще определяется не одним, обособленным, а целым комплексом взаимосвязанных показателей;
3) направления анализа и прогнозирования финансового состояния тесно взаимосвязаны и взаимозависимы.
Исходя из вышеназванных положений, для разработки методики в работе были поставлены.и решены следующие задачи:
1) определены ключевые (наиболее информативные) показатели-индикаторы, характеризующие финансовое состояние хозяйствующего субъекта: коэффициенткапитализации; коэффициент текущей ликвидности; коэффициент обеспеченности собственнымиоборотнымисредствами; коэффициент обеспеченности процентов куплате; рентабельность продаж; рентабельность собственного капитала;
2) обоснованы нормативные значения выбранных ключевых показателей применительно к системе потребительской кооперации;
3) определены границы классов финансового состояния в целях разграничения финансового состояния организации на неустойчивое, среднее и устойчивое;
4) произведен анализ текущего финансового состояния организации и его прогноз на следующий год.
Реализация предложенной методики позволиласпрогнозироватьфинансовое состояние Белгородского ОПС на 2007 год и сделать вывод о том, что несмотря на колебания значений отдельных коэффициентов, в целом финансовое состояние организации будет находится на среднем уровне, при котором гарантируется достаточный уровень дляпогашенияосновных обязательств и обеспечения основных потребностей вфинансировании.
Третья глава диссертационной работы посвящена выработке методических рекомендаций по совершенствованию анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации, а также практических рекомендаций, направленных на повышение аналитичности отчетности в оценке финансового состояния.
Повысить аналитические возможности отчетности в целях анализа и прогнозирования финансового состояния организаций, предлагаем через совершенствование пояснительной записки. В частности, для организаций потребительской кооперации внесены конкретные рекомендации по совершенствованию ее структуры и содержания, с учетом требования оптимального соотношения затрат ивыгодыпри подготовке пояснительной информации. Предложенные автором аналитические таблицы позволяют привести пояснительную информацию в упорядоченный системный вид, а также изложить весь, необходимый для глубокого и качественного анализа материал, с учетом требований ясности, наглядности и уместности.
В процессе исследования возможностей повышения эффективности оценки платежеспособности и финансовой устойчивости организаций потребительской кооперации в рамках проведения текущего анализа финансового состояния; были выявлены и раскрыты основные проблемы, препятствующие полному использованию аналитического потенциала метода финансовых коэффициентов:
- проблема целесообразности использования коэффициентов;
- проблема включения тех или иных компонентов в расчет;
- проблема определения оптимальных значений коэффициентов.
Для решения каждой проблемы внесены конкретные предложения.
На основании выявленных и раскрытых проблем применения финансовых коэффициентов разработана авторская методика расчета ключевых (индикаторных) коэффициентов для оценки платежеспособности и финансовой устойчивости организаций потребительской кооперации. Методика включает следующие этапы:
1) определение ключевых (индикаторных) коэффициентов, наилучшим образом характеризующих финансовое положение конкретной организации;
2) определение оптимальных интервалов значений ключевых коэффициентов для организаций; потребительской кооперации;
3) расчет значений коэффициентов (на основании уточненных формул) за ряд лет с выявлением тенденций (динамики) изменения данных коэффициентов;
4) отнесение коэффициентов к определенному классу и группе, характеризующих их состояние определенную дату, с учетом тенденций изменения данных коэффициентов;
5) получение аналитических выводов о платежеспособности и финансовой устойчивости организации на основании специальной оценочной шкалы.
Методика способствует решению выявленных проблем применения коэффициентов и направлена на повышение эффективности оценки платежеспособности и финансовой устойчивости организаций потребительской кооперации.
Произведенная систематизация наиболее известных методик выявлениякризисногофинансового состояния организаций, критическое исследование ихпреимуществи недостатков, привело к выводу, что ни одна из них на сегодняшний день не позволяет точно и достоверно идентифицироватькризис. В тоже время высокий уровень нестабильности работы многих российских организаций обуславливает частые симптомы возникновениякризиса, что диктует необходимость поиска более эффективных подходов к прогнозированию кризисного финансового состояния.
В целях повышения точности идентификации кризиса на ранней стадии, в организациях потребительской кооперации предложена к применению эффективная методика определения кризисного состояния организаций, основанная на задаче двухальтернативного принятия решений с риском в рамках теории распознавания образов.
Эффективность методики подтверждается важнейшими требованиями, которые она успешно выполняет: получением высокойгарантированнойдостоверности выявления кризиса на ранней стадии и обеспечением непрерывного наблюдения за тенденциями развития деятельности организации в целях отслеживания их увеличения илиспада.
Авторским вкладом в предложенную методику выявления кризисного финансового состояния является внедрение в алгоритм решения задачи распознавания образов подготовительного этапа, на котором должно происходить первоначальное формирование и последующее периодическое уточнение списка нормально функционирующих и, находящихся вкризисномсостоянии организаций, с которыми будет идти сравнение анализируемой организации.
Считаем, что данный подготовительный этап необходим, чтобы свести к минимуму риск использования в решении задачи распознавания образов, обучающих организаций, фактическивыбывшихиз той группы, к которой они относились на предыдущую дату.
Для прогнозирования кризисного финансового состояния Белгородскогорайпопо усовершенствованной методике, автором избраны три признака:рентабельностьпродаж, сумма оборотных средств и сумма всехобязательств, числящихся за организацией. Произведенный анализ указал, что исследуемая организация не будет в ближайшее время испытыватькризисныхсимптомов с высокой гарантированной достоверностью в 0,996.
В целом, проведенное исследование показало, чтофактическоеналичие достоверной информации о финансовом состоянии организаций, в том числе и организаций потребительской кооперации, без ее грамотного анализа, не может обеспечитьзаинтересованныхпользователей объективными выводами, для возможности принятия на их основе экономических решений. В связи с этим, диссертационное исследование было посвящено разработке научных и практических рекомендаций по совершенствованию методики анализа и прогнозирования финансового состояния организаций потребительской кооперации, а также поиску путей повышения аналитичности финансовой отчетности как аналитической базы.
Полученные на основании проведенных исследований выводы и предложения подтверждают достижение поставленных в работе цели и задач, выявляют перспективу дальнейших исследований.

Список литературы диссертационного исследованиякандидат экономических наук Сергеева, Светлана Александровна, 2008 год

1.Абрютина, М. С. Финансовый анализкоммерческойдеятельности: учеб. пособие. М.:Финпресс, 2002. - 176 с. - ISBN 5-8001-0030-6.
2.Алесинская, Т. В. Экономико-математические методы и модели : учеб. пособие по решению задач. Таганрог :ТРТУ, 2002. - 153 с.
3. Анализ финансовойотчетности: учеб. пособие / О. В.Ефимова, М. В. Мельник. М.: Омега-Л, 2004. - 408 с. - ISBN 5-98119-249-6.
4. Анализхозяйственнойдеятельности предприятия: учеб. пособие / Ермолович JI. JI. и др.; под общ. ред. JI.JL Ермолович. Мн. : Интерпрес-сервис;Экоперспектива, 2001. - 576 с. - ISBN 985-6656-03-6.
5.Баканов, М. И. Теория экономического анализа: учебник / М. И. Баканов, А. Д.Шеремет. Изд. 4-е, перераб. и доп. - М. :Финансыи статистика, 2002. - 416 е.: ил. - ISBN 5-279-02042-7.
6. Баканов, М. И. Экономический анализ вторговле: учеб. пособие / под ред. М. И.Баканова. М. : Финансы и статистика, 2004. - 400 е.: ил. -ISBN 5-279-02725-1.
7.Банк, В. Р. Финансовый анализ: учеб. пособие / Р. В. Банк, С. В. Банк, A.B.Тараскина. М. : ТК Велби, Проспект, 2005. - 344 с. - ISBN 5-482-00022-2.
8.Барнгольц, С. Б. Методология экономического анализа деятельностихозяйственногосубъекта: учеб. пособие / С. Б.Барнгольц, М. В. Мельник. М. : Финансы и статистика, 2003. - 240 е.: ил. - ISBN 5-279-02646-8.
9.Басовский, JI. Е. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учеб. пособие / JI.E.Басовский, E.H. Басовская. — М. : Инфра-М, 2004. 366 с. - (Высшее образование). - ISBN 5-16-001684-8.
10. Ю.Бернстайн, JI. А. Анализ финансовой отчетности: теория, практика и интерпретация: пер. с англ. О.В. Скаликова. / Науч. ред. пер. И. И. Елисеева ; гл. ред. серии Я. В. Соколов. М. : Финансы и статистика, 2002.-624 с.-ISBN 5-279-01555-5.
11. П.Бетге, Й.Балансоведение: пер. с нем. / Науч. ред. В.Д.Новодворский; вступ. А. С. Бакаева ; прим. В. А. Верхова. М. :Бухгалтерскийучет, 2000. - 454 с. - ISBN 5-85428-078-7.
12.Блауг, М. Экономическая мысль в ретроспективе: пер. с англ. / М. Блауг. -Изд. 4-е, перераб. и доп. М.: Дело ЛТД, 1994. - 720 с. - ISBN 5-86461-151-4.
13. З.Богомолова, E.B. Совершенствование методики экономического анализа на современном этапе развития России //Аудити финансовый анализ. — 2005.-№ 1.-С. 73-79.
14. М.Болыпой экономический словарь / под. ред. А. Н.Азрилияна. Изд. 4-е, перераб. и доп. - М. : Институт новой экономики, 1999. — 1248 с. — ISBN 5-89378-004-3.
15. Бочаров, В.В. Финансовый анализ / В.В.Бочаров. СПб : Питер, 2005. -204 е.: ил.-ISBN 5-318-00155-6.
16.Бригхэм, Ю. Ф. Энциклопедия финансовогоменеджмента: сокр. пер. с англ. / редкол. : A.M. Емельянов [и др.]. Изд. 5-е. — М. :РАГС; ОАО Изд-во «Экономика», 1998. 823 с. - ISBN 5-282-01881-0.
17. Бровкина, Н.Д. Анализ отчета оприбыляхи убытках // Аудит и финансовый анализ. 2004. - № 1. - С. 62-69.
18. Бушуев, П.В., Чистякова, Т.Ю. Инвестиционная стратегия России // Аудит и финансовый анализ. — 2004. — № 1. — С. 197-200.
19.ВасильеваJI. С. Финансовый анализ: учебник / JI. С. Васильева, М.В.Петровская. М.: КНОРУС, 2006. - 544 с. - ISBN 5-85971-241-3'.
20. Власов, В. В. Если предприятие —банкрот// Законность. — 1999. — № 11. — С. 47-48.
21. Гетьман, В. Г. Об основахбухгалтерскогоучета и отчетности // Бухгалтерский учет. 2006. - № 2. — С. 54-58.
22.Гиляровская, J1. Т. Анализ и оценка финансовой- устойчивостикоммерческого предприятия / JI.T.Гиляровская, A.A. Вехорева. — Изд. 1-е. СПб. : Питер, 2003. - 256 с. - ISBN 5-8046-0012-5.
23. Готовимбухгалтерскуюотчетность / М. А.Волович, А. А. Салтыкова, В.Я.Соколов, JI.3. Шнейдман; под ред. JL 3.Шнейдмана. М. : Бухгалтерский учет, 2002. - 160 с. - ISBN 5-85428-106-6.
24. Гражданский кодекс. Российской Федерации (Часть 2) от 22.12.1995 г. № 14-ФЗ // Информационно-справочная системаКонсультантПлюс: Версия Проф.
25. Грищенко, О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учеб. пособие / О.В. Грищенко. Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2000.-112 с.
26.Донцова, JI.B. Анализ финансовой отчетности: учеб. пособие / JI.B. Донцова, H.A.Никифорова. Изд. 2-е. - М. : Дело иСервис, 2004. — 336с. -ISBN 5-8018-0191-Х.
27. Ефимова, О.В. Финансовый анализ / О.В. Ефимова. — Изд. 4-е, перераб. и доп. М. : Бухгалтерский учет, 2002. - 528 с. (Библиотека журнала «Бухгалтерский учет»). - ISBN 5-85428-099-Х.
28. Информационный материал опотребительскойкооперации России, 81-м Международном днекооперациии 9-м Международном днекооперативовООН. Электронный ресурс.: http://www.centrosojuz.ru/resurs/day9.htm.
29.Исаенко, Е.В. Устойчивое развитие организаций потребительской кооперации: сущность, критерии и показатели оценки : учебное пособие / Е.В. Исаенко, А.Ю.Скрипченко. Белгород : Кооперативное образование. -2005.-75 с.
30.ИсаенкоЕ.В., Прижигалинская Т.Н., Чернышева З.Д. Экономические методы управления в обеспечении стабилизации и развития потребительской кооперации: Монография. Белгород :Кооперативноеобразование, 2001. - 240 с.
31.Камышанов, А.П. Бухгалтерская финансовая отчетность: составление и анализ / А.П.Камышанов, П.И. Камышанов. — М. : Омега-JI, 2008. — 283' с. ISBN 978-5-365-00845-8.
32.Карзаева, H.H. Нормативная база составлениягодовойбухгалтерской отчетности // Бухгалтерский учёт. 2003. - № 23. - С. 3-9.
33.Карлин, Т.Р. Анализ финансовых отчетов (на основе GAAP): учебник / Т.Р. Карлин, А.Р.Макмин. М. : ИНФРА-М, 2001. - 448 с. - (Серия «Высшее образование»). - ISBN: 5-86225-895-7 (обл., рус.).
34.Каспина, Р.Г. Прозрачность бухгалтерской отчетности // Бухгалтерский учёт. 2004. - № 8. - С. 52-53.
35. Каспина, Р.Г. Практическое применение международных стандартов финансовой отчетности в России: учеб. пособие / Р.Г. Каспина. — М. : Бухгалтерский учет, 20.06. 224 с. ISBN 5-85428-174-0.
36. Ковалев, В. В. Бухгалтерский учет: новая реальность и перспективы развития // Бухгалтерский учёт. — 2003. № 9. — С. 64-68.
37. Ковалев, В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры / В.В. Ковалев. -М. : Финансы и статистика, 2005. 560 е.: ил. - ISBN 5-279-02354-Х.
38.Ковалев, В. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия / В.В. Ковалев, О.Н.Волкова. М. : ПБОЮЛ М.А.Захаров, 2001. - 424 с. -ISBN 5-94569-007-4.
39.Ковалев, В.В. Как читать баланс /В.В. Ковалев, В.В.Патров. Изд. 4-е, перераб. и доп. - М. : Финансы и статистика, 2002. - 520с.: ил. - ISBN 5279-02238-1.
40. Коваль, Л. С. Международные стандарты и теория бухгалтерского учета: учебно-методическое пособие / Л.С. Коваль. — М. :ГелиосАРВ, 2003. — 144 с. ISBN 5-85438-029-3.
41. Конгрессбухгалтерови аудиторов России // Бухгалтерский учёт. 2004. -№ 3. - С. 75-77.
42.Кондраков, Н. П. Бухгалтерский учет и финансовый анализ дляменеджеров: учеб. пособие / Н. П. Кондраков. М. : Дело. - 2003. - 304 с. -ISBN 5-7749-0298-6.
43. Концепция развития бухгалтерского учета и отчетности в Российской Федерации насреднесрочнуюперспективу: Одобрена приказом Минфина РФ от 01.07.2004 г. № 180 // Бухгалтерский учет 16, 2004. С. 5-11.
44. Концепция развития потребительской кооперации Российской Федерации на период до 2010 года. М.:ЦентросоюзРФ, 2001. - 126 с.51 .Костин, А. А. Возможности и условия перехода наМСФО// Бухгалтерский учет. 2005. - № 1. - С. 46-48.
45.Костина, E.H. Финансовое прогнозирование в экономических системах: учеб. пособие для вузов / E.H. Костина, А.А.Алексеев. М. : Юнити-Дана, 2002. - 286 с. - ISBN 5-238-00335-8.
46.КрейнинаМ.Н. Финансовый менеджмент: учеб. пособие / М.Н.Крейнина. М. : Дело и сервис. - 1998. - 304 с.
47. Кромнов Ю. Россия в международной кооперации: оценки эффективности //Экономист. 2005. - № 10. - С. 24-30.
48. Ложников, И. Н. О переходе российских организаций на международные стандарты финансовой отчетности // Налоговый вестник. 2002. —№ 12. — С. 95-97.5 6. Лысенко, Д.В. Комплексный экономический анализ // Аудит и финансовый анализ. 2005. - № 3. - С. 95-132.
49.Любушин, Н. П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятий: учеб. пособие для в