Ляльков Михаил Иванович. Стратегия и политика коммерческого банка в переходной экономике (Проблемы разработки и оценка эффективности)

Короткий опис

Ляльков Михаил Иванович. Стратегия и политика коммерческого банка в переходной экономике (Проблемы разработки и оценка эффективности) : Дис. ... д-ра экон. наук : 08.00.10 : Москва, 1999 309 c. РГБ ОД, 71:00-8/72-9

Содержание к диссертации

Введение
ГЛАВА 1. РОЛЬ И МЕСТО КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ В ПЕРЕХОДНОЙ ЭКОНОМИКЕ 10
1.1. Становление и развитие КБ в России 10
1.2. Коммерческий банк как субъект финансового рынка 35
1.3. Функции коммерческих банков. проблемы риска 42
ГЛАВА 2. ПРОБЛЕМЫ РАЗРАБОТКИ СТРАТЕГИИ ФОРМИРОВАНИЯ И УПРАВЛЕНИЯ БАНКОВСКИМИ РЕСУРСАМИ 79
2.1. Стратегия управления пассивами 79
2.2. Стратегия управления активами 88
2.3. Стратегия управления ликвидностью 92
2.4. стратегия управления единым портфелем активов и пассивов банка 99
2.5. Проблемы достаточности банковского капитала 119
ГЛАВА 3. ИНВЕСТИЦИОННАЯ ПОЛИТИКА БАНКА 125
3.1. Цели и факторы инвестиционной политики банка 125
3.2. Оценка инвестиционных инструментов коммерческого банка с позиций портфельного инвестирования 131
3.3. Проблемы формирования банковского портфеля в условиях переходной экономики 138
3.4. Стратегия управления инвестиционным портфелем банка 147
3.5. Направления снижения риска банковского портфеля 152
3.6. Оценка эффективности инвестиционной политики .-. 159
ГЛАВА 4. МЕТОДОЛОГИЯ ОЦЕНКИ ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ БАНКА 167
4.1. Классификация факторов, влияющих на деятельность банка 167
4.2. Система финансовых коэффициентов, их взаимосвязь и методика анализа 185
4.3. Оценка влияния факторов на финансовые коэффициенты , 207
4.4. Рейтинг банка как показатель эффективного выбора стратегии политики 213
4.5. Комплексная оценка эффективности деятельности банка 229
ГЛАВА 5. ОРГАНИЗАЦИЯ БАНКОВСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ И ОРГАНИЗАЦИОННАЯ
СТРУКТУРА БАНКОВ 235
5.1. Современные тенденции в организационной структуре российских банков 238
5.2. Сопоставление организационных структур российских банков и банков стран с рыночной экономикой 242
5.3. Выбор вариантов организационной структуры банка. различия организационных структур крупных и малых банков 247
5.4. Влияние типа организационной структуры банка на выбор стратегии 252
5.5. Основные финансовые операции коммерческих банков 262
ЗАКЛЮЧЕНИ Е 271
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 289
ПРИЛОЖЕНИЯ 297

Введение к работе

Актуальность выбранной темы обусловлена прежде всего насущной необходимостью поиска путей усиления эффективности работы банковской системы России, поскольку именно она является главным механизмом финансово-кредитной и предпринимательской деятельности, и от эффективности ее работы в значительной степени зависят успех в преодолении экономического кризиса, снижение инфляции и финансовая стабилизация.
Коммерческие банки в современной России начали возникать всего 9-10 лет назад и за этот кратчайший исторический отрезок времени прошли стремительное развитие, отразив в себе как выдающиеся возможности российской экономики, связанные прежде всего с громадным интеллектуальным и предпринимательским потенциалом, так и различные трудности становления финансового рынка в период переходной экономики. Развитие современного банковского дела в России представляет исключительно сложную задачу. На вопросы, возникающие при создании банковской системы, нужно отвечать сразу же в момент их появления, а еще лучше - предвосхищая их появление на уровне намечающихся тенденций.
Исторические традиции практического ведения банковского дела и его научного анализа в России фактически были утеряны за восемь прошедших десятилетий. Опыт зарубежных банков и банковских аналитиков в целом у нас мало известен, к тому же он часто неприменим в наших условиях. Новые российские банкиры в своей профессиональной деятельности шли и в основном продолжают идти путем проб и ошибок.
Руководители банков сталкиваются с проблемами решения ряда задач, наиболее важными из которых являются:
• определение потребности в финансовых ресурсах;
• выбор источников получения финансовых ресурсов;
• формирование целесообразной структуры финансовых ресурсов (собственных и заемных);
• обоснование и выбор наиболее перспективных направлений использования финансовых ресурсов;
• оценка эффективности финансового управления.
Успешное функционирование коммерческих банков во многом определяется постановкой в них аналитической работы, что важно для объективной оценки сильных и слабых сторон деятельности банка, для выявления тенденций его развития. Именно экономический анализ позволит выработать наиболее эффективную стратегию I управления.
Несмотря на многочисленные исследования субъектов финансового рынка и механизма их функционирования, все еще недостаточно обобщен отечественный и зарубежный опыт анализа деятельности коммерческих банков.
Таким образом, выбор такого направления исследования, как оценка эффективности деятельности коммерческих банков, анализ и разработка эффективных методов банковского менеджмента, изучение стратегии и политики банковских институтов в период переходной экономики определяются прежде всего не только теми процессами, которые происходят в настоящее время в экономике России, но и острой необходимостью в обобщении, анализе и систематизации накопленного отечественного опыта и зарубежной практики в банковском деле.
В отечественной экономической литературе проявляется значительный интерес к теоретическим и практическим вопросам развития российского банковского дела. К фундаментальным исследованиям в этой области, направленным на становление российской банковской школы, относятся прежде . всего труды О.Н Антипова, А.Д.Голубовича, М.Э. Дмитриева, Л.Г.Ефимовой, О.И.Лаврушина, В.Д.Мехрякова, А.В.Молчанова, Ю.И.Мхитаряна, Я.М.Миркина, В.М.Усоскина. Работы этих авторов определяют теоретическую основу изучения и комплексного рассмотрения проблем становления и развития как всей банковской системы, так и отдельного банка.
Именно этот подход и попытался реализовать в настоящей работе ее автор. Проведенное исследование позволяет увидеть развитие всего комплекса банковской системы, функциональные взаимосвязи ее иерархической структуры по вертикали и горизонтали. Показаны регулирующая роль государства, уровень и проблемы законодательного обеспечения, роль и функции Центрального банка и перспективы развития коммерческих банков России.
В условиях быстроразвивающихся товарных и финансовых рынков структура и функционирование банковской системы резко усложняются, поэтому ряд проблем, рассматриваемых в диссертации, носит дискуссионный характер и требует дальнейшей проработки.
В основу написания диссертации были положены следующие главные принципы: • охват как можно более широкого круга вопросов, практически важных для каждого банковского учреждения и для всей национальной банковской системы;
• анализ каждого вопроса с максимально возможного числа сторон, рассмотрение наиболее важных проблем теории и методологии, характеристика и оценка обеспеченности законодательной и нормативной базы, представление дореволюционного российского и зарубежного опыта, обобщение позитивного и негативного практического опыта российских и зарубежных банков, характеристика организационных решений, технических и технологических процедур, подходы к кадровым, психологическим и иным аспектам деятельности банковских учреждений. При этом фиксировалось и то, что можно считать «белыми пятнами» в теории, законах и других нормативных актах, а также отмечались имеющиеся, по мнению автора, принципиальные ошибки и недостатки;
• отражение в данной работе не позиции того или иного ученого или банкира-практика, а совокупности того практического опыта и тех теоретических разработок ученых, которые сложились в настоящее время и которые дали возможность актуализировать рассматриваемые вопросы. В диссертации представлены различные точки зрения на активизацию участия коммерческих банков в инвестиционных проектах, расширение сферы банковских услуг и улучшение их качества.
Цель исследования состоит в изучении и разработке стратегии и политики коммерческого банка в период переходной экономики, а также системы инструментов и механизмов, на основе которых производится оценка эффективности его работы. При этом демонстрируется зависимость результатов кредитно-финансовой деятельности банков и выбора стратегии от построения их организационной структуры и организации их деятельности.
Объектом исследования служит коммерческий банк как одно из центральных звеньев системы рыночных структур, его инструменты и механизмы, основы его функционирования, а также методы осуществления и анализа финансовой политики банка. Предметом настоящего исследования является организационная структура коммерческих банков и организация банковской деятельности. Показаны основные факторы, оказывающие влияние на формирование типа организационной структуры кредитной организации и выбор методов и форм комплексного анализа эффективности его деятельности.
Теоретическими основами исследования служат достижения ведущих отечественных и зарубежных экономистов, раскрывающие закономерности, инструменты и механизмы функционирования банковской системы в целом и отдельного банка в частности. Методологическую базу исследования составляют: системный подход управления рисками Generally accepted risk principles (далее - GAJRP), принципы функционирования основных подразделений банка, теория выбора стратегии и организационной структуры банка (структура Минцберга, Ю.И. Мхиторяна, А.Э. Шкариновой, В.М. Усоскина и др.), методы оценки потребности банка в ликвидных средствах (метод источников и использования средств, метод структуры средств, метод показателей ликвидности), методы оценки управления активами и пассивами коммерческого банка (метод оценки чистой процентной маржи), метод длительности (или средневзвешенного срока погашения), метод дисбаланса чувствительных к изменению процентных ставок активов и пассивов (гэп), метод кривой доходности, методы системного анализа и моделирования, методы рейтинговой оценки деятельности банков (номерной, балльный и индексный), методика, разработанная группой экономистов под руководством B.C. Кромонова по оценке финансовой деятельности банка, теория полезности, метод коэффициентов для анализа ликвидности, метод структурного анализа прибыльности.
Информационную базу исследования составляют российская и зарубежная научная литература, публикации в периодической печати, материалы научных конференций по данному вопросу, статистические данные, отчеты о финансовой деятельности ряда крупных московских коммерческих банков.
Научная новизна диссертации заключается в разработке целостной концепции эффективного функционирования и регулирования деятельности банка и банковской . системы на основе использования инструментов и механизмов финансового рынка. В этих целях используется система методов экономического анализа, основанная на комплексной оценке деятельности коммерческого банка.
Достижение поставленной цели осуществлено путем рассмотрения ряда логически связанных между собой вопросов:
• характеристика и анализ исторического опыта формирования мировой банковской системы, особенности деятельности коммерческих банков в настоящее время;
• роль кредитных институтов в создании реального рыночного механизма; комплексный анализ основных функций коммерческих банков и связанных с ними рисков, а также системного подхода к управлению рисками;
? сопоставление различных видов организационных структур коммерческих банков, выбор ? банковской стратегии в зависимости от вида организационной структуры;
В характеристика основных видов банковских операций; анализ стратегии банка В управления пассивами и активами в отдельности, а также управление единым банковским балансом; исследование стратегии управления ликвидностью, разработка методов оценки потребности банка в ликвидных средствах, проблемы достаточности банковского капитала;
• изучение факторов, влияющих на выбор инвестиционной политики банка; анализ формирования банковского инвестиционного портфеля и выбора стратегии его управления в условиях переходной экономики; разработка конкретных рекомендаций как в области снижения степени риска инвестиционного банковского портфеля, так и в оценке его эффективности;
• характеристика и теоретически обоснованная классификация факторов, влияющих на деятельность банка; изучение системы методов комплексной оценки эффективности деятельности коммерческого банка, а также разработка предложений и рекомендаций по применению методов оценки эффективности в банковской деятельности.
Практическая значимость диссертационной работы состоит в том, что систематизированные и проанализированные методики экономического анализа явились основой конкретных методологических и практических рекомендаций по формированию и постановке аналитической базы в коммерческом банке для разработки эффективной стратегии управления.
Предложенные автором диссертации практические рекомендации могут использоваться и используются банковскими и финансовыми структурами при разработке моделей анализа деятельности, выборе стратегии управления и для оценки эффективности финансового управления.
Данная работа имеет характер исследования в области финансовой теории и явилась основой для создания учебного курса «Методы анализа деятельности коммерческих банков».
На защиту выносятся следующие основные положения:
• экономическая природа образования и становления банковской системы в целом, где банк - это такая ступень развития кредитного дела, при которой кредитные, денежные и расчетные операции в их совокупности концентрируются в едином центре;
• коммерческий банк как основное звено кредитной системы, выполняющее операции в различных секторах денежно-финансового рынка. Представлена динамика (начиная с 1992 года) качественных изменений в деятельности коммерческих банков России;
• комплексный анализ основных функций коммерческих банков в настоящее время. Используя принципы (GARP), разработанные на основе зарубежного опыта, дается системный подход к стратегии управления банковскими рисками, а также систематизируются основные принципы работы фронт-, миддл- и бэк-офиса банка для раскрытия взаимосвязи функционирования системы управления рисками и системы управления активами и пассивами банка;
основные тенденции и причины в динамике организационной структуры сегодняшних российских банков, сравнительный анализ организационных структур банков в России и банков зарубежных стран с развитой рыночной экономикой;
зависимость результатов кредитно-финансовой деятельности банков, выбора стратегии от построения их организационной структуры;
разработка стратегии управления банковскими ресурсами в условиях переходной экономики: выбор и рассмотрение новых видов банковских продуктов для увеличения объема привлекаемых банками средств, проблемы ценообразования по депозитным услугам банков и методы их расчета;
разработка стратегии управления банковскими активами в условиях переходной экономики: характеристика основных видов активных операций коммерческого банка в настоящее время и связанные с этим проблемы ликвидности;
характеристика ликвидности, ее отличие от платежеспособности, анализ путей и методов обеспечения ликвидности, методы оценки потребности банка в ликвидных средствах, недостатки и достоинства представленных методов;
общая концепция управления банком, состоящая из трех стадий: управление портфелем активов-пассивов коммерческого банка, скоординированное управление банковским балансом, основные принципы стратегии управления;
инструменты, применяемые для осуществления эффективного управления активами и пассивами коммерческого банка: чистая процентная маржа, метод хеджирования риска процентных ставок (управление гэпом), метод кривой доходности, метод анализа средневзвешенного срока погашения (дюрация); анализ вышеперечисленных методов и необходимость их комплексного использования для эффективного управления банковским балансом;
: • проблемы формирования и оценки достаточного объема собственных средств банка (капитала);
анализ принципов построения инвестиционной политики банка, практические рекомендации с использованием рейтинговой оценки по осуществлению операций с ценными бумагами; характеристика фондового рынка в условиях переходной экономики;
• классификация типов инвестиционных программ и анализ стратегии управления инвестиционным портфелем банка; анализ направлений снижения риска банковского инвестиционного портфеля, методы оценки риска и эффективности данных операций; результаты исследования сравнительной характеристики государственных ценных бумаг;
• анализ деятельности банка с использованием методов финансовых коэффициентов (банковского капитала, совокупных активов, валовых доходов и расходов, чистой прибыли после налогообложения, показателей ликвидности и платежеспособности), разработка управленческих решений на основе изучения влияния на финансовые коэффициенты группы взаимосвязанных факторов (внутренний анализ деятельности кредитной организации), а также сравнительный анализ результатов работы банка с результатами работы других банков (использование методов рейтинговой оценки); характеристика основных методов рейтинга деятельности кредитных организаций: системы номерного, балльного и индексного методов оценки, принципов построения рейтинга Центрального банка России, методики рейтинга МБО «Оргбанк», современных методик экспресс-анализа и развернутого анализа; методики, разработанной группой экономистов под руководством В.С.Кромонова; методики рейтинга, основанной на теории полезности;
• анализ комплексной оценки эффективности деятельности коммерческого банка с применением методов группировки, сравнения, коэффициентов; недостатки существующего в России методологического аппарата; разработка и характеристика принципов пос