Мезурнишвили, Иракли Ушангиевич. Развитие интеграционных процессов в международной валютной сфере

Короткий опис

Мезурнишвили, Иракли Ушангиевич. Развитие интеграционных процессов в международной валютной сфере : диссертация ... кандидата экономических наук : 08.00.10 / Мезурнишвили Иракли Ушангиевич; [Место защиты: Акад. бюджета и казначейства М-ва финансов РФ].- Москва, 2011.- 162 с.: ил. РГБ ОД, 61 11-8/2863

Содержание к диссертации

Введение
Глава 1.Теоретические аспекты в сфере международных отношений
1.1 .Виды интеграционных процессов 8
1.2. Международная валютная интеграция в системе интеграционных процессов 31
Глава 2.Тенденции развития интеграционных процессов в сфере международных валютных отношений.
2.1.Генезис формирования валютных союзов 51
2.2. Исследование ключевых аспектов и перспектив валютно-финансовой интеграции стран АСЕАН 68
2.3. Направления и развития экономического и валютного союза стран ЕС 84
Глава 3.Перспективы развития интеграционных процессов в сфере международных валютных отношений.
3.1. Основные направления реформирования мировой валютной системы 103
3.2. Условия обеспечение полной конвертируемости рубля и его внедрения в международные расчеты 119
3.3. Роль России в развитии региональных интеграционных процессов на постсоветском пространстве 134
Заключение 146
Список литературы 153
Приложения 160

Введение к работе

Актуальность темы исследования.В условиях экономической интеграции мировой хозяйственной системы интеграционные процессы в валютной сфере становятся необходимым и востребованным средством решения задач социально-экономического развития. Одной из особенностей развития современной глобальной экономики стало резкое возрастание роли финансов и формирование интегрированных региональных валютно-экономических блоков. При этом финансовые рынки формируют основные источники экономического роста, концентрируют и распределяют необходимые инвестиционные ресурсы.
Экономическая интеграция как одна из основных тенденций общественного развития в конце ХХ века вывела на качественно более высокую ступень сотрудничество между отдельными странами, когда была достигнута значительная степень единства национальных воспроизводственных процессов, которая дала основания их квалифицировать как глобализацию. Особая роль при этом принадлежит региональным интеграционным процессам, которые достигают все более высоких ступеней зрелости. В условиях сохранения суверенитета государств при существовании между ними рыночных отношений возрастает значение согласованного развития сотрудничества в валютной сфере.
Результатом развития валютных отношений становится выделение единой валюты и создание единого экономического пространства как завершающего процесса интеграции.
Вместе с тем расширение интеграционных процессов может способствовать увеличению скорости распространения финансовых и валютных шоков, представляющих угрозу национальным интересам страны, вовлеченной в сферу их функционирования. Поэтому проблема создания научно-обоснованных механизмов регулирования отношений в валютной сфере в условиях интеграции несомненно актуальна. Это позволит, с одной стороны, эффективно управлять процессами валютной интеграции, а с другой, совершенствовать базовые основы формирования интегрированных валютных систем и структур.
Таким образом, актуальность темы диссертационного исследования определяется:
- объективной потребностью в развитии интеграционных процессов на основе углубления производственно-технологических связей и взаимодействия экономических субъектов для создания благоприятных условий осуществления экономической деятельности;
- развитием форм валютной интеграции для обеспечения эффективности интеграционных процессов;
- необходимостью поиска научно обоснованных механизмов валютного регулирования в условиях мировой глобализации.
Степень разработанности проблемы
Исследования интеграционных процессов проводятся многими российскими и зарубежными экономистами.
Так, в работах С.Р.Курбонова, В.С.Панькова, В.Я. Пищика, Е.А.Поповой, Т.А.Гостиловича, И.Шопиной, Ю.Шишкова. рассматривались вопросы, связанные с развитием процессов глобализации в мировой экономике, взаимосвязь глобализации и интеграционных процессов в мировом хозяйстве, основные тенденции глобализации.
Проблемы и эволюция региональных интеграционных валютных объединений освещались в трудах таких экономистов, как О.Буторина,
Н.П. Гусаков, И.Н.Ефременко, А.В.Замятин, Т.Золотухина, А.М.Красик, И.Н.Ефременко, рассматривавших некоторые итоги интеграционных процессов в Европе, Африке и Азии.
Такие ученые, как И.П. Васильева, Л.Н.Красавина, С.Р.Моисеев исследовали закономерности и перспективы эволюции мировой валютной системы на различных этапах ее развития. Освещению отдельных аспектов и исторического опыта правового регулирования валютных отношений посвящены научные статьи Э.С.Джабаева и Крылова О.М. Трансформации валютных отношений в условиях экономической интеграции была посвящена докторская диссертация Н.Г.Щеголевой.
Особое внимание в работах А.И.Бажана, Д.А.Аксенова, Л.Н.Красавиной, Н.Шмелева уделялось проблеме конвертируемости российского рубля, условиям использования российского рубля как мировой валюты в стратегии инновационного развития России и перспективам его использования в мировой валютной системе.
Теория и практика развития валютных отношений была предметом исследований и в ряде работ зарубежных экономистов: Р.Манделла, Д.Триффина, Родрика, Н. Минца, Г.Хаберлера, Р. МакКиннона, Дж. Флеминга, П. Кенена. В частности, в них рассмотрены теоретические аспекты формирования оптимальных валютных зон, послуживших основой для создания валютных объединений.
Вместе с тем, обобщению опыта валютной интеграции в различных регионах, оценке ее эффективности, выявлению условий повышения статуса национальных валют до мирового уровня уделялось недостаточное внимание, что обусловлено ускорением интеграционных процессов, особенно на фоне нестабильного развития мировой экономики. Это требует оперативного освещения как теоретических, так и практических проблем, связанных с поиском путей реформирования мировой валютной системы, обобщения накопленного опыта и оценки перспектив дальнейшего развития. Эти вопросы рассмотрены в настоящем диссертационном исследовании.
Цели и задачи исследования.Целью диссертационного исследования является анализ валютных интеграционных процессов в условиях глобализации и регионализации экономики, а также обоснование перспективных направлений их развития.
Для достижения этой цели поставлены следующиезадачи:
1. Уточнить место валютной интеграции в системе интеграционных процессов; предложить критерии, определяющие статус национальной валюты на мировом рынке;
2. На основе анализа теоретических представлений об основных направлениях эволюции валютной интеграции и принципах формирования оптимальных валютных зон определить критерии ее оптимизации на региональном уровне;
3. Обобщить исторический опыт валютной интеграции и выявить особенности различных форм интеграционного валютного процесса; на основе анализа закономерностей международной валютной интеграции выявить ее воздействие на функционирование национальной экономики;
4. Обосновать оценку наиболее вероятных направлений и перспектив совершенствования международных валютных отношений в послекризисный период;
5. Выявить условия повышения статуса российской валюты и определить направления и пути совершенствования региональной валютной интеграции с участием Российской Федерации на постсоветском пространстве.
Объект исследования.Объектом исследования являются валютные отношения и особенности их развития в рамках интеграционных объединений.
Предмет исследования.В качестве предмета исследования выступает процесс развития региональной валютной интеграции в условиях глобализации экономики.
Соответствие диссертации Паспорту научной специальности.Диссертационное исследование соответствует следующим пунктам паспорта специальности 08.00.10 «Финансы, денежное обращение и кредит»: 6.11. Институциональные преобразования валютного рынка и проблемы деятельности его институтов; 8.15. Исследование тенденций развития мировой валютной системы и перспективы внешней конвертируемости российской валюты; 8.16. Интеграция денежной и валютной систем российской экономики в мировую рыночную систему; 8.18. Методология и практика валютно-кредитных отношений России и государств СНГ.
Методологическая, теоретическая и эмпирическая база исследования. Методологическую и теоретическую базу диссертационной работы составляют фундаментальные положения экономической теории, преимущественно в области исследования функционирования закрытых и открытых экономических систем, теории оптимальных валютных зон, а также теории функционирования валютных рынков.
Информационной базой исследования являются статистические материалы Банка России, Международного валютного фонда, Европейского банка реконструкции и развития, Московской межбанковской валютной биржи, расчеты институтов РАН, документы Европейского Союза, рекомендации Базельского комитета по банковскому надзору, монографические исследования российских и зарубежных ученых, справочные издания, материалы отечественной и зарубежной периодической печати, связанные с проблематикой валютной интеграции, статистические данные Росстата и стран ЕврАзЭС, ресурсы Интернет.
Положения, выносимые на защиту.
В процессе диссертационного исследованияавторомсформулированы новые научные подходы и рекомендации, состоящие в следующем:
- определено место валютной интеграция в системе интеграционных процессов;
- разработана авторская классификация валют, место в которой определяет статус национальной валюты на мировых рынках и в региональных интеграционных объединениях;
- определен набор критериев, необходимых и достаточных для оценки эффективности региональной валютной интеграции;
- выявлены особенности развития интеграционных процессов в валютной сфере;
- обоснованы факторы, способствующие устойчивому развитию мировой валютной системы;
- обозначены экономические условия, определяющие возможности повышения статуса российского рубля, в том числе, в рамках интеграции стран ЕврАзЭС.
Научная новизнаработы состоит в том, что в ней автором решаются проблемы, обусловленные развитием валютных отношений между странами в условиях их экономической интеграции:
1. Разработана структура и обоснована закономерность согласованного развития форм международной интеграции (стр. 9-18)
2. Разработана авторская классификация критериев, определяющих статус национальной валюты на мировых рынках, (стр. 20-22)
3. Сформирован комплекс достаточных критериев, позволяющих обеспечить эффективность региональной валютной интеграции (стр. 41-48)
4. Обоснованы основные особенности развития интеграционных процессов в валютной сфере: усиление региональной компоненты в этом процессе; формирование экономических и политических предпосылок для перехода от единого валютного пространства к валютному союзу (стр. 50-64)
5. Выявлены характерные особенности развития ЕС и дана авторская оценка наиболее вероятных направлений и перспектив реформирования региональных и международных валютных отношений в послекризисный период в условиях экономической нестабильности (стр. 103-133)
6. Обоснованы условия повышения статуса российской валюты, и дана оценка перспективам региональной валютной интеграции стран Содружества с участием Российской Федерации (стр. 134-145)
Теоретическая значимостьдиссертационного исследования заключается в развитии теоретических положений по проблематике международной интеграции путем выявления взаимосвязи различных форм интеграции и их особенностей, обоснования авторской классификации национальных валют, выделения критериев оптимальной валютной зоны и оценке результатов и перспектив интеграционных процессов.
Практическая значимостьрезультатов исследования обусловлена возможностью применения его положений и выводов научными коллективами и отдельными исследователями, работающими по проблематике интеграционных процессов. Они могут быть использованы в качестве инструментов установления оптимальных структурных и функциональных параметров при создании валютных союзов различными странами, при корректировке текущей деятельности таких союзов, а также в учебном процессе по дисциплинам, связанным с валютными проблемами.
Апробация результатов исследования.Результаты исследования докладывались и обсуждались на заседаниях кафедры «Деньги, кредит, банки» ФГОУ ВПО «Академия бюджета и казначейства Министерства финансов Российской Федерации» и в Центре международных финансов НИФИ.
Публикации.По теме диссертационного исследования опубликованы 3 авторские научные работы общим объемом 1,55 п. л. в научных изданиях, рекомендованных ВАК Минобрнауки РФ.
Структура исследования.Структура работы определена логикой и задачами исследования. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, библиографического списка и 2-х приложений.
Введение .....2

Международная валютная интеграция в системе интеграционных процессов

Политическая интеграция - это объективный процесс, позволяющий достичь взаимовыгодных результатов с меньшими издержками для всех субъектов, участвующих в нем. Но интегративные процессы требуют основательной подготовки субъектов, желания и умения управлять ими. При возникновении и становлении новых интегративных политических качеств, институтов и т.п. следует преодолеть старое, прежнее состояние, тормозящее объединительный процесс. Поэтому политическая интеграция в качестве своей предпосылки предполагает дезинтеграцию, в результате которой субъекты освобождаются от груза прежних стереотипов, механизмов деятельности и т.п.
В настоящее время наблюдается перегруппировка политических сил, государств, нахождения ими своих ниш в мировом сообществе людей.
Поэтому можно отметить, что сейчас идет процесс смены парадигмы мирового развития, в том числе и политической, а посему интеграционные процессы нового качества только зарождаются, становятся. Аналогичные по форме, но не по содержанию, процессы происходят и внутри государств в постсоциалистических странах. В них идет дезинтеграция прежнего единства, позволяющая создать принципиально новые политические субъекты, которые на новых основаниях осознанно смогут поставить и решать объективно необходимые задачи интегративного развития своих регионов, субъектов и т.п. В качестве новых политических образований можно назвать и объединение бывших советских республик в рамках СНГ.
Под финансовой интеграцией понимается: - процесс ослабления и ликвидации барьеров между внутренними и международными финансовыми рынками и развития связей между ними. Выражается в свободном перемещении финансовых капиталов между странами и финансовыми центрами, развитии международных финансово- кредитных институтов, массовом появлении зарубежных филиалов финансово-кредитных институтов, в т. ч. в ведущих финансовых центрах в целях проведения финансово-кредитных, инвестиционных и других операций. Интеграция финансовых рынков привела к упрощению процедуры межстрановых перемещений капиталов ; - вызванный финансовой интеграцией процесс унификации и гармонизации основных понятий, категорий и принципов организации финансово- кредитной деятельности. Выражается в разработке международными финансовыми организациями и внедрении в странах мирового сообщества рекомендаций, способствующих единообразному пониманию и отражению в документах операций в области финансов, кредита, расчетов, платежей и т. п. Процессы финансовой интеграции происходят как в рамках мирового сообщества в целом, так и в отдельных регионах мира. Финансовая интеграция обладает двумя основными экономическими преимуществами: - стимулирует экономический рост менее развитых стран, способствуя наиболее эффективному распределению капитала и развитию финансовой системы в целом; позволяет распределить риски путем формирования диверсифицированного портфеля и распределения отдельных специфических рисков между странами. В то же время финансовая интеграция сопровождается определенными издержками. В условиях недостаточно развитого финансового рынка интеграция может приводить к повышению чувствительности страны к макроэкономическим и финансовым кризисам. Отрицательное влияние оттока капитала проявляется в повышении уровня финансовой нестабильности и сокращении темпов роста экономики страны в краткосрочном периоде. Как правило, страны с высокоразвитой финансовой системой менее чувствительны к кризисам, но именно эти страны являются максимально финансово интегрированными в мировую экономику. В странах с развивающейся финансовой системой, в том числе и в России, устранение барьеров для международного движения определенных типов финансовых инструментов может привести к росту нестабильности экономики, так как в таких странах, как правило, не сформирована устойчивая финансовая инфраструктура и не осуществляется стабильная макроэкономическая политика. Поэтому для минимизации рисков, связанных с финансовой интеграцией, следует сформировать высокоразвитый и стабильный внутренний финансовый рынок. В зависимости от степени близости финансовых связей между странами различают следующие типы финансовой интеграции: - региональная интеграция в узком смысле - между странами с развивающимися рынками, которые расположен