Магдеев, Олег Альбертович. Денежно-кредитная политика и ее реализация в регионе




  • скачать файл:
  • Название:
  • Магдеев, Олег Альбертович. Денежно-кредитная политика и ее реализация в регионе
  • Альтернативное название:
  • Магдєєв, Олег Альбертович. Грошово-кредитна політика та її реалізація в регіоні
  • Кол-во страниц:
  • 170
  • ВУЗ:
  • Саранск
  • Год защиты:
  • 2005
  • Краткое описание:
  • Магдеев, Олег Альбертович. Денежно-кредитная политика и ее реализация в регионе : диссертация ... кандидата экономических наук : 08.00.10. - Саранск, 2005. - 170 с. : ил.

    Содержание к диссертации

    Введение
    1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ВОЗДЕЙСТВИЯ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНОЙ ПОЛИТИКИ НА ЭКОНОМИЧЕСКУЮ СИСТЕМУ
    1.1. Содержание денежно-кредитной политики и ее инструментарий 10
    1.2. Эволюция теории денежно-кредитного регулирования экономики 29
    1.3. Проблемы денежно-кредитного регулирования национальной экономики
    2. АНАЛИЗ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ ЭКОНОМИКИ РЕГИОНА (НА ПРИМЕРЕ РЕСПУБЛИКИ МОРДОВИЯ)
    2.1. Оценка экономики и банковской системы региона 63
    2.2. Анализ денежно-кредитной политики Национального банка Республики Мордовия
    2.3. Исследование воздействия инструментов денежно-кредитной политики на экономику региона
    3. ОПРЕДЕЛЕНИЕ НАПРАВЛЕНИЙ ПО ПОВЫШЕНИЮ ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ РЕГИОНАЛЬНОЙ ЭКОНОМИКИ
    3.1. Моделирование зависимости инвестиций в регионе от ставки норматива обязательного резервирования
    3.2. Развитие системы долгосрочного рефинансирования коммерческих банков
    3.3. Совершенствование механизма обязательного резервирования 130
    ЗАКЛЮЧЕНИЕ 139
    СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 142
    ПРИЛОЖЕНИЯ 159

    Введение к работе

    Актуальность темы исследования.Теоретическое обоснование инструментария денежно-кредитной политики, нацеленной на регулирование параметров развития регионов, особенно актуально в связи с переносом на мезоуро-вень решения многих проблем экономического развития в нашей стране. Опыт проведения экономических реформ показал четкую тенденцию к децентрализации управления. Однако действующая модель денежно-кредитного регулирования отечественной экономики базируется на механизме управления и контроля за совокупным денежным предложением и методах, обеспечивающих равновесное состояние денежного рынка в общегосударственном масштабе.
    Одной из основных целей денежно-кредитной политики является обеспечение экономического роста, в том числе за счет увеличения инвестиционных расходов. Но отсутствие эффективного механизма перелива капитала из финансового сектора в реальный, а также четких целей и приоритетов монетарной политики, направленных на рост реальных инвестиций, остается одной из основных проблем российской экономики. В переходный период монетаристская концепция жесткого ограничения денежной массы как основного антиинфляционного инструмента привела к непосильным для предприятий процентным ставкам и дефициту не только инвестиционных ресурсов, но и оборотных средств. Для принятия адекватных решений в области денежно-кредитной политики необходимо оценивать значимость воздействия отдельных методов и инструментов, расширять их регулирующие возможности, а также моделировать их влияние на объем инвестиций в реальном секторе экономики. Все это свидетельствует об актуальности темы данного исследования.
    Состояние изученности проблемы.Основы теории денежно-кредитного регулирования экономики заложены в трудах классиков экономической мысли - Дж. М. Кейнса, М. Фридмена, И. Фишера, А. Маршалла. Значительный вклад в развитие теоретических основ денежно-кредитной политики внесли такие видные зарубежные ученые, как Д. Д. Ван-Хуз, Б. Гранвилл,
    4А. Гринспэн, Э. Дж. Долан, Р. Дорнбуш, К. Д. Кэмпбелл, Р. Дж. Кэмпбелл, Ф. Б. Ларрен, Р. Л. Миллер, Ф. Мишкин, Дж. Д. Сакс, Г. Хоггарт. Теоретические вопросы и практические проблемы реализации денежно-кредитной политики в условиях переходной экономики России освещены в трудах таких видных отечественных ученых, как Л. И. Абалкин, Э. Н. Василишен, В. М. Гальперин, С. А. Глазьев, Ю. С. Голикова, С. М. Ильясов, А. Н. Илларионов, А. А. Ка-зимагомедов, Л. Я. Маршавина, И. В. Пашковская, А. Ю. Симановский, Л. С. Тарасевич.
    Региональные аспекты денежно-кредитного регулирования экономики рассматриваются в работах И. В. Бойко, Л. И. Вотинцевой, А. Г. Гранберга, А. И. Добрынина, А. Я. Лившица, А. В. Новикова, Л. В. Смирнягина и др.
    Поскольку в процессе исследования изучались вопросы функционирования региональной банковской системы, необходимо также отметить труды Е. Ф. Жукова, Г. Г. Коробовой, О. И. Лаврушина, В. В. Рудько-Селиванова и др.
    Анализ работ показывает, что в большинстве из них денежно-кредитная политика рассматривается с позиций национальной экономики безотносительно к специфике ее региональных особенностей. Кроме того, недостаточно исследованными остаются вопросы влияния инструментов денежно-кредитной политики на экономическую систему, а также характер их взаимосвязи с инвестиционной активностью в реальном секторе экономики.
    Таким образом, недостаточная степень разработанности указанных проблем подтверждает актуальность темы исследования и необходимость их решения, что предопределило цель, задачи и структуру работы.
    Целью диссертационной работыявляется разработка методических подходов и практических рекомендаций по повышению действенности инструментария денежно-кредитной политики на региональном уровне.
    Для достижения поставленной цели предполагалось решить следующие задачи:
    систематизировать теоретические и методологические подходы к формированию денежно-кредитной политики;
    выявить основные проблемы воздействия инструментов денежно-кредитной политики на экономическое развитие регионов;
    проанализировать соответствие социально-экономического положения региона и применяемых инструментов денежно-кредитной политики;
    исследовать статистическую зависимость влияния инструментов денежно-кредитной политики на развитие экономики региона;
    предложить комплекс рекомендаций по повышению результативности денежно-кредитной политики на уровне регионов.
    Объектом исследованияявляются инструменты денежно-кредитной политики Центрального Банка Российской Федерации.
    Предметом исследованияявляется воздействие инструментов денежно-кредитной политики на экономику региона.
    Теоретической и методологической основой исследованияпослужили труды отечественных и зарубежных ученых-экономистов, публикации в периодической печати, материалы научно-практических конференций и семинаров по вопросам денежно-кредитной политики, действующие законодательные и нормативно-правовые акты Российской Федерации и Республики Мордовия.
    Информационную базу исследования составили статистические данные Центрального Банка РФ, Национального банка Республики Мордовия, Территориального органа Федеральной службы государственной статистики по Республике Мордовия. В исследовании использовались данные Национального Банка Республики Мордовия, полученные в ходе проведения мониторинга предприятий региона.
    При проведении исследования использовались общие и специальные методы научного познания: диалектической логики, системного, структурного и функционального анализа, группировки, сравнения, графического и экономико-статистического представления результатов исследования и др.
    Основные положения, выносимые диссертантом на защиту:
    результаты комплексного анализа социально-экономического положения Республики Мордовия и реализации денежно-кредитной политики на региональном уровне, на основе которого выявлены реально функционирующие в регионе каналы трансмиссионного механизма денежно-кредитной политики (С.63-96);
    методика определения влияния инструментов денежно-кредитной политики на экономику региона, основанная на выявлении статистических взаимосвязей оцениваемых показателей (объем банковских кредитов экономике, денежная масса, объем долгосрочных кредитов экономике, инвестиции в основной капитал, ставка рефинансирования, нормы обязательного резервирования) и предполагающая расчет коэффициента корреляции для выявления характера взаимосвязи исследуемых параметров, а также коэффициента детерминации для оценки степени влияния параметров друг на друга (С.97-106);
    прогнозная модель основных индикаторов развития экономики Республики Мордовия, базирующаяся на корреляционно-регрессионной зависимости показателей региональной экономики от инструментов денежно-кредитной политики и позволяющая усовершенствовать механизм планирования развития экономики региона (С. 107-115);
    разработанная схема долгосрочного рефинансирования предприятий реального сектора экономики в рамках реализации региональных целевых программ социально-экономического развития, предполагающая участие территориального подразделения Банка России в качестве кредитора, а регионального правительства - в качестве гаранта возвратности кредита (С. 116-129);
    комплекс конкретных рекомендаций по совершенствованию системы обязательного резервирования как инструмента денежно-кредитной политики, предполагающий: 1) диверсификацию ставок обязательного резервирования в зависимости от характера проводимых банком операций и местонахождения банка; 2) изменение базы для расчета отчислений в фонд обязательного резервирования; 3) объединение корреспондентского счета банка в подразделении расчетной сети Банка России и счета, на котором депонируются его обязатель-
    7 ные резервы, в единый корреспондентский счет с обязательным условием обес- -печения нужного уровня ликвидности на данном счете в среднем за месяц
    (С.130-145).
    Научная новизна диссертационного исследованиязаключается в разработке теоретических и методических подходов к определению влияния инструментов денежно-кредитной политики на экономику региона, а также практических рекомендаций по совершенствованию инструментария денежно-кредитной политики с целью активизации инвестиционного процесса в регионе. Основные результаты, определяющие новизну проведенного исследования, состоят в следующем:
    установлены особенности трансмиссионного механизма денежно-кредитной политики в регионе, заключающиеся в том, что из существующих каналов трансмиссии денежно-кредитной политики реально функционирую-щими являются три: канал валютного курса, канал банковского кредитования и канал благосостояния. Это позволяет научно обосновать выбор инструментов денежно-кредитной политики на региональном уровне (С.84-97);
    разработана и апробирована методика определения влияния денежно-кредитной политики на экономику региона, основанная на исследовании стати-
    ^ стических взаимосвязей между инструментами денежно-кредитного регулиро-
    вания и набором результирующих показателей (объем банковских кредитов, величина денежного предложения, объем инвестиций в основной капитал) и позволяющая более точно прогнозировать и планировать основные показатели развития экономики региона (С.101-115);
    - обоснованы предложения по развитию системы долгосрочного рефи нансирования коммерческих банков, направленные на повышение объема дол госрочных кредитов банков, что позволит повысить их инвестиционную ак тивность и активизировать реальный сектор экономики (С.116-129);
    (.,- предложены меры по совершенствованию механизма обязательного ре-
    чЛ'
    зервирования, в значительной мере расширяющие его возможности по регули-
    рованию объема и структуры банковских активов и денежной массы и способ-
    8ствующие развитию банковской системы и реального сектора экономики (С.130-140).
    Практическая значимость работысостоит в том, что основные теоретические предложения и выводы диссертации доведены до уровня конкретных предложений, которые могут использоваться Центральным банком РФ и его региональными отделениями для оптимизации денежно-кредитной политики в Республике Мордовия и других субъектах РФ. Предложенный комплекс рекомендаций (применение статистических методов при планировании и прогнозировании воздействия инструментов денежно-кредитной политики на экономику региона, введение системы долгосрочного рефинансирования под залог ценных бумаг и прав требования по кредитным договорам и закладным, использование системы диверсификации объема обязательных резервов в зависимости от характера проводимых банком операций, изменения базы для расчета норм обязательного резервирования, объединение корреспондентского счета и счета депонируемых обязательных резервов) может быть использован для стимулирования инвестиций банковского сектора в реальный сектор и повышения эффективности и уровня научной обоснованности региональных программ денежно-кредитного регулирования Центрального банка.
    Полученные результаты могут служить предпосылкой для дальнейших исследований проблем повышения эффективности денежно-кредитной политики в регионах.
    Теоретические и практические разработки исследования используются в преподавании учебных курсов «Деньги, кредит, банки», «Банки и банковское дело», «Эконометрика» для студентов экономического факультета ГОУВПО «Мордовский государственный университет имени Н.П. Огарева».
    Апробация результатов исследования.Основные теоретические и практические положения диссертации опубликованы в открытой печати в виде статей и докладывались на VIII-ой научной конференции молодых ученых ГОУВПО «Мордовский государственный университет имени Н.П. Огарева» (г. Саранск, 2003 г.), Всероссийской научной конференции «Проблемы устой-
    9 чивого социально-экономического развития регионов Российской Федерации» (г. Саранск, 2004 г.).
    Публикация работ по теме исследования.Основные положения диссертации изложены в 8 научных работах общим объемом 2,04 п.л., из них лично автора- 1,77 п.л.
    Объем и структура диссертации.Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованных источников и приложений. Работа изложена на 170 страницах машинописного текста, включает 15 таблиц, 20 рисунков, 5 приложений. Библиографический список содержит 246 наименований.

    Содержание денежно-кредитной политики и ее инструментарий

    Бюджетная политика определяется Конституцией РФ, Бюджетным кодексом РФ, сводом законов, устанавливающих функции отдельных органов власти в бюджетном процессе и законотворчестве. Бюджет, как правило, представляет собой законодательно утвержденный документ, в котором находит отражение движение денежных средств, сконцентрированных в руках государства с целью выполнения своих функций. Приоритетом в бюджетной политике является именно направление денежных ресурсов на достижение целей, определяющих политику государства. Если цели требуют больше средств, чем обеспечивает национальная экономика, государство прибегает к чрезвычайным способам формирования дополнительных доходов: внутренним и внешним кредитам, продаже национальных богатств, сдаче богатств и имущества в аренду. Активное использование чрезвычайных мер пополнения доходной части бюджета может привести к потере государством экономической независимости.
    Налоговая политика выступает важнейшей частью экономической политики. Ее тесная взаимосвязь с бюджетной дает основание рассматривать их как единое целое: бюджетно-налоговую политику. Налоговая политика строится на соблюдении ряда положений, основными из которых являются:
    - невозможность существования государства без проведения налоговой политики;
    - налоговые изъятия в процессе развития экономической системы имеют тенденцию к росту;
    - высокий налоговый порог приводит к утечке капитала и саморазрушению экономической системы;
    - в период кризиса налоги должны быть установлены на минимально возможном уровне;
    - основой налоговой базы должны выступать налоги на доходы и имущество.
    Ценовая политика государства выражается в корректировке цен и тарифов на монопольные товары и услуги. Рост цен на эти товары и услуги приводит к повышению цен во всех остальных секторах национальной экономики. С другой стороны, государственное регулирование ценообразования связано с выполнением им социальной функции, т. е. защитой малообеспеченных слоев населения. Это обусловлено необходимостью определенных видов продовольственных товаров, товаров медицинского назначения, наличием системы льгот и т. д.
    Таможенную политику зачастую рассматривают как часть налоговой и ценовой политики, поскольку таможенные сборы и налоги оказывают прямое воздействие на цены товаров и услуг. В то же время таможенная политика имеет свою специфику, которая выражается во влиянии на экономику страны, ограничении или расширении доступа на внутренний рынок импортных
    товаров и услуг. Выбор направления таможенной политики должен соответствовать экономическому состоянию страны.
    В разрезе вышеперечисленных компонентов экономической политики денежно-кредитной, безусловно, принадлежит особая роль. Она заключается в определении направления развития, обеспечении условий для структурного совершенствования банковской системы и повышения ее эффективности.

    Оценка экономики и банковской системы региона

    В течение последних пяти лет республика интенсивно и поступательно развивалась и, несмотря на некоторое снижение темпов, которое наблюдалось в 2001-2002 гг. во многих регионах Приволжского округа и в целом по РФ, занимала лидирующее место по темпам экономического роста по всему Приволжскому округу и опережала соответствующие темпы развития по Российской Федерации в целом.
    В экономике региона за рассматриваемый период в целом сложился положительный сальдированный финансовый результат (см. табл. 2.3.). В течение 1999-2004 гг. предприятия постоянно увеличивали объемы прибыли, за исключением 2002 года, когда совокупная прибыль предприятий снизилась на 183,7 млн. руб. или на 24,1 % по отношению к 2001 году. Основную долю совокупной прибыли составляла прибыль промышленных предприятий, строительных и торговых организаций, предприятий связи.
    В целом по Мордовии доля убыточно работающих предприятий на 1 января 2005 года составила 45,5 %, увеличившись по сравнению с 2003 годом на 1,8 процентных пункта. Сумма убытков при этом возросла в 1,37 раза. Доля убыточных предприятий в течение 1999-2001 гг. быстро снижалась, а затем в 2002-2004 гг. незначительно выросла. Динамика объемов убытков была аналогична динамике доли убыточных предприятий. Опросы 156 предприятий республики, проводимые в рамках мониторинга предприятий Национальным банком РМ, показали, что несмотря на опережающий рост затрат по сравнению с выручкой от продаж, результаты финансовой деятельности предприятий к концу рассматриваемого периода были лучше, чем в начале анализируемого периода. По опрошенным предприятиям размер чистой прибыли, остающейся в их распоряжении, увеличился в 3,1 раза. Однако он составил всего 2,7 % выручки от продаж. Опрошенные предприятия также отмечали улучшение показателей рентабельности оборотных активов, собственного капитала, активов в целом.
  • Список литературы:
  • -
  • Стоимость доставки:
  • 230.00 руб


ПОИСК ДИССЕРТАЦИИ, АВТОРЕФЕРАТА ИЛИ СТАТЬИ


Доставка любой диссертации из России и Украины


ПОСЛЕДНИЕ СТАТЬИ И АВТОРЕФЕРАТЫ

ГБУР ЛЮСЯ ВОЛОДИМИРІВНА АДМІНІСТРАТИВНА ВІДПОВІДАЛЬНІСТЬ ЗА ПРАВОПОРУШЕННЯ У СФЕРІ ВИКОРИСТАННЯ ТА ОХОРОНИ ВОДНИХ РЕСУРСІВ УКРАЇНИ
МИШУНЕНКОВА ОЛЬГА ВЛАДИМИРОВНА Взаимосвязь теоретической и практической подготовки бакалавров по направлению «Туризм и рекреация» в Республике Польша»
Ржевский Валентин Сергеевич Комплексное применение низкочастотного переменного электростатического поля и широкополосной электромагнитной терапии в реабилитации больных с гнойно-воспалительными заболеваниями челюстно-лицевой области
Орехов Генрих Васильевич НАУЧНОЕ ОБОСНОВАНИЕ И ТЕХНИЧЕСКОЕ ИСПОЛЬЗОВАНИЕ ЭФФЕКТА ВЗАИМОДЕЙСТВИЯ КОАКСИАЛЬНЫХ ЦИРКУЛЯЦИОННЫХ ТЕЧЕНИЙ
СОЛЯНИК Анатолий Иванович МЕТОДОЛОГИЯ И ПРИНЦИПЫ УПРАВЛЕНИЯ ПРОЦЕССАМИ САНАТОРНО-КУРОРТНОЙ РЕАБИЛИТАЦИИ НА ОСНОВЕ СИСТЕМЫ МЕНЕДЖМЕНТА КАЧЕСТВА