УПРАВЛІННЯ ГРОШОВИМИ ПОТОКАМИ В ЕКОНОМІЦІ УКРАЇНИ

Краткое описание

ДНІПРОПЕТРОВСЬКИЙ УНІВЕРСИТЕТ
ІМЕНІ АЛЬФРЕДА НОБЕЛЯ

На правах рукопису

ВАРЕНИК ВІКТОРІЯ МИКОЛАЇВНА

УДК: 336.722.8(477)

УПРАВЛІННЯ ГРОШОВИМИ ПОТОКАМИ
В ЕКОНОМІЦІ УКРАЇНИ

Спеціальність 08.00.03 – економіка та управління національним господарством

Дисертація на здобуття наукового ступеня
кандидата економічних наук

Науковий керівник:
Кузнецова С.А.
доктор економічних наук, доцент

Дніпропетровськ - 2012

ЗМІСТ

ВСТУП……………………………………………………………………………3
РОЗДІЛ 1. ТЕОРЕТИЧНІ ЗАСАДИ УПРАВЛІННЯ ГРОШОВИМИ ПОТОКАМИ В НАЦІОНАЛЬНІЙ ЕКОНОМІЦІ…………………………..…11
1.1. Економічна сутність та призначення грошових потоків……………….. 11
1.2. Класифікація грошових потоків……………………………………………36
1.3. Зміст та завдання управління грошовими потоками ……………………48
Висновки до розділу 1…………………………………………………………...58
РОЗДІЛ 2. СУЧАСНИЙ СТАН УПРАВЛІННЯ ГРОШОВИМИ ПОТОКАМИ В ЕКОНОМІЦІ УКРАЇНИ……….……………………………………………...61
2.1. Структурні характеристики грошових потоків в економіці Україні…………………………………………………………..………………..61
2.2. Оцінка стану державного регулювання грошових потоків в економіці Україні………………………………………………………………………........94
2.3. Моделювання системи управління грошовими потоками в національній економіці ……………………………………………………………………….106
Висновки до розділу 2……………………………………………………….…116
РОЗДІЛ 3. УДОСКОНАЛЕННЯ ТА ПІДВИЩЕННЯ ЕФЕКТИВНОСТІ УПРАВЛІННЯ ГРОШОВИМИ ПОТОКАМИ В ЕКОНОМІЦІ УКРАЇНИ...119
3.1. Удосконалення державного функціонального управління грошовими потоками в економіці Україні..……...………………………………………...119
3.2. Діагностичний аналіз грошових потоків національної економіки ….....140
3.3. Комплексна оцінка ефективності управління грошовими потоками в економіці України……………………………………………………………...167
Висновки до розділу 3…………………………………………………………183
ВИСНОВКИ…………………………………………………………………….187
ДОДАТКИ………………………………………………………………………192
СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ……………………………………...249

ВСТУП

Актуальність теми. Однією з важливих умов стабільного розвитку національної економіки є підвищення ефективності управління грошовими потоками на макро-, мезо- та мікрорівнях. Стійкий дефіцит державного бюджету, постійно зростаючий державний борг, незбалансованість грошового обігу свідчать про недоліки в управлінні грошовими потоками в економіці України.
Ефективне функціонування вітчизняної грошової системи в сучасних умовах нестабільності та хаотичності економічного середовища потребує перегляду традиційних підходів до управління грошовою системою в національній економіці. Саме тому поглиблення теоретичних, організаційних та методичних засад управління грошовими потоками в економіці України заслуговує на особливу увагу.
Теоретичні, організаційні та методологічні засади управління грошовими потоками в економіці висвітлювались у працях вітчизняних вчених, зокрема: Г.М. Азаренкової, І.В. Алексєєва, О.І. Амоши, І.О. Бланка, П.Ю. Буряка, А.П. Вожжова, В.М. Геєця, В. П. Гетьмана, Н.В. Дація, А.О. Єпіфанова, О.В. Єрмошкіної, Т.І. Єфименко, С.О. Корецької, С.А. Кузнецової, Л.О. Лігоненко, І.А. Маркіна, В.І. Міщенко, С.В. Науменкової, В.А. Панкова, А.М. Поддєрьогіна, А.Г. Семенова, В.М. Федосова, Б.І. Холода, В.Я. Швеця, І.О. Школьник, С.І. Юрія, а також у наукових розробках зарубіжних вчених, серед яких: В.Ю. Балакирева, К. Берман, Л.А. Бернстайн, В.В. Бочаров, Дж.К. Ван Хорн, Т.Є. Гварліані, С. Грей, Е. Джонс, О.П. Іонова, Дж.Кейнс, В.В. Ковальов, Б. Колас, В.Є. Леонтьєв, Р. Мертон, Д. Найт, Б. Нідлз, Н.М. Селезньова, Ю.М. Тронін, В.М. Усоскін, Н.М.Хахонова, М.Фрідман.
Проте цілісного наукового дослідження проблеми управління грошовими потоками у нестійкому економічному середовищі не було проведено ні зарубіжними, ні вітчизняними науковцями. Так, недостатньо опрацьованими залишаються питання проведення діагностичного аналізу грошових потоків у національній економіці, розробки моделі грошових потоків за сегментами національної економіки, поділу державних органів влади за рівнями управління грошовими потоками, визначення системи управління грошовими потоками у національній економіці та виокремлення її складових, побудови моделі управління грошовими потоками у національній економіці. Науково-теоретична і практична значущість вирішення вказаних питань обумовили вибір теми дисертаційної роботи та свідчать про її актуальність.
Зв'язок роботи з науковими програмами, планами, темами. Дисертаційна робота є складовою частиною науково-дослідної роботи кафедри фінансів та банківської справи Дніпропетровського університету імені Альфреда Нобеля за темами «Реформування фінансово-кредитної системи і стимулювання економічного зростання» (номер державної реєстрації 0106U00613), де автором розроблено рекомендації щодо удосконалення методичного підходу до діагностичного аналізу грошових потоків у національній економіці, та «Розвиток фінансів в умовах хаотично структурованої економіки» (номер державної реєстрації 0111U007589), в рамках якої автором запропоновано методику оцінки ефективності управління грошовими потоками в економіці України.
Мета і завдання дослідження. Метою дисертаційної роботи є поглиблення теоретичних, організаційних та методичних засад управління грошовими потоками в економіці України.
Відповідно до поставленої мети визначено й вирішено такі завдання:
– поглибити концептуальні засади управління грошовими потоками у національній економіці;
– сформувати та доповнити напрями класифікації грошових потоків за сегментами національної економіки;
– охарактеризувати та розвинути теоретико-методичні засади функціонального управління грошовими потоками за сегментами національної економіки;
– систематизувати та уточнити сучасний методичний інструментарій оцінки стану управління грошовими потоками в економіці України;
– розробити модель діагностичного аналізу грошових потоків у національній економіці;
– сформувати організаційні засади державного регулювання грошових потоків в економіці Україні;
– обґрунтувати напрями вдосконалення структурування органів державної влади за рівнями управління грошовими потоками в економіці України;
– проаналізувати та удосконалити модель системи управління грошовими потоками у національній економіці;
– розвинути методичні засади оцінки ефективності управління грошовими потоками в економіці України.
Об'єктом дослідження є грошові потоки у національній економіці.
Предметом дослідження є економічні відносини в процесі управління грошовими потоками в економіці України.
Методи дослідження. Теоретичною й методологічною основою дисертаційної роботи є використання методів теоретичного узагальнення і порівняння для розкриття змісту грошових потоків як економічної категорії. Для визначення закономірностей розвитку сучасної системи управління грошовими потоками застосовується діалектичний метод. При аналізі та систематизації функцій органів державної влади щодо управління грошовими потоками в економіці України використовується системно-структурний аналіз. Для вивчення, групування і наочного відображення емпіричних даних, елімінування впливу випадкових факторів при аналізі руху грошових потоків у національній економіці, для аналізу надходжень та видатків грошових потоків за сегментами руху грошових потоків в економіці застосовуються методи статистичного та графічного аналізу. При визначенні сутності грошового потоку, відмінностей цього поняття від інших категорій застосовується – монографічний метод. При визначенні ефективності управління грошовими потоками – розрахунково-аналітичний, при аналізі функцій органів державної влади – нормативний.
Інформаційною базою дослідження є теоретичні та науково-практичні праці вітчизняних і зарубіжних науковців, присвячені проблемам управління грошовими потоками, вітчизняні нормативно-правові акти, аналітичні матеріали Міністерства фінансів України, Національного банку України, Державної казначейської служби України, Державного комітету статистики України та Рахункової палати України, електронні ресурси Інтернету з питань управління грошовими потоками в економіці України.
Наукова новизна одержаних результатів визначається такими положеннями:
вперше:
– сформовано модель діагностичного аналізу грошових потоків у національній економіці, яка передбачає трирівневу їх оцінку (глобальний, оперативний та локальний рівні) за індикаторами платоспроможності, рівномірності, синхронності, дефіцитності та збалансованості, що забезпечує комплексну діагностику стану управління грошовими потоками у національній економіці на макро-, мезо- та мікрорівнях;
удосконалено:
– модель системи управління грошовими потоками у національній економіці, яка базується на виокремлених елементах системи управління грошовими потоками у національній економіці (суб'єкти управління, етапи управління, інструменти та напрями руху грошових потоків), що сприяє посиленню їх цілісності й ефективності, можливості багатоваріантного руху грошових коштів у нестійкому економічному середовищі з урахуванням статистичних і динамічних законів та закономірностей, що має визначальний характер для загального розвитку національної економіки загалом;
– організаційні засади структурування органів державної влади в Україні: обґрунтовано поділ органів державної влади за рівнями функціонального управління грошовими потоками в економіці України, що уможливлює постійну взаємодію органів стратегічного, тактичного та оперативного управління та забезпечення фінансової рівноваги й стабільної платоспроможності держави шляхом оптимізації вхідних та вихідних грошових потоків та їх синхронізації в часі;
– методичні засади оцінки ефективності управління грошовими потоками в економіці України шляхом комплексної оцінки ефективності такого управління за трьома комплексними показниками (якісний або кількісний, що прямує до зростання; якісний або кількісний, що наближається до нуля; бінарний за різними сегментами грошових потоків);
– концептуальні засади управління грошовими потоками через уточнення сутності поняття «грошовий потік у національній економіці» та виокремлення властивостей грошових потоків, що сприяє однозначності їх розуміння в процесі застосування користувачами різних рівнів управління ними;
набули подальшого розвитку:
– теоретичні засади класифікації грошових потоків у національній економіці через виокремлення та систематизацію можливих напрямів їх групування та доповнення 5 новими класифікаційними ознаками (суб’єкти; види економічної діяльності; масштаби; сегменти; рівні управління; канали руху);
– теоретико-методичні складові функціонального управління грошовими потоками у національній економіці: виокремлено етапи політики управління; визначено фактори, які впливають на формування грошових потоків держави, що уможливлює комплексне врахування різних рівнів і форм зв'язків між грошовими потоками на макро-, мезо- та мікрорівнях;
– методичний інструментарій оцінки стану управління грошовими потоками у національній економіці через систематизацію параметрів оцінки (стан грошового обігу у національній економіці, державного бюджету, платіжного балансу держави), що дозволяє визначати структурні характеристики грошових потоків в економіці України;
– організаційні засади державного регулювання грошових потоків: сформовано матрицю участі суб’єктів державної влади в політиці управління грошовими потоками в економіці України, що дозволило систематизувати та уточнити функціональний розподіл державного управління грошовими потоками.
Практичне значення одержаних результатів полягає в розробці рекомендацій щодо вдосконалення управління грошовими потоками в економіці України.
Наукові розробки автора та отримані результати використано: Головним управлінням Державного казначейства України у Дніпропетровській області – щодо формування механізму функціонального управління грошовими потоками та функціонального розподілу органів державної влади за рівнями управління (довідка від 25.01.2012 № 01-08/76-592); Головним управлінням агропромислового розвитку Дніпропетровської облдержадміністрації – щодо механізму розрахунку ефективності управління грошовими потоками, аналізу управління грошовими потоками в економіці (довідка від 23.02.12 № 472/0/119-12); Управлінням Державної казначейської служби України у Дніпропетровській області – щодо оптимізації діагностичного аналізу управління грошовими потоками в економіці, моделі системи управління грошовими потоками держави (довідка від 03.02.12 № 1-18/173); Верхньодніпровською об’єднаною державною податковою інспекцією Дніпропетровської області – щодо комплексної оцінки ефективності управління грошовими потоками національної економіки (довідка від 23.02.12 № 10).
Результати дисертаційної роботи використовуються у навчальному процесі Дніпропетровського університету імені Альфреда Нобеля при розробці методичного забезпечення та викладанні навчальних дисциплін «Фінанси», «Гроші та кредит», «Фінанси підприємств», «Фінансовий менеджмент», «Фінансовий аналіз», «Бюджетна система», «Бюджетний менеджмент», «Міжнародні фінанси» (довідка від 12.04.12 № 462).
Особистий внесок здобувача. Наукові результати, що містяться в дисертаційній роботі, отримано автором особисто. З наукових праць, опублікованих у співавторстві, в дисертації використані лише ті ідеї та положення, що є результатом особистої роботи здобувача, яка, зокрема, полягає в дослідженні економічних і нормативних передумов управління грошовими потоками в економіці України.
Апробація результатів дисертації. Результати досліджень були оприлюднені й одержали позитивну оцінку на 14 наукових міжнародних, всеукраїнських та регіональних конференціях: міжвузівській науково-практичній конференції «Проблеми розвитку фінансової системи України» м. Сімферополь, 22–26 березня 2005 р.); міжвузівській науково-практичній конференції «Проблеми побудови й функціонування операційних систем в умовах невизначеності й динамічності зовнішнього середовища» (м. Дніпропетровськ, 13 –14 травня 2005 р.); VI Міжнародній науковій конференції «Проблеми економіки транспорту» (м. Дніпропетровськ, 26–27 квітня 2007 р.); ІІ регіональній науково-практичній конференції «Проблеми підвищення конкурентоспроможності підприємств в умовах ринкового середовища» (м. Дніпропетровськ, 18 травня 2007 р.); VI Міжнародній науково-практичній конференції «Актуальні проблеми й перспективи розвитку економіки України» (м. Алушта, 4–6 жовтня 2007 р.); Міжнародній науково-практичній конференції «Наукові дослідження і їх практичне застосування. Сучасний стан і шляхи розвитку –2007, 2008» (м. Одеса, 1–15 жовтня 2007 р., 1–15 жовтня 2008 р.); Міжнародній науково-практичній конференції «Сучасні напрямки теоретичних і прикладних досліджень – 2009» (м. Одеса, 16–27 березня 2009 р.); Міжнародній науково-практичній конференції «Економічна політика країн ЄС в умовах глобалізації» (м. Познань, Польща, 16 жовтня 2009 р.); V регіональній науково-практичній конференції «Проблеми підвищення конкурентоспроможності підприємств в умовах ринкового середовища» (м. Дніпропетровськ, 17 квітня 2010 р.); Міжнародній науково-практичній конференції «Перспективні інновації в науці, освіті, виробництві й транспорті 2010» (м. Одеса, 21–30 червня 2010 р.); Першій Всеукраїнській науково-практичній конференції «Економіко-правові виклики 2012 року» (м. Львів, 2011 р.); ІІІ міжрегіональній науково-практичній конференції «Формування практичних компетенцій у майбутніх фінансистів: досвід співпраці ВНЗ та працедавців України» (м. Дніпропетровськ, 17 листопада 2011 р.); Десятій Всеукраїнській науковій Intеrnet-конференції студентів та молодих вчених, присвячена видатним вченим в галузі бухгалтерського обліку, фінансового аналізу та контролю д-ру екон. наук, проф. І.В. Малишеву, д-ру екон. наук, проф. П.П. Німчинову (м. Житомир, 22 лютого 2012 р.); Міжвузівській науково-практичній конференції «Сучасні соціально-економічні системи та проблеми освітології» (м. Дніпропетровськ, 28 квітня 2012 р.).
Публікації. Результати дисертаційної роботи опубліковано в 25 наукових працях: 8 статтях у вітчизняних фахових наукових виданнях загальним обсягом 3,88 ум. др. арк., 3 статтях у закордонних виданнях загальним обсягом 1,57 ум. др. арк., і 14 – у матеріалах і тезах конференцій та інших виданнях загальним обсягом 2,24 ум. др. арк. Загальний обсяг публікацій – 7,69 ум. др. арк., з яких особисто здобувачеві належить 7,6 ум. др. арк.
Структура дисертації. Дисертаційна робота загальним обсягом 275 сторінки складається зі вступу, трьох розділів, висновків, списку використаних джерел та додатків. Основний зміст складає 179 сторінок. Робота містить 46 рисунків на 40 сторінках, 16 таблиць на 15 сторінках та 14 додатків на 58 сторінках. Список використаних джерел налічує 251 найменування на 26 сторінках.

Список литературы

ВИСНОВКИ

У дисертації наведено теоретичне узагальнення і нове вирішення наукового завдання, що полягає у поглибленні теоретичних, організаційних та методичних засад управління грошовими потоками в економіці України.
Сутність основних висновків і рекомендацій зводиться до такого:
1. Запропоновано дефініцію, яка відображає авторське розуміння сутності грошових потоків у національній економіці – це безперервний, взаємопов’язаний процес руху грошових коштів у часі та економічному просторі, які формуються, розподіляються та використовуються суб’єктами управління у національній економіці та вимірюються в грошових одиницях. Встановлено відмінності між терміном «грошовий потік» та «фінансовий потік», що засвідчило, що грошовий потік визначають як складову фінансового потоку. Сформовано власну структуру та склад властивостей грошових потоків: залежність від виду діяльності, ліквідність, єдність відображення, грошовий вимірник, зіставність, збалансованість, рівномірність, синхронність, підвладність часу, рухливість, контрольованість, прозорість, терміновість, вартісність, подільність.
2. Розглянуто та виділено користувачів інформації стосовно стану грошових потоків. Виявлено, що користувачами інформації про грошові потоки на макрорівні є внутрішні (органи державної влади і місцеві органи влади) та зовнішні (перша – без фінансового інтересу: органи державної статистики; Всесвітній економічний форум; фізичні особи; юридичні особи; друга складова – це користувачі з прямим фінансовим інтересом: кредитори та інвестори). Виокремлено та систематизовано грошові потоки за відповідними групами, доповнено 5 новими класифікаційними ознаками, за якими необхідно групувати грошові потоки: 1) за суб’єктами; 2) за видами економічної діяльності; 3) за сегментами; 4) за рівнями управління; 5) за каналами руху грошових потоків.
3. Ґрунтуючись на означених науковцями складових елементах, автор дослідження виділяє такі етапи політики управління грошовими потоками у національній економіці: планування грошових потоків, організація грошових потоків, реалізація грошових потоків, контроль грошових потоків. У роботі визначено фактори, які впливають на формування грошових потоків держави – зовнішні та внутрішні. У системі зовнішніх факторів виділено: кон'юнктуру товарного і фінансового ринку, доступність зовнішніх джерел фінансування, ризики, інвестиційну привабливість держави, статус (рейтинг) держави у світовій економіці. Серед внутрішніх факторів виділено: корпоративну культуру в державі, податкову політику, політику внутрішніх запозичень, налагодженість каналів руху грошових коштів, політику розподілу грошових потоків щодо напрямів руху грошових коштів.
4. З метою вдосконалення методичного інструментарію оцінки стану управління грошовими потоками у національній економіці проведено аналіз стану грошових потоків в економіці України та виділено групи показників, які характеризують ефективність управління грошовими потоками у сегменті державних фінансів, приватних фінансів та міжнародних фінансів. Сруктурно-дінамічний аналіз вхідних та вихідних грошових потоків у сегменті державних фінансів проілюстрував необхідність розробки методів ефективного управління грошовими потоками. Так, згідно з аналізом експорту та імпорту товарів і послуг виявлено, що Україна є імпортоорієнтованою країною, про що свідчить значне зниження як експорту, так і імпорту з 2006 р. Аналіз структури зовнішнього державного боргу України свідчить, що протягом 2000–2011 рр. у структурі зовнішньої заборгованості велику частку мають заборгованість за позиками, наданими міжнародними організаціями економічного розвитку, заборгованість за позиками, наданими закордонними органами управління та заборгованість, не віднесена до інших категорій. Аналіз монетарних показників показав, що темп зростання грошової бази протягом 2000–2011 рр. був вищим за темп зростання грошової маси, що свідчить про зниження ефективності операцій НБУ зі стерилізації надлишкової кількості грошей в обігу. Доведено, що починаючи з 2004 р., спостерігається довгостроковий дефіцит грошових коштів, перевищення вихідних грошових потоків над вхідними. У роботі обґрунтовано низку показників (стан монетизацїї грошового обігу в національній економіці, стан державного бюджету, стан платіжного балансу), що дають змогу більш детально проаналізувати вхідні і вихідні грошові потоки у національній економіці та поліпшити ефективність управління ними.
5. Запропоновано систематизацію функцій суб’єктів за видами фінансової політики у рамках управління грошовими потоками України, що дає змогу виявити функції кожного з органів державної влади щодо управління грошовими потоками України. Сформовано матрицю участі суб’єктів державної влади в політиці управління грошовими потоками в економіці України, яка засвідчила, що всі розглянуті органи державної влади беруть безпосередню участь в управлінні грошовими потоками держави. Але органами державної влади, через які безпосередньо здійснюється рух грошових коштів є Національний банк України та Державне казначейство України. Усі інші органи є регулюючими та контролюючими щодо здійснення грошових потоків держави. Систематизація функцій суб’єктів за видами фінансової політики у рамках управління грошовими потоками України дозволила поділити органи державного управління за відповідними рівнями управління грошовими потоками.
6. З метою вдосконалення методичних положень управління грошовими потоками національної економіки сформовано модель системи управління грошовими потоками у національній економіці, яка дозволяє чітко визначити мету управління грошовими потоками держави, а також суб’єктів, які є в основі моделі управління. Основними елементами системи управління грошовими потоками у національній економіці виступають: 1) канали руху грошових потоків; 2) суб’єкти управління грошовими потоками; 3) етапи управління грошовими потоками; 4) інструменти управління грошовими потоками. Зазначена модель сприяє посиленню їх цілісності й ефективності, можливості багатоваріантного руху грошових коштів у нестійкому економічному середовищі з урахуванням статистичних і динамічних законів та закономірностей, що має визначальний характер для загального розвитку національної економіки загалом.
7. У процесі опрацювання та поглиблення організаційних засад структурування органів державної влади доведено необхідність поділу органів державного управління за рівнями функціонального управління грошовими потоками: 1) І рівень – стратегічне управління; 2) ІІ рівень – тактичне управління; 3) ІІІ рівень – оперативне управління. Обґрунтовано віднесення відповідних органів державного управління до кожного рівня. Зазначений поділ уможливлює постійну взаємодію органів стратегічного, тактичного та оперативного управління та забезпечення фінансової рівноваги й стабільної платоспроможності держави шляхом оптимізації вхідних та вихідних грошових потоків та їх синхронізації в часі.
8. В дисертації сформовано модель діагностичного аналізу грошових потоків у національній економіці, яка передбачає трирівневу оцінку грошових потоків (глобальний, оперативний та локальний рівні), запропоновано систему показників та алгоритм їх розрахунку в розрізі таких блоків: синхронності та рівномірності, дефіцитності, ліквідності та збалансованості. За авторською методикою проведено діагностичний аналіз грошових потоків за складовими, зокрема «Оперативна оцінка грошових потоків в економіці України». Аналіз основних індикаторів платоспроможності свідчить, що для погашення і обслуговування зовнішнього боргу витрачається значна кількість коштів, що характеризує коефіцієнт норми обслуговування боргу, значення якого значно перевищує критичне значення (у 40–50 разів). Оскільки значна кількість коштів вилучається з бюджету на погашення і обслуговування державного боргу, інші статті у видатках державного бюджету, наприклад соціальні, фінансуються в недостатньому обсязі, звужуються джерела внутрішнього інвестування. Значення показника валютної ліквідності не виконується. Україна не в змозі безперервно, своєчасно сплачувати свої зобов'язання. На погашення зовнішнього боргу Україна направила 24,24% коштів у 2011 р., це свідчить про вилучення коштів з Державного бюджету. Проведений аналіз ліквідності та збалансованості грошових потоків Державного бюджету України за період з 2007 р. по 2011 р. показав, що в Державному бюджеті спостерігається значний дефіцит коштів. Використання зазначеної моделі забезпечує комплексну діагностику стану управління грошовими потоками у національній економіці на макро-, мезо- та мікрорівнях.
9. Для удосконалення методичних засад оцінки ефективності управління грошовими потоками в економіці України розроблено комплексну оцінку ефективності такого управління за трьома комплексними показниками. У загальному вигляді алгоритм комплексної оцінки ефективності управління грошовими потоками включає в себе дев’ять етапів: 1) збір інформації щодо грошових потоків; 2) виокремлення груп показників грошових потоків в економіці України; 3) присвоєння кожній групі показників грошових потоків відповідної ваги; 4) присвоєння кожному показнику балів; 5) розрахунок ефективності кожної групи показників грошових потоків; 6) розрахунок показника підсумкової ефективності грошових потоків; 7) аналіз даних стосовно ефективності управління грошовими потоками; 8) затвердження рекомендацій стосовно покращання ефективності управління грошовими потоками; 9) контроль за виконанням рекомендацій щодо покращання ефективності управління грошовими потоками. Запропоновано використання трьох комплексних показників: якісний або кількісний, що прямує до зростання; якісний або кількісний, що наближається до нуля; бінарний за різними сегментами грошових потоків. Описаний алгоритм дає змогу комплексної оцінки ефективності управління грошовими потоками не тільки на рівні держави, а і на рівні місцевих органів влади та окремо за кожним сегментом руху грошових коштів: приватним, державним та міжнародним. Згідно з проведеною оцінкою ефективності управління грошовими потоками в економіці України доведено, що ефективність управління грошовими потоками є задовільною, проте потребує додаткових наукових розробок та рекомендацій щодо її підвищення.

СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ

1. Геєць: Україні вкрай важливо захиститься від спекулятивного капіталу // Дзеркало тижня. - 2010. - 13-19 лютого. - № 5 (785). – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.dt.ua/2000/2020/68520/.
2. Азаренкова Г.М. Фінансові потоки в системі економічних відносин: Монографія.– Х.: ВД «ІНЖЕК», 2006.– 328 с.
3. Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности: теория, практика и интерпретация: Пер. с англ./ Научн. ред. перевода чл.-корр. РАН И.И. Елисеева. Гл. редактор серии проф. Я.В. Соколов. - М.: Финансы и статистика, 2003. - 624с.
4. Буряк П.Ю. Формування і надання інформації про фінансові ресурси підприємства. // Фінанси України. – 2006. - №10. – С. 123-128.
5. Коваленко Л.О., Ремньова Л.М. Фінансовий менеджмент: Навч. посіб. – 2-ге вид., перероб. і доп. – К.: Знання, 2005. – 485 с.
6. Старостенко Г. Г, Мірко Н. В. Фінансовий аналіз: Навч. посіб¬ник — К.: Центр навчальної літератури, 2006. — 224 с.
7. Грей С. Нідлз Б. Финансовый учет: глобальный подход. Пер. с англ. – Волтерс Клувер, 2006. - 594с.
8. Крамаренко В. І., Холод Б. І. та ін. Управління ресурсами підприємства: Навчальний посібник: Центр навчальної літератури, 2004. — 288 с.
9. Маркіна І.А. Менеджмент підприємства.— К.: Вища школа 2000. — 76 с.
10. Бланк И.А. Управление денежными потоками. – Ника-Центр, Эльга, 2002. – 736 с.
11. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами: Учеб пособие для вузов. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. – 639 с.
12. Чернов В.А. Финансовая политика организации: [учеб. пособие для вузов] / Под ред. М.И. Баканова. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. – 247с.
13. Колас Б. Управление финансовой деятельностью предприятия. Проблеиы, концепции и методы: Учебн. пособие / Пер. с франц. под ред. проф. Я.В. Соколова. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997. – 576 с.
14. Учет, аудит и анализ денежных потоков предприятий и организаций [Текст] : научно-практ. пособие / Н. Н.Хахонова. - М. ; Ростов-на Дону : Изд-кий центр "МарТ", 2003. - 303 с.
15. Райс Т. Финансовые инвестиции и риск / Т. Райс, Б. Койли ; сокр. пер. с англ. под общей ред. М. А. Гольцберга, Л. М. Хасан-Бек. – К. : BHV, 1995. – 592 с.
16. Ковалев В.В. Управление финансами: Учеб. Пособие. – М.: ФБК-ПРЕСС, 1998. – 512 с.
17. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 1998. – 512 с.
18. Кірейцев Г.Г. Фінансовий менеджмент: навч. Посібник:/ за ред. Проф. Г.Г. Кірейцева. – К.: ЦУЛ, 2002. – 496 с. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу до навч. пос.: http://buklib.net/index.php?option=com_jbook&catid=84.
19. Бутинець Ф. Ф. Економічний аналіз: Навчальний посібник. — Житомир: Рута, 2003. — 680 с.
20. Берман, Карен, Найт, Джо, Кейз, Джон. Финансы для нефинансовых менеджмеров: как понимать цифры финансвых отчетов: Пер. с англ. – М.: ООО «И.Д. Вильямс», 2007. – 256 с.
21. Титаева А.В. Анализ денежного потока (cash flow). [Електронний ресурс]. – Режим доступу до статті: http://goldpages.com.ua/pages/100/.
22. Сорокина Е.М. Анализ денежных потоков предприятия: теория и практика в условиях реформирования российской экономики. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2004. – 1796 с.
23. Гварлиани Т.Е., Балакирева В.Ю. денежные потоки в страховании. – М.: Финансы и статистика, 2004. – 336 с.
24. Семенов Г.А., Бугай В.З., Семенов А.Г., Бугай А.В. Фінансове планування і управління на підприємствах. Навчальний посібник. – К.: Центр учбової літератури, 2007. – 432 с.
25. Панков В.А., Макогон Ю.В., Пашко Е.А., Бабенко А.В. Механизм управления финансовыми потоками промышленного предприятия в условиях глобализации / Под научной ред. Ю.В. Макогона. – Донецк: Донецький национальный університет, 2005. - 188 с.
26. Гутов А.В. Управління грошовими потоками: теоретичні аспекти (російською мовою). - [Електронний ресурс] // Фінансовий менеджмент. -2004. - №4. - режим доступу до журн.: http://www.diplom.krsk.info/stFsost_21.htm.
27. Терещенко О.О. Фінансова діяльність суб’єктів господарювання: [навч. посіб.]. / Олег Олександрович Терещенко. – К: КНЕУ, 2003. – 554с.
28. Поддєрьогін, А. М. Ефективність управління грошовими потоками підприємства / А.М. Поддєрьогін, Я.І. Невмержицький // Фінанси України. - 2007. - № 10. - С. 119-127.
29. Лігоненко Л.О., Ситник Г.В. Управління грошовими потоками: Навч. посібник. –К.: Київ. нац. торг.-екон. ун-т, 2005. – 255 с.
30. Нікбахт Е., Гроппеллі А. Фінанси / Пер. з англ. В. Ф. Овсієнка та В. Я. Мусієнка. — К.: Основи, 1993. — 383 с.
31. П(С) БО 4 "Звіт про рух грошових коштів": станом на 31.03.1999 р. №87 / Міністерство Фінансів України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?nreg=z0398-99.
32. Кузнецова С.А. Бухгалтерський облік в системі формування управлінської інформації: методологія та практика: Монографія. – Мелітополь: Таврійський державний агротехнологічний університет. 2007. – 297 с.
33. Господарський кодекс України від 16 січня 2003 р. N 436-IV. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://zakon1.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?nreg=436-15.
34. Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б. Современный экономический словарь. — 2-е изд., испр. М.: ИНФРА-М, 1999. 479 с. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://enbv.narod.ru/text/Econom/ses/index.html.
35. Перегудов Ф.И., Тарасенко Ф.П. Введение в системный анализ. - М.: Высшая школа, 1989. - 320 с.
36. Сагатовский В.Н. Основы систематизации всеобщих категорий. Томск. 1973.
37. Черняк Ю.И. Системный анализ в управлении экономикой. - М. 1975.
38. Старіш О.Г. Системологія. Підручник. – Киів: Центр навчальної літератури, 2005. – 232 с.
39. Євграшкіна Г.П., Войцеховська В.В. Гідрогеологія та основи гідромеліорації: Навч. посіб. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: www.dnu.dp.ua/docs/.../gidrogeologiya_ta_osnovi_melioracii.doc
40. Небава М. І. Теорія макроекономіки : навчальний посібник для вузів / М.І. Небава. - Київ: Слово, 2003. - 536 с. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://pravo.d4r.info/show_title.php?id=325.
41. Зборовська О.М. Сутність та особливості потокових процесів в логістиці. – [Електронний ресурс] http://www.nbuv.gov.ua/portal/Soc_Gum/Nvamu/2009_4/15.pdf.
42. Комарницький І.М., Питуляк Н.С. Теоретичне обґрунтування організації логістики на підприємствах // Регіональна економіка. 2007. – № 4. – с.61-68.
43. Николайчук В.Е., Кузнецов В.Г. Теория и практика управления материальными потоками. Монография. – Донецк: «КИТИС», 1999. – с. 485.
44. Івасів Б.С. Гроші та кредит: Підручник. – Вид. 3-тє, змін. й доп. – Тернопіль: Карт-бланш, К.: Кондор, 2008. – 528 с.
45. Деньги. Кредит. Банки: Учебник. / Под ред. Г. Н. Белоглазовой Белоглазова Г. Н. – М.: Высшее образование, 2009. – 392 с.
46. Фінанси: підручник. / [С. І. Юрій, В. М. Федосов, Л. М. Алексеєнко та ін. ]; за ред. С. І. Юрія, В. М. Федосова. — К.: Знання, 2008. — 611 с. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу до підр.: http://pidruchniki.com.ua/16330826/finansi/byudzhetna_politika_byudzhetniy_mehanizm.
47. Василик О.Д. Теорія фінансів: підручник. – К.: НІОС, 2000. — 416 с.
48. Єрмошкіна О.В. Система управління фінансовими потоками промислового підприємства: автореф. дис. ... д-ра екон. наук: 08.00.08, Донецьк, 2009. — 31 с.
49. Азаренкова Г.М. Фінансові потоки економічних агентів: методологія та організація управління: автореферат дис. канд. ек. наук. 08.00.08, Суми, 2007. – 36 с.
50. Майборода О. В. Управління фінансовими потоками підприємства: автореферат дис. канд. ек. наук. 08.04.01, Суми, 2006. – 22 с.
51. Луцишина З. О. Формування глобальної фінансової архітектури світового господарства. автореферат дис. канд ек. наук. 08.05.01, Київ, 2003. – 40 с.
52. Притула Т.М. Теоретичні підходи до визначення поняття фінансових потоків. // Економічний простір. – 2008. – №19. – С.141-148.
53. Хавтур О. В. Фінансові потоки страхових компаній в умовах трансформації економіки України: автореферат дис. канд. ек. наук. 08.04.01, Тернопіль, 2004. – 25 с.
54. Деркач М.А. Науково-методичні основи регулювання фінансових потоків сектору державного управління. Автореф. дис. канд. ек. Наук спеціальності 08.02.03. – Київ, 2000. – 18 с.134
55. Любимцев Ю., Дудкин В. Финансовые потоки как объект индикативного планирования и регулирования // Российский экономический журнал. – 1998. – №3. – С.38-47, С.98-99.
56. Філософський словник / За ред. В. І. Шинкарука. — 2.вид., перероб. і доп. — К.: Голов. Ред. УРЕ, 1986.
57. Гроші та кредит: Підручник. — 3-тє вид., перероб. і доп. / М.І. Савлук, А.М. Мороз, М.Ф. Пуховкіна та ін.; За заг. ред. М.І. Савлука. — К.: КНЕУ, 2002. — 598 с.
58. Фінансовий менеджмент: Підручник / Кер. кол. авт. і наук. ред. проф.. А.М. Поддєрьогін – К.: КНЕУ, 2005. – 536 с.
59. Вовчак І.С. Інформаційні системи та комп’ютерні технології в менеджменті. Навчальний посібюник. – Тернопіль: Карт-бланш, 2001. – С.12-17.
60. Білуха М.Т., Микитенко Т.В. Фінансовий контроль: теорія, ревізія, аудит: Підручник. – К.: Українська академія оригінальних ідей. – 2005. – 888.
61. Мартякова О.В., Харченко В.А.. Грошові потоки в системі управління фінансово-господарсьвою діяльністю підприємства. / Наукові праці Донецького національного технічного університету. Серія: економічна. Випуск 32 (126) - Донецьк, ДонНТУ, 2007. - С. 158 – 162. http://hdl.handle.net/123456789/248.
62. Анализ финансовой деятельности предприятия / Ю.Н. Тронин. – М.: Альфа-Пресс, 2005. 201 с.
63. Наказ державного казначейства України «Про внесення змін до наказу Державного казначейства України від 29.10.2010 N 400» від 2 березня 2011 року N 50. [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://search.ligazakon.ua/l_doc2.nsf/link1/DKU1096.html.
64. Большой Энциклопедический словарь. - [Електронний ресурс] – Режим доступу: http://www.vedu.ru/BigEncDic/enc_searchresult.asp?S=49098.
65. Пугачёв В. П., Соловьёв А. И. Введение в политологию. — М., 1995.
66. Юрій М.Ф. Політологія: Підручник. – К.: Дакор, КНТ, 2006. – 416 с.
67. Економічна політика: Навч. посіб. / О. О. Бєляєв (кер. кол. авт.), А. С. Бебело, М. І. Диба та ін. — К.: КНЕУ, 2004. — 287 с.
68. Кейнс Д. Общая теория занятости, процента и денег: Пер. с англ. -СПб.: Петроком, 1993.
69. Ойкен В. Основные принципы экономической политики. — М.: Прогресс, 1995.
70. Аткинсон Э. Б., Стиглиц Дж. Э. Лекции по экономической теории государственного сектора / Пер. с англ. — М., 1995.
71. Стігліц Джозеф Е. Економіка державного сектора: Пер. з англ.А. Олійник, Р. Скільський. – К.: Основи, 1998. – 854 с.
72. Сакс Дж. Микроэкономика. Глобальный подход. — М., 1995.
73. Хміль Ф.І. Основи менеджменту: Підручник. – К.: Академвидав, 2005. – 608 с.
74. Осовська Г.В., Осовський О.А. Основи менеджменту: Навчальний посібник / К.: "Кондор", 2006.- 664 c.
75. Колпаков В. К. Адміністративне право України: Підручник. — К.: Юрінком Інтер, –1999. –736 с.
76. Державне управління: проблеми адміністративно-правової теорії та практики / За заг. ред. В.Б.Авер’янова. – К.: Факт, 2003. – 384 с.
77. Стратегії економічного розвитку в умовах глобалізації: Монографія / За ред. д-ра екон. наук, проф. Д. Г. Лук’я¬ненка. — К.: КНЕУ, 2001. — 538 с.
78. Ажнюк М.О. Основи економічної теорії. Навчальний посібник./ Ажнюк М.О., Передрій О.С. – К.: Знання, 2008. –368 с.
79. Світова економіка (CD) : Навч. посібник. Реком. МОНУ для студ. ВНЗ / Ю. Г. Козак, В. В. Ковалевський, Н. С. Логвінова, А. А. Наумчик ; За ред. Козака Ю.Г. – К : ЦУЛ, 2010. – 328 с.
80. Николайчук О. Інвестиційна привабливість України крізь призму міжнародних рейтингів // Міжнародний збірник наукових праць. - Випуск 3(15). – 2009. – С. 197-200.
81. Костіна Т.В. Корпоративна культура: її сутність і формування в Україні // //Вісник ДонНУЕТ. Серія: Економічні науки . - 2008 . - № 3 (№ 39) . - С. 77-84.
82. Кучер Г. Розвиток ринку внутрішніх державних боргових зобов’язань України // Вісник КНТУН. – 2011. - № 2. – С. 47-65.
83. Кислинська В.О. Корпоративна культура підприємства – один із факторів його конкурентноздатності – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.rusnauka.com/CCN/Economics/ 10_kislins_ka% 20v.o.doc.htm.
84. Кургузова В.Н. Управление денежными средствами в краткосрочном периоде. // Материалы V всеукраїнської науково-практичної конференції «Фінансово-економічні проблеми розвитку регіонів України» 26 жовтня 2004 року. Наука і освіта, Дніпропетровськ, 2004. – Том 1. - стр. 165 – 166.
85. Кургузова В.Н. Управление рисками при кредитовании субъектов хозяйствования. // Материалы ІІ Міжнародної науково-практичної конференції «Сучасні тенденції в розвитку банківської системи» 7-8 грудня 2004 року. Наука і освіта, Дніпропетровськ, 2004. – . Том 2. - стр. 79 – 81.
86. Кургузова В.Н. Прогноз движения денежных средств предприятия. // Матеріали Всеукраїнської науково-практичної конференції молодих вчених “Сучасні проблеми соціально-економічного розвитку України” 24-25 травня 2005 року. Дніпропетровськ, 2005. – стр. 46-48.
87. Вареник В.Н. Прогнозирование денежного потока // Труды VI Міжнародної наукової конференції «Проблеми економіки транспорту» 26 – 27 квітня. 2007 ДІІТ, 2007. – стр. 169 – 170.
88. Вареник В.Н. Теоретическое представление категории «денежные потоки» // Тези доповідей ІІ регіональної науково-практичної конференції молодих вчених та студентів «Проблеми підвищення конкурентоспроможності підприємств в умовах ринкового середовища», Дніпропетровськ, 18 травня 2007 р. – Д.: Вид-во ДУЕП, 2007. - стр. 145-147.
89. Вареник В.Н. Ускорение притоков денежных средств // Материалы VI международной научно-практической конференции «Актуальные проблемы и перспективы развития экономики Украины» 4-6 октября Алушта, 2007.- стр. 203-204.
90. Вареник В.Н. Регулирование денежных потоков как инструмент оптимизации денежно-кредитных отношений // материалы международной научно-практической конференции «Научные исследования и их практическое применение. Современное состояние и пути развития 2007» 1-15 октября. Том 9. Экономика. – Одеса: Черноморье, 2007. – стр. 12-13.
91. Вареник В.Н. Политика управления денежными потоками предприятия // материалы международной научно-практической конференции «Научные исследования и их практическое применение. Современное состояние и пути развития 2008»1-15 октября Том 8 Экономика – Одесса:Черноморье, 2008. – стр. 22-24.
92. Вареник В.Н. Управление денежными потоками с помощью платежного баланса // Материалы международной научно-практической конференции «Современные направления теоретических и прикладних исследований 2009» 16-27 марта Том 8. Экономика. – Одеса: Черноморье, 2009. – С. 48-49.
93. Вареник В.М. Грошові потоки в практиці підприємства // Матеріали міжрегіональної науково-практичної конференції студентів, аспірантів та молодих вчених «Формування практичних компетенцій у майбутніх фінансистів: досвід співпраці ВНЗ та працедавців України» Дніпропетровськ, 24 листопада 2010 р. – Д.: Вид-во ДУЕП імені Альфреда Нобеля, 2010. - стр. 17-18.
94. Вареник В.М. Класифікація видів діяльності в управлінні грошовими потоками підприємства // Матеріали міжнародної науково-практичної конференції молодих вчених та студентів «Реформування фінансової системи та стимулювання економічного зростання в нестабільній економіці» Дніпропетровськ, 23 березня 2011 р. – Д.: Вид-во ДУЕП імені Альфреда Нобеля, 2011. - стр. 33-35.
95. Вареник В.М. Управление денежными потоками акционерного общества. // Академічний огляд. – 2006. - № 1. – С. 66-71.
96. Вареник В.Н. Теоретические подходы к определению категории «денежные потоки» // Академічний огляд. – 2008. – №1. С. 82-86.
97. Вареник В.М. Визначення дефініції «грошові потоки». // Збірник наукових праць «Європейський вектор економічного розвитку». – 2011. – Вип 1(10). – С. 30-36.
98. Вареник В.М Властивості грошових потоків. // Бюлетень міжнародного нобелівського економічного форуму «Світова економіка XXI століття: цикли та кризи». - 2011. - 1 (4). С. 77-80.
99. Вареник В.Н. Посткризисное развитие экономики машиностроительных предприятий Украины: аналитический аспект. // «Актуальные проблемы развития финансово-экономических систем и институтов» -2: Материалы и доклады ІІ Международной научной конференции (Самара, 6-8 апреля 2011 г.). Т.1. / Под общ. ред. А.Н. Сорочайкина. – Самара: Самарский государственный университет: НП «Институт анализа города и региона»: Издательство «Главгол», 2011. – С. 76-84.
100. Вареник В.М. Корпоративне управління: зовнішній фактор впливу на формування грошових потоків підприємства // XIV Міжвузівській науково – практичній конференції студентів, аспірантів та молодих вчених «Основні засади сучасної бюджетно-податкової політики України та напрями її реалізації» Дніпропетровськ, 19-20 травня 2011 р. - ДДФА, 2011. – стр. 150.
101. Положення про «Міністерство фінансів України»: за станом на 8 квітня 2011 р. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua/control/publish/article/main?art_id=290714&cat_id=28093.
102. Указ Президента України «Про Державне казначейство України»: за станом на 27 квітня 1995 року N 335/95 / Президент України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon2.rada.gov.ua/laws/show/335/95.
103. Закон України «Про Кабінет Міністрів України»: за станом на 16 травня 2008 р. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?nreg=2591-17&p=1311770615678004.
104. Закон України «Про Національний банк України»: за станом на 20 травня 1999 р. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?page=3&nreg=679-14.
105. Закон України «Про Рахункову палату»: за станом на 11 липня 1996 р. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?nreg=315%2F96-%E2%F0.
106. Закон України «Про державну контрольно-ревізійну службу в Україні»: за станом на 26 січня 1993 р. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?nreg=2939-12.
107. Положення «Про Державну комісію з цінних паперів та фондового ринку»: за станом на 12 червня 1995 р. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс] – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?nreg=446%2F95.
108. Закон України «Про державну податкову службу в Україні» »: за станом на 04 грудня 1990 р. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: zakon.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?page=2&nreg=509-12.
109. Бюджетний кодекс України станом на 21 червня 2001 р. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс] – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?nreg=2542-14.
110. Методологічний коментар щодо складання Платіжного балансу. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://bank.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=44459.
111. Про виконання Державного бюджету України за 2000 рік. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.ac-rada.gov.ua/control/main/uk/publish/printable_article/163932.
112. Висновки про виконання Державного бюджету України за 2002 рік. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.ac-rada.gov.ua/control/main/uk/publish/printable_article/73166.
113. Висновки щодо виконання державного бюджету України за 2004 рік. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.ac-rada.gov.ua/control/main/uk/publish/printable_article/345922.
114. Висновки щодо виконання Державного бюджету України за 2005 рік. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.ac-rada.gov.ua/control/main/uk/publish/printable_article/651008.
115. Висновки щодо виконання Державного бюджету України за 2006 рік. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.ac-rada.gov.ua/control/main/uk/publish/printable_article/883551.
116. Висновки щодо виконання державного бюджету України за 2007 рік. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.ac-rada.gov.ua/control/main/uk/publish/printable_article/1126693.
117. Висновки щодо виконання державного бюджету України за 2008 рік. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.ac-rada.gov.ua/control/main/uk/publish/printable_article/1462353.
118. Висновки щодо виконання державного бюджету України за 2009 рік. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.ac-rada.gov.ua/control/main/uk/publish/printable_article/16728123.
119. Розпорядження "Про проведення перевірки органів державної податкової служби щодо правомірності відшкодування платникам сум податку на додану вартість": станом на 23.01.2008 № 146-р. / Кабінет Міністрів України. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon2.rada.gov.ua/laws/show/146-2008-%D1%80.
120. Розпорядження "Про заходи щодо удосконалення системи адміністрування податку на додану вартість": за станом на 06.02.2008 р. / Кабінет Міністрів України. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon2.rada.gov.ua/laws/show/262-2008-%D1%80.
121. Розпорядження "Про заходи щодо забезпечення своєчасного відшкодування податку на додану вартість" від 02.04.2008 р. № 562-р. / Кабінет Міністрів України. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://pravo-law.kiev.ua/24512.html.
122. Розпорядження "Про заходи щодо прискорення відшкодування податку на додану вартість експортерам зерна" від 06.08.2008 № 1082-р. / Кабінет Міністрів України. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://zakon2.rada.gov.ua/laws/show/1082-2008-%D1%80.
123. Бойко В.В. Роль економічної діагностики в системі управління підприємством. [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.nbuv.gov.ua/portal/natural/Vntu/2008_17_1/63.pdf.
124. Закон України «Про внесення змін до деяких законодавчих актів з питань оподаткування»: за станом на 30.11.2006 № 398-V. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу:http://zakon.nau.ua/doc/?code=398-16.
125. До загального фонду держбюджету України в 2010 році надійшло 207,472 млрд грн.. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://palm.newsru.ua/finance/28jan2011/budjet.html.
126. Зведений та державний бюджет. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/control/uk/publish/category?cat_id=57896.
127. Статистичні матеріали по стану державного боргу України на 31.12.2001 р. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua.
128. Статистичні матеріали по стану державного боргу України на 31.12.2002 р. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua.
129. Статистичні матеріали по стану державного боргу України на 31.12.2003 р. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua.
130. Статистичні матеріали по стану державного боргу України на 31.12.2004 р. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua.
131. Статистичні матеріали по стану державного боргу України на 31.12.2005 р. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua.
132. Статистичні матеріали по стану державного боргу України на 31.12.2006 р. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua.
133. Статистичні матеріали по стану державного боргу України на 31.12.2007 р. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua.
134. Статистичні матеріали по стану державного боргу України на 31.12.2008 р. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua.
135. Статистичні матеріали по стану державного боргу України на 31.12.2009 р. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua.
136. Статистичні матеріали по стану державного боргу України на 31.12.2010 р. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua.
137. Довідка щодо державного та гарантованого державою боргу України на 31.12.2008. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=199965&cat_id=103274.
138. Довідка щодо державного та гарантованого державою боргу України на 31.12.2009. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=239973&cat_id=198378.
139. Довідка щодо державного та гарантованого державою боргу України на 31.12.2010. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.minfin.gov.ua/control/uk/publish/article?art_id=283755&cat_id=240945.
140. Платіжний баланс України у 2005 році. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/doccatalog/document?id=42890.
141. Платіжний баланс і зовнішній борг України 2006 рік. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/doccatalog/document?id=45092.
142. Платіжний баланс і зовнішній борг України 2007 рік. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/doccatalog/document?id=52679.
143. Платіжний баланс і зовнішній борг України 2008 рік. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/doccatalog/document?id=66368.
144. Платіжний баланс і зовнішній борг України 2009 рік. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/doccatalog/document?id=66374.
145. Платіжний баланс і зовнішній борг України 2010 рік. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://www.bank.gov.ua/doccatalog/document?id=73706.
146. Юр. Газета. Правова інформація бізнес-класу. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: www.yur-gazeta.com.
147. Кипр - крупнейший инвестор на Украине. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://h.ua/story/59313%5D.
148. Конституція України: за станом на 28 червня 1996 р. / Верховна Рада України. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://zakon2.rada.gov.ua/laws/show/254%D0%BA/96-%D0%B2%D1%80.
149. Про діяльність Фонду державного майна України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.spfu.gov.ua/ukr/history.php.
150. Закон України «Про Антимонопольний комітет України»: за станом на 26 листопада 1993р. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?nreg=3659-12&p=1311770615678004.
151. Закон України «Про митну справу в Україні»: за станом на 25 червня 1991 року N 1262-XII. / Верховна Рада України. - [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zakon.rada.gov.ua/cgi-bin/laws/main.cgi?nreg=1262-12.
152. Балабанов И. Т. Основы финансового менеджмента: Учеб. пособие. -2-е изд., доп. и перераб. - М.: Финансы и статистика. 512 с.
153. Білик, М. Д. Грошові потоки підприємств у мікро- та макроекономічному аспекті / Білик М.Д., Надточій С.І. // Фінанси України. - 2007. - № 6. - С. 133-147.
154. Ван Хорн Дж. К. Основы управления финансами: Пер. с англ. - М.: Финансы и статистика, 1997. - 800с.
155. Василик О.Д. К.В.Павлюк. Державні фінанси України./ -К.: Вища школа, 1997. -383 c.
156. Васильева Л. Система управління грошовими потоками (російською мовою). – [Електронний ресурс]. – Режим доступу до статті: http://www.management.com.ua/finance/fin193.html.
157. Скібіцька Л.І., Скібіцький О.М. Менеджмент. Навчальний посібник. - К.: Центр учбової літератури, 2007. - 416 с. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://zaochka.net/catalog_p_5_p__p_11.html.
158. Снежко Е. Деньги есть. Что дальше?// Инвестгазета. – 01 – 07.12.2008. – С. 20 – 23.
159. Черняк Ю.И. Системный анализ в управлении экономикой. - М. 1975. – 191 с.
160. Ясишена В.В. Теоретичні аспекти аналізу грошових потоків підприємств // Економічний простір. – 2008. - №16. – С.123-131. - -[Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.nbuv.gov.ua/PORTAL/Soc_Gum/Ekpr/2008_16/yasish.pdf.
161. Словопедія. Економічна енциклопедія. - [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://slovopedia.org.ua/38/53412/385428.html.
162. Кудряшов В.П. Курс фінансів: навч. посіб. - К.: Знання, 2008. - 431 с. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу до навч. посіб.: http://pidruchniki.com.ua/12210605/finansi/derzhavniy_finansoviy_aparat_yogo_struktura#950.
163. Фінанси: Навч.-метод. посіб. для самост. вивч. дисципліни. — 2-ге вид., перероб. і доп. / О. Р. Романенко, С. Я. Огородник, М. С. Зязюн, А. А. Славкова. — К.: КНЕУ, 2003. — 387 с.
164. Опарін В. М.Фінанси (Загальна теорія): Навч. посібник. - 2-ге вид., доп. і перероб. - К.: КНЕУ, 2002. - 240 с. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу до навч. посіб.: http://studentbooks.com.ua/content/view/231/54/1/2/.
165. Проект Закону України «Про фінансову систему України в особливий період»: за станом від 26.04.2011 р. N 8442. / Кабінет Міністрів України. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://search.ligazakon.ua/l_doc2.nsf/link1/ed_2011_04_26/JF6II00I.html.
166. Соціальна політика держави. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу: http://kt.ckpfu.org.ua/content/view/105/30.
167. Скакун О.Ф. Теорія держави і права: Підручник / Пер. з рос. — Харків: Консум, 2001. — 664 с. – [Електронний ресурс]. - Режим доступу до підручнику: http://www.vuzlib.net/beta3/html/1/11993/12019/.
168. Поняття і елементи структур управління організацією. – [Електронний ресурс]. – Режим доступу: http://www.paragononstate.com/referati-z-discziplni-planuvannya/357-ponyattya_elementi_struktur_upravlnnya_organzacyu.html.
169. Системологія на транспорті: Підручник: У 5 кн. / За заг. ред. М.Ф. Дмитриченка. – К.: Знання України, 2005 — Кн. І: Основи теорії систем і управління / Е.В. Гаврилов, М.Ф. Дмитриченко, В.К. Доля та ін. – 344 с.
170. Побудова моделі фінансової системи Укр