Абляев, Сергей Вячеславович. Совершенствование механизма устойчивости финансово-кредитных учреждений России

Короткий опис

Абляев, Сергей Вячеславович. Совершенствование механизма устойчивости финансово-кредитных учреждений России : диссертация ... доктора экономических наук : 08.00.10 / Абляев Сергей Вячеславович; [Место защиты: Российская академия предпринимательства].- Москва, 2010.- 363 с.: ил.

Содержание к диссертации

Введение
Глава 1.Теоретические и методологические основы формирования финансово-кредитных учреждений в банковской системе в Российской Федерации
1.1 Концептуальные основы формирования финансово - кредитных учреждений - базовые дефиниции 16
1.2 Роль финансово-кредитных учреждений в экономическом развитии банковского сектора в условиях кризиса 33
1.3. Изучение зарубежного опыта функционирования кредитных учреждений, отличительные признаки и особенности развития с позиции международного надзора 56
Глава 2.Инструментальный аппарат механизма финансовой устойчивости с позиции рискориентированного подхода
2.1. Банковские риски и их влияние на устойчивое развитие кредитного сектора в РФ 88
2.2. Базельские принципы эффективного банковского надзора и их внедрение на современном этапе развития кредитно-финансовых учреждений 120
2.3. Индикаторы внешней и внутренней среды для организации стресс-тестирования финансово-кредитных учреждений 137
2.4. Стресс-тестирование — как основной компонент определения финансовой устойчивости кредитных организаций 146
Глава 3.Результативность существующих подходов к оценке финансовой устойчивости банковского сектора
3.1 Формирование компонентов стресс теста для выявления внешних угроз деятельности коммерческих банков 156
3.2 Роль сценарного и исторического анализа для моделирования информации о деятельности кредитной организации 186
3.3. Методологическое обоснование гипотетического сценария для целей прогнозирования финансовой устойчивости 202
3.4. Результаты практического использования современных подходов к оценке финансовой устойчивости финансово-кредитных учреждений 219
Глава 4.Методологические основы формирования многофакторной модели как способа оценки финансовой устойчивости
4.1. Исследование факторов внешней и внутренней среды кредитно-финансовой сферы 226
4.2. Алгоритм построения многофакторной модели финансовой устойчивости в условиях кризиса 255
4.3. Результативность существующих подходов к оценке финансовой устойчивости на основе разработанных методологических приемов -многофакторной модели рыночной среды 274
Глава 5.Механизм превентивного контроля за состоянием кредитно-финансовых учреждений как стратегический инструмент стабилизации в условиях кризиса
5.1. Адаптационный механизм финансовой устойчивости малых и средних банков - как полноправных участников финансово-кредитных учреждений 299
5.2. Превентивный контроль как стратегический инструмент в системе финансово-кредитных учреждений 315
5.3. Совершенствование механизма превентивного контроля в надзорной практике банковского сектора 338
Заключение 365
Список литературы 371

Введение к работе

Актуальность темы исследования.Одной из важных проблем российской экономики в настоящее время является преодоление несостоятельности финансово-кредитных учреждений и обеспечение их финансовой устойчивости. Понятие финансово-кредитных учреждений еще не получило широкого применения в банковской среде, вместе с тем, его дефиниции выходят за рамки классификации, предложенной в Законе «О банках и банковской деятельности». В связи с этим, исследование основных параметров и характеристики финансово-кредитных учреждений представляется нам актуальным и необходимым этапом разработки механизма их устойчивости.
Эффективность деятельности финансово-кредитных учреждений во многом обусловлена финансовыми возможностями и рациональностью управления их финансовыми ресурсами. Низкий уровень этого управления в финансово-кредитных учреждениях приводит к возникновению кризисных явлений, ухудшению финансового состояния, т.е. к потере ими финансовой устойчивости.
Для повышения качества управления финансами и обеспечения устойчивого развития финансово-кредитных учреждений необходимо обоснование и разработка стратегии управления их финансовой устойчивостью. При этом следует учитывать, что даже при высокой эффективности и доходности недостаточное внимание к вопросам обеспечения устойчивости и экономической безопасности финансово-кредитных учреждений может привести к возникновению у них финансовых затруднений.
Учитывая изложенное выше, можно сказать, что актуальность исследования обусловлена, во-первых, необходимостью конкретизации определения финансово-кредитных учреждений как субъектов банковской сферы России, анализа и оценки существующих подходов к управлению их устойчивостью в стратегическом аспекте и выявлению факторов (возможных угроз и опасностей), приводящих к потери финансовой устойчивости, и, во-вторых, необходимостью разработки механизма управления финансовой устойчивостью финансово-кредитных учреждений, обеспечивающего их устойчивое положение как в краткосрочном, так и в долгосрочном периоде.
Особое значение в решении этих задач приобретает финансовый кризис, разразившийся в 2008 году в России, который привел к масштабному спаду эффективности банковского сектора, которому всегда сопутствует сокращение объемов кредитования, отток клиентов, снижение качества капитала. Кризис не мог не отразиться на финансовом состоянии финансово-кредитных учреждений, особенно среди малых и средних банков. Необходимо отметить, что большинство из действующих на сегодняшний день коммерческих банков относятся к категории малых и средних. Банки, принадлежащие к крупным это в основном банки, созданные на базе трансформированных отделений бывших государственных специализированных банков. Крупные банки, созданные предприятиями без участия государственных банковских служб, относительно немногочисленны. Вместе с тем, нельзя не отметить, что оценка надежности малых и средних банков, как правило, существенно занижается, и это объясняется, в первую очередь, отсутствием поддержки со стороны акционера, государственной власти и т.д. Достаточно отметить, что за период 2009 года помощь в дополнительном финансировании кредитных учреждений за счет государственной поддержки получили лишь крупные коммерческие банки, так называемые системообразующие кредитные организации с разветвленной филиальной сетью, тогда как мелкие и средние банки вынуждены были самостоятельно решать проблемы привлечения дополнительных источников финансирования. Указанная тенденция объясняется в первую очередь тем, что в соответствии с последними дополнениями, внесенными в ст. 11 Федерального Закона «О банках и банковской деятельности », были изменены основные минимальные требования к размеру уставного капитала, который должен составлять не менее 180 млн. руб., при условии создания кредитными организациями филиалов, представительств и дочерних организаций на территории РФ. Следует отметить, что поправки в законодательство были введены на основе Базельского соглашения о достаточности капитала (Базель 2). Таким образом, на наш взгляд, указанные требования к размеру собственного капитала банков могут в дальнейшем привести к образованию совершенно иной банковской системы и существенному сокращению малых и средних кредитных организаций.
В сегодняшней экономической ситуации деятельность коммерческих банков представляет собой комплекс взаимосвязанных процессов, которые зависят от многочисленных и разнообразных факторов. Если какой-либо фактор выпадает из цепи рассмотрения, то оценка влияния других принятых в расчет факторов, а также выводы рискуют оказаться неверными. В данном случае больше возможностей выжить в таких условиях имеют банки, которые благодаря своему уже созданному потенциалу могут смягчить негативное воздействие данных факторов и понести минимальные потери в существующей экономической среде.
Таким образом, с учетом рассмотренных выше проблем актуальность вопросов, связанных с совершенствованием механизма устойчивости финансово-кредитных учреждений, значительно возросла, как возросла и потребность поиска нового методологического аппарата, направленного на адаптацию и изучение зарубежного опыта и практического внедрения его в отечественную банковскую систему.
Степень разработанности научной проблемы. При осуществлении оценки устойчивости финансово-кредитных учреждений особую актуальность приобретают проблемы недостаточности методологического и прикладного аппарата, адаптированного к условиям отечественной банковской среды.
С учетом обозначенных проблем представляется важным не только структурирование уже существующего методологического аппарата оценки устойчивости, но и проработка инновационных подходов анализа факторов внешней и внутренней среды, внедрения многофакторной модели на основе Базельских принципов эффективного банковского надзора.
Теоретические и прикладные проблемы развития механизма оценки устойчивости кредитных учреждений были исследованы в работах следующих авторов: Абрютиной М. С., Бандурина А.В., Басовского Е.Л., Бланка И.А., Бочарова В.В., Буряковского В.В., Вехоревой А.А., Выборовой Е.Н., Галимова М.А., Гиляровской Л.Т., Грачева А.В., Дворецкой А.Е., Кедрова Б.И., Киселева В.В., Кипермана Я.Г., Ковалева В.В., Козленко М.А., Колбачева Е.Б., Короткова Э.М., Крамина Т.В., Крейнина М.Н., Куликов А.Г.,Кульбака Н.А., Масленко Ю.В., Рощупкиной И.В., Савицкой Г.В., Стояновой Е.С., Туникова В.А., Чуба Б.А., Шеремета А.Д. и др.
Среди зарубежных специалистов в области теории и практики финансового менеджмента можно отметить: Е. Альтмана, У. Бивера, Ю. Бригхема, Ш. Бургера, А. Винакора, Ж. Депаляна, К.Л. Мервина, Р.Ф. Смита, А. Таффлера, Р.Дж. Фицпатрика, Д. Фридмана, Дж. Фулмера, Б. Хикмана, Г. Шельберга и др.
Применяемые сегодня инструменты, позволяющие правильно оценить устойчивость кредитных учреждений и нивелировать кредитный риск, достаточно хорошо изучены за рубежом, о чем свидетельствуют многочисленные публикации. Из зарубежных авторов необходимо отметить труды Артериана С., Грэга М. Гаптона, Кристофера С. Фингера, Левина М., Хоффмана Д., Х. Феликса Кломана.
Следует также отметить существенный вклад в развитие теории финансовой устойчивости в кредитных учреждений таких авторов, как Белоглазова Г.Н., Гамза В.А., Кроливецкая Л. П., Лаврушин О.И., Мамонова И.Д., Панова Г.С., Русанов Ю.Ю., Севрук В.Т., Симановский А.Ю., Соколинская Н.Э., Хоминич И.П.и др.
Вместе с тем, в большинстве отечественных научно-экономических источников, посвященных применению новых инструментов для оценки финансовой устойчивости, преобладает теоретический подход. Современные отечественные исследования, посвященные проблеме оценки деятельности учреждений банковского сектора, носят недостаточно прикладной характер, мало внимания уделяется методическим разработкам по вопросам применения рейтинговых подходов оценки предприятий финансово-кредитного сектора, в чем так остро сегодня нуждаются отечественные банки.
Цель диссертационного исследованиясостоит в разработке механизма совершенствования устойчивости финансово-кредитных учреждений и формировании эффективного методологического аппарата, адаптированного к лучшим зарубежным практикам, а также в совершенствовании нормативно-правовой базы, регулирующей отношения всех участников системы финансово-кредитных учреждений.
В соответствии с поставленной целью исследования в работе решались следующиезадачи:
1. Конкретизация роли и места финансово-кредитных учреждений в банковской системе РФ.
2. Обоснование возможности дальнейшей адаптации зарубежного опыта оценки финансовой устойчивости финансово-кредитных учреждений к российским условиям на базе существующего научного и методологического инструментария.
3. Формирование базового инструментального аппарата по оценке устойчивости финансово-кредитных учреждений с позиции рискоориентированного подхода.
4. Методологическое обоснование и разработка алгоритма построения многофакторной модели финансовой устойчивости финансово-кредитных учреждений .
5. Формирование механизма превентивного контроля за состоянием финансово-кредитных учреждений.
6. Обоснование практического использования механизма превентивного контроля с целью адаптации финансово-кредитных учреждений как полноправных участников банковского рынка.
Объектом исследованияявляется система обеспечения устойчивости финансово-кредитных учреждений в РФ; сущность, формы и способы управления ими, а также проблемы эффективного регулирования и надзора за их деятельностью.
Предметом исследованиявыступают экономические отношения по обеспечению устойчивости финансово-кредитных учреждений РФ в современных условиях.
Теоретической и методологической базойисследования послужили труды зарубежных и отечественных ученых, посвященные проблеме устойчивости финансово-кредитных учреждений ; данные исследовательских центров; материалы научных конференций по исследуемой проблеме . Теоретическую основу диссертации составили положения экономической теории, финансового менеджмента, а также методологические аспекты финансово-экономического прогнозирования. Методологической базой исследования послужили общенаучные положения системного подхода, методы ситуационного и сравнительного анализа, методы финансового, экономического, статистического анализа.
Информационнойбазой исследования является репрезентативная информационная база исследования, количественные методы исследования. Результаты исследования основываются на использовании статистических данных Федерального агентства государственной статистики, отраслевой статистики, информации периодических изданий, ресурсов глобальной информационной сети Интернет, материалов обследований независимых аналитических организаций и собственных прикладных исследований.
В процессе работы над темой автор руководствовался основными принципами объективности, научного подхода, а также практическим опытом работы в финансово-кредитной сфере.
Работа выполнена в соответствии с п. 3.3. и п. 3.13. паспорта специальности ВАК 08.00.10. «Финансы, денежное обращение и кредит». Область исследованиясоответствует специальности 08.00.10 «Финансы, денежное обращение и кредит», п.п. 9.5., 9.6., 9.17. и 9.18. Паспорта специальностей ВАК России (отрасль науки:экономические науки).
Научная новизнадиссертационной работы заключается в методологическом развитии и концептуальном обосновании предложений по совершенствованию теоретико-методологического аппарата устойчивости финансово-кредитных учреждений в РФ; в разработке рекомендаций по совершенствованию отечественной системы банковского надзора в современных условиях, обоснованию концептуальных основ оценки финансовой устойчивости субъектов финансовой сферы с применением лучших зарубежных практик.
На защиту выносятся следующие наиболее значимые результаты, составляющиенаучную новизну исследования:
1. Уточнено определение финансово-кредитных учреждений (включая государственные и негосударственные банки, небанковские учреждения, расчетные организации и др.) как системы взаимосвязанных элементов, регулирующих финансовые связи и отношения в экономике, деятельность которых направлена на получение прибыли, развитие кредитования, повышение эффективности и безопасности финансовых услуг и расчетных операций. Обобщены подходы к определению понятия «сделка», рассматриваемого с позиции банковского законодательства и с позиции правовой практики. Определено различие банковской операции и финансово-кредитной сделки, как базовых функций финансово-кредитных учреждений.
2. Обоснована необходимость и возможность дальнейшей адаптации зарубежного опыта оценки финансовой устойчивости финансово-кредитных учреждений к российским условиям на базе существующего научного и методологического инструментария. Доказано, что основными причинами, сдерживающими этот процесс, являются: отсутствие необходимых методологических материалов Банка России, направленных на совершенствование надзора за деятельностью финансово-кредитных организаций РФ, недостаточность квалификации персонала в финансовой сфере, отсутствие финансирования научных разработок.
3. Доказано, что формирование базового методологического аппарата по оценке финансовой устойчивости возможно только при использовании инструментария рискоориентированного подхода. Выполнена классификация банковских рисков с позиции устойчивости финансово-кредитных организаций и установлено, что ключевым критерием деления рисков является способность финансово-кредитного учреждения контролировать факторы их возникновения. Обосновано, что в настоящее время для российского финансово-кредитного сектора наиболее существенным является кредитный риск, для оценки которого необходимо обязательное наличие в финансово-кредитной организации системы анализа и оценки кредитоспособности заемщиков, обеспечивающей определение вероятности при прочих равных условиях их дефолта.
4. Обоснована методология формирования многофакторной модели как способа оценки устойчивости финансово-кредитных организаций, важнейшим аналитическим инструментом которой в современных условиях является стресс-тестирование. Определена сущность стресс-тестирования, цель которого состоит в получении объективной информации о потенциальных убытках финансово-кредитного учреждения в случае непредвиденной ситуации. Доказано, что в основе механизма стресс-теста лежит распределение внешних угроз по отношению к данным финансовой отчетности финансово-кредитных учреждений.
5. Разработана многофакторная модель финансовой устойчивости , основу которой составляет обоснованная в диссертации методологическая оценка устойчивости финансово-кредитных учреждений, базирующаяся на использовании экспертного метода оценки и стресс-тестирования. Практическое использование модели позволяет оценить бизнес-факторы рыночной среды, не подверженные количественной оценке. Модель апробирована на основе данных экономического положения ОАО «Росбанк».
6. Обоснована последовательность построения механизма превентивного контроля финансовой устойчивости малых и средних банков как полноправных структур финансово-кредитной сферы экономики. Основной его целью является реализация действенных мер, направленных на увеличение количества малых и средних банков с учетом специфики их деятельности и отраслевой принадлежности, а также обоснование адекватности надзорных требований применительно к микрофинансовым институтам. Разработана методология превентивного контроля и обоснована возможность ее применения в надзорной практике.
7. Обоснованы базирующиеся на разработанном в диссертации механизме превентивного контроля финансовой устойчивости финансово-кредитных учреждений рекомендации надзорным органам, направленные на стабилизацию устойчивости финансово-кредитных институтов в условиях нестабильной внешней экономической среды.